企业财务分析指标体系的应用及改进对策

2022-09-11

1 财务分析指标的简述

财务分析, 简单地说就是对企业的财务资料进行一系列的技术分析。但是这并不是一个简单的过程, 特别是对企业一些重要经济活动中 (筹资、投资、经营、分配等活动) 所体现的这四方面的能力进行分析和评价。值得注意的是, 财务指标只是一个相对指标, 它并不是绝对的, 同时财务分析指标体系主要是针对企业各项财务能力分析的基本方法。目前主要从偿债能力、营运能力、盈利能力和发展能力四个方面具体分析企业财务情况。本文具体剖析上述指标存在的不足, 并提出改进对策。

2 企业财务分析指标体系存在的问题

2.1 由于各种内外在因素导致企业财务报表失真

财务报表是企业财务分析指标的数据来源, 企业在制作财务报表的过程中由于一些内外在因素会使得财务报表的真实性受到影响, 比如编制过程中的人为因素, 会计惯例以及一些客观条件都会使报表的真实性受损, 大多数企业在制作财务报表都会遇到的问题, 由于财务报表的不够真实或者出现偏差会使得财务分析指标的准确性也会受到相应的影响, 对财务分析的结果自然也会造成影响。所以在面对财务报表的数据时要留有适当的误差空间, 同样的, 企业根据财务报表得出的财务分析指标往往是不那么全面不那么可靠的。

2.2 反映企业现金流量的财务指标较少

在现有的财务分析指标中, 仅有流动比率和速动比率两个反映其现金流的财务指标, 没有足够完善的反映其现金流量的财务指标, 这样导致的问题就是在进行偿债能力和收益质量的评估时会出现不够全面和完善的评估分析结果, 这会使得对企业存在的经营管理风险认识不够或者出现偏差, 严重者导致资金流断裂, 从而对企业未来的发展带来不必要的隐患和威胁。

2.3 未能客观地反映企业财务状况和收益质量

企业的财务状况和收益质量务必追求客观真实, 但在目前的财务分析指标体系中存在不能客观真实地反映企业的财务状况和收益质量的这一问题。简单地说, 企业的偿债能力过于局限的反映了其自身对债权人的偿债能力, 但对一些相对具体的能力却无法体现, 比如现金流转能力。另一方面, 在对企业的盈利水平和收益质量进行评估时会出现大的偏差和人为造假的现象存在, 这主要是因为盈利能力指标它的不可控性太强, 很容易受外在条件的影响, 从而导致分析结果的不准确性和不真实性。

3 完善企业财务分析指标体系的对策

3.1 引入更多的现金流量指标

现金流量指标的引入能够更好地反映企业的偿债能力和盈利能力。现金流是一个重要指标, 它不仅对企业的运营非常重要, 而且能非常直观地反映企业经营资产的现状和存在的具体问题。为此建议引入更多的分析现金流的方法, 比如:现金到期债务比, 现金流动负债比, 现金债务总额比, 和财务柔性指标。

3.2 引入非财务指标

非财务信息和财务信息不同, 它没有具体的指向, 不像财务信息会有特定的目标, 会有自己的局限性, 非财务信息不会。它的范围很广, 有的涉及国家的政策, 有的涉及企业文化, 这些信息的特点是全面并且完善, 所以通过对非财务信息的分析会使得整个的财务分析结果更加可靠和准确, 对决策者来说非常有益。引入非财务指标之后, 就可以让决策者站得更高, 能够更好也更全面的把握企业未来发展的趋势。所以, 在注重财务信息的同时也应该关注非财务信息所带来的影响。

3.3 合理选择与运用财务分析指标

由于目前市场环境的多变性和复杂性, 所以在进行财务分析指标的选择时应该合理并且慎重, 不仅要因地制宜还要根据不同的对象和不同的情况进行财务分析指标的筛选。比如可以选用杜邦分析法, 也可以建立财务预警机制。

3.4 加强财务制度建设

外在制度的不完善也是导致企业财务分析指标体系出现问题的一个原因。外在制度主要指的是与会计相关的制度, 这些制度的不完善会直接影响到企业的财务分析结果。需要建立健全财务制度和企业经营管理制度, 用制度管人, 避免人为干扰影响财务分析的结果。

3.5 拓展质量性信息披露的范围

质量性信息由两部分组成:一是公司外部质量性信息, 一是公司内部质量性信息。前者包括一些国家政策的公布和向导, 还有行业的相互转换, 同时也包括科学技术的进步和市场需求的不断变化以及各类竞争对手活动所带来的影响;后者主要是指一些企业内部的有关信息。企业可以适当地拓展质量性信息的披露范围, 这不仅对其发展和运营有着众多益处和积极的作用, 同时, 也能让整个社会和外部环境对其公司的发展状况和内部的财务状况进行严格的把关和监督。

随着市场经济的多元化发展, 企业财务分析指标在企业中的重要性也越来越明显, 特别是在企业的财务管理中有着至关重要的作用, 财务信息也越来越丰富, 原有的财务分析指标已经明显不能满足和适用现有企业的财务分析需求。本文结合现阶段财务指标存在的问题, 深入剖析, 期待众多企业完善财务指标和非财务指标体系, 增强竞争力和发展的能力

摘要：本文通过对企业财务分析指标体系的应用进行详细的解析和评述, 并通过分析其在现实企业中的应用情况及出现的问题, 给出解决问题的对策, 以促使企业不断完善财务分析指标体系, 重视非财务信息的作用, 从而让决策者拥有准确无误的财务信息, 达到企业决策最优化的目的。

关键词：财务分析,指标体系,非财务信息