金融管理国际影响力

第一篇：金融管理国际影响力

国际金融危机对中国工业影响突出

国际金融危机蔓延迅速，波及广泛，世界经济严重受挫。概括几句话就是金融体系融资功能严重失效、流动性大量短缺，全球主要原材料和运输价格大幅度跌落，影响实体经济增速大幅度下滑

实体经济：大概只要是经过注册的有生产服务活动的经济组织都可以算作是实体经济，这其中金融服务业则是例外，

金融危机又称金融风暴，是指一个国家或几个国家与地区的全部或大部分金融指标(如：短期利率、货币资产、证券、房地产、土地价格、商业破产数和金融机构倒闭数)的急剧、短暂和超周期的恶化.

金融危机可以分为货币危机、债务危机、银行危机 次贷危机等类型。近年来的金融危机越来越呈现出某种混合形式的危机。

从美国次贷危机引起的华尔街风暴，现在已经演变为全球性的金融危机。这个过程发展之快，数量之大，影响之巨，可以说是人们始料不及的。大体上说，可以划成三个阶段：一是债务危机，借了住房贷款人，不能按时还本付息引起的问题。第二个阶段是流动性的危机。这些金融机构由于债务危机导致的一些有关金融机构不能够及时有一个足够的流动性对付债权人变现的要求。第三个阶段，信用危机。就是说，人们建立在信用基础上的金融活动产生怀疑，造成这样的危机。

第二篇：国际金融危机对江门经济的影响分析

去年下半年以来，国际金融危机对江门经济的影响逐步显现出来，尤其是2009年一季度经济运行的各项指标下滑比较明显，突出地表现在对外贸易额的减少，利用外资额的下降和用电量的大幅减少。这表明国际金融危机对江门的影响没有深圳和东莞等外向度非常高的城市那么敏感和快速，江门经济的外贸依存度是50% 但是，它的影响会在今年的2-4月份集中释放，对我市的第一季度经济运行造成较大冲击。尤其是，我市外贸出口企业主要以中小型加工企业为主，抗风险的能力较弱，所以对我市的外贸企业的影响可能还要严重和持久一些。

一、 基本情况

国际金融危机对江门的影响主要通过进出口加工贸易、利用外资、和能源等需求萎缩三个传导机制发生作用。对江门的就业和服务业影响不大，对房地产业影响较大商品房空置面积万平米，空置率%，对农业的影响也较小。

二、 对各行业的影响

(一) 对工业经济的影响

(二) 对农业经济的影响

1. 出口创汇农业的影响

2. 对农业生产成本的影响

农资价格的影响，

农产品价格走低的影响

(三) 对服务业经济的影响

(四) 对就业的影响

市劳动保障部门负责人介绍，2009年，我市新成长的劳动力将是4.8万人，其中大学毕业生1.9万人，2009年就业工作的重点是农民工和大学毕业生安置就业。

1. 对城镇就业人口

2008年末城镇就业人口较2007年减少了6269人，而去年同期，2007年较2006年只减少637人，国际金融危机对城镇就业还是造成了一定的影响，虽然这个数字只占城镇就业总人口的0.4%。

当前的金融风暴对我市劳动力市场带来一定影响，市人力资源市场一份最新统计显示，岗位需求与求职登记人数相比，求人倍率由2008年的1.12下降至今年1月份的0.87(编者注：求人倍率是劳动力市场需求人数与求职人数之比，它表明了劳动力市场中每个岗位需求所对应的求职人数，如求人倍率为0.87，表示100个求职者竞争87个岗位)，出现了岗位需求萎缩，求职人数增加的现象，但总体看，我市就业形势仍处于基本稳定状态，制造业、批发和零售业、食宿和餐饮服务业仍然是招聘的主体，电子生产工、车位工、生产运输工人、服务员需求量仍大于求职量。

2. 对农村就业人口(农民工)的影响

我市有农民工万人，其中，在外打工农民工返乡的有133266人;受国际金融危机影响，本地企业裁员减少人。“我们上周刚刚统计出的数据显示，我市各企业春节前离岗农民工133266人，春节后返岗106613人，80%以上的农民工返岗，高于全省平均水平。”市劳动和社会保障局副局长林辉昨天向记者透露。据介绍，这一数据来源于市各级劳动保障部门的最新普查结果，农民工实际返岗率高于之前对15家企业抽样调查得出的73.72%的数字。

3. 对应届大学生就业影响情况

据人事部门统计，目前江门尚有2万名左右的大学生没有实现就业。

最近市政府出台了《关于进一步做好促进创业就业工作的实施意见》，把促进就业帮扶对象由原来的5类扩大到8类，新增了退役军人、大学生创业的税费减免、小额担保贷款等扶持政策。市财政今年将安排1150万元促进就业专项资金，配套落实相关政策，大力促进创业就业;同时，在各市、区建立一个以上的创业孵化基地和一个创业培训基地，以全面促进就业再就业。

三、 存在的主要问题和对策建议

还未见回暖的迹象

存在的主要问题

(一)、总体投资额度不够，尤其是大项目偏少

(二)投资的后劲不足，经济发展后劲不足

(三)科技创新投入增长幅度较小不足以支撑传统优势产业升级改造

(四)政府出台的应对政策措施力度不够，效果不够明显

减免税的力度不够大;中小企业发展专项扶持资金较少，难以满足当前企业的需要。

(五) 基础设施建设各种制约因素较多进度不快，影响经济社会一体化的进程。

(六) 市级财力薄弱统的能力能够，影响一体化进程。

为此建议：

(一) 进一步加大项目引进力度，发挥龙头带动作用

(二) 结合《规划纲要》珠江中经济圈布局，大力发展专业镇经济，争取尽快和中山专业

镇融合，形成江中专业镇集群，强化新会和台山东南向发展意识，加快与珠海的沟通和联合，进一步激活经济发展的活力要素。

(三) 加强全市产业布局规划的力度，进一步明确各个区域的功能定位，实现科学布局，

协调发展

(四) 在《规划纲要》新一轮框架下，进一步做活江门的发展文章。上连广佛都市圈，下

通澳珠出海口，做到上下通气，八面来风。

(五) 做活江门生态宜居典范城市这个人文牌。加快滨江新区开发建设进度，争创国家生

态园林城市和全国文明城市。加快各项基础设施建设进度，努力打造珠江西岸山水园林城，生态宜居地，生活便捷、心情舒畅、休闲舒适乐园。

进一步加大对企业的扶持力度特别是中小企业的发展;

第三篇：银行金融创新对风险管理的影响

内容摘要：自上世纪70年代以来，金融创新已经成为当代金融业发展的趋势之一。作为金融中介机构吸引顾客提高利润、拓展市场的有效手段，金融创新已被越来越广泛地运用。然而伴随而来的是金融机构在交易过程中承担了巨大的风险，因此经营风险的管理也就日益重要。本文拟从金融中介机构的角度，分析金融创新与风险二者的关系，并就金融机构角色的转变，提出了相应的监管与风险防范策略。

关键词：金融创新，金融中介，风险防范

金融创新(Financial Innovation)理论是在创新理论基础上发展起来的。之后，西方经济学界在这一理论框架上进行了补充和延伸。严格意义的金融创新是指金融工具的创新，而广义的金融创新是指金融机构适应经济发展的需要，创造新的金融市场、金融商品、金融制度、金融机构、金融工具、金融手段及金融调节方式等。

金融创新与银行角色转变

过去银行业务一向偏于静态与稳定，但受到金融创新的影响，新的金融投资和风险管理策略陆续开发，金融机构也跟着调整其运营模式，不仅借由发行或投资新种金融商品创造收入，也利用新种金融商品从事风险管理。在上世纪30年代经济危机以前，金融中介机构主要是银行，而银行所从事的业务种类也非常有限，除了经营存款、贷款、汇兑等传统业务外，很少经营其它金融业务，非银行金融中介机构一直很少。

60年代末，国际资本流动速度的加快对布雷顿森林体系所规定的固定汇率制提出了挑战，各国政府对外汇市场实行资本控制。这一阶段银行的金融创新目的在于逃避各国的金融控制和资本监管，主要有欧洲货币、欧洲债券、平行贷款等。在欧洲货币市场建立后，金融创新活动层出不穷，其结果是加强了经济体对金融体系的深化，在原有的金融体系专业分工的基础上，加速了非银行金融中介机构的设置，如保险公司、养老基金、住宅金融机构、财务公司、信用合作社和互助基金等。

70年代，布雷顿森林体系崩溃，各国开始逐渐放松管制，实行有管理的浮动汇率制度。这一阶段市场创新活动主要有浮动利率票据、中期票据、可转让存单、货币远期交易、浮动利率债券、货币市场存款账户等，其目的在于防范汇率风险和利率风险。80年代，能源市场供应过剩、债务危机等使得转移信用风险、改善银行信贷质量、降低筹资成本成为当务之急。这一阶段的主要创新活动有票据发行便利、零息票债券、互换、期权、期货、远期利率、协议等。进入90年代，随着世界经济区域化和一体化趋势，各国金融管制大大放松，金融机构为增强资产之流动性，在国际金融市场上融资证券化和资产证券化的趋势越来越明显。随着金融衍生商品的不断发展，金融机构的角色从以往单纯的间接金融转变为商品的发行者、代理商、管理发行者、信托者、增强信用或流动性者、至证券化资产的投资者。例如投资银行等各种各样的非银行金融中介机构在金融创新的过程中发挥桥梁和纽带作用，它们从事着资本市场的业务，包括证券的发行、承销与交易代理，提供企业并购与资产重组、基金管理以及为企业投资融资进行咨询、顾问等业务，显然的，为直接融资提供金融服务的正是这些非银行的金融中介。

因此，商业银行不仅继续是货币市场、间接融资的主体，在资本市场、直接融资中的作用也在加强，这也使得银行金融中介和非银行金融中介的界限变得越来越模糊。在激烈的市场竞争中，商业银行正在不断地改变以往的经营模式，它们一改由原来只经营传统的存、汇、贷、放，变成经营几乎无所不包的金融百货公司。

对创新业务风险管理的必要性

无论是从金融创新的诱因还是从金融创新的应用来看，最直接的体现是在商业银行的中间业务，即西方所指的表外业务上。中间业务是指商业银行除传统的资产业务和负债业务以外，不直接承担或形成债权债务，不动用或极少动用自身资产，为社会提供的各类金融服务并收取手续费的业务。银行在办理这类业务时既不是债务人也不是债权人，而是处于受委托

代理的地位，以中间人的身份进行各项业务活动，它既满足了经济社会对商业银行的需求，又能吸引更多顾客，增加商业银行的利润。

从事金融商品创新会为金融机构带来更多的利润，但也让金融机构在承销和交易过程中承担了巨大的风险，因此金融机构在从事此些业务时必须了解这些业务的风险，并采取必要的防范措施。由于金融衍生商品的构成相当复杂，创新或复制后金融商品的风险可能与原产品不一样，不仅受标的资产的报酬率和风险所决定，同一金融商品对发行者和使用者的风险也不同，并且也依这些商品如何被使用而有所分别。

随着各国对市场利率、外汇管制的放松，企业为了转移或消除价格风险、信用风险及摆脱政府的金融管制，金融机构创造了种类繁多的新金融工具进行表外融资，金融创新活动愈演愈烈。以目前的金融创新活动而言，主要集中在资产证券化和新型衍生性金融商品开发上。资产证券化是指将缺乏流动性、但能够产生稳定的未来现金收入的资产，通过结构性重组，转变成为资本市场可销售和流通的金融产品的过程。它是近30年来全球范围内被广泛应用的有效融资和投资工具，是衍生证券技术和金融工程技术相结合的产物。资产证券化的好处除了增加发行金融机构流动性外，最大的好处即是将证券化之资产的风险加以分割，移转给愿意承担风险的其它投资者。

在金融市场上，有些金融资产是缺乏流动性的，如零售汽车贷款、信用卡应收账款和住宅贷款等，而有的金融资产是富有流动性的，如证券，投资者可以随时在证券市场上把证券卖出去。对于银行来说，为了提高资金的效率，有必要将没有流动性的资产转变为具有流动性的证券，资产担保证券就是在这种情况下产生的。它是以贷款在未来产生的现金流作为担保发行的证券，通过资产担保证券，银行将难以流动的资产转变为可以流动的证券。创新业务的有效监管

金融监管与金融创新之间的关系常常是互为因果的。经济学家凯恩(Kane)认为，严格的管制会促使金融机构通过创新金融产品来规避监管，而金融创新又进一步促使监管部门通过制定新的法规来将新产品纳入监管范围，于是又有新一轮的创新。据此也可以认为，管制和创新会形成一个相互推动的过程，严格的金融管制实际上是金融创新的一种动力。国际清算银行下之巴塞尔银行监督委员会在1988年7月提出巴塞尔资本协议(Basel Capital Accord)，该资本协议之目的在确保各国银行持有相同水准的适足资本，创造公平竞争环境，提升以金融机构偿债能力为主轴的风险监理标准，进而强化国际金融市场之健全与稳定。自此巴赛尔资本协议的优点广泛地被认可，成为全球金融业界公认的准则。惟近几年来，随着金融环境瞬息万变，金融国际化与自由化使得金融业务区隔日渐模糊，在金融创新、科技进步与全球竞争力提升下，银行除传统存放款业务外，也积极开发包括衍生性金融商品在内之各项新种业务，以增加收益来源，但伴随而来经营风险的管理也就日益重要。有鉴于此，巴塞尔银行监督委员会在发布巴塞尔新资本协议征求意见稿、广征十国集团及开发中国家之各方意见、并进行银行量化影响评估后，于2004年6月定稿“巴塞尔新资本协议”，作为旧版的修正。

与旧版相比较，新资本协议除旧版的信用风险及市场风险外，增加了操作风险之资本计提，即支柱一之最低资本需求，定义银行资本对风险性资产最低比率仍维持在8%的原则外，将银行所承受的风险有系统的分为信用风险、市场风险及操作风险，并允许银行使用本身发展之风险评估模型或使用外部信用评等机构所提供的评等方式。此外，旧资本协议仅承认少数具有高可信度及可辨识等特色之担保品与保证，而新资本协议为鼓励银行妥适运用信用风险冲销技术以降低信用风险应计提资本，将承认更广泛之冲销技术，包括担保品、保证、净额结算、信用衍生性商品等，另从事资产证券化业务以降低风险性资产，也能达到降低信用风险之目的。

支柱二是监理审查程序要求监理机关对银行资本分配技术与是否符合相关标准进行量

化及非量化评估。作为支柱三的市场约束要求银行披露其资本比率计算适用范围、资本内容、风险评估与信息管理、资本适足比率等四类信息，透过市场纪律来督促银行稳健经营。通过信息披露的方式提高金融机构的透明度，不但有助于准确评价金融机构的稳健程度和控制系统风险，而且能够使风险管理较好的金融机构可以享受较低的筹资成本和较高的授信额度，从而有助于整个金融体系的稳定。同时旧资本协议之适用对象为银行业，而新资本协议延伸至金融集团之控股公司。

巴塞尔新资本协议是大幅提升银行监理机能的动力，旨在鼓励银行改善风险管理系统，而非仅遵守一个狭义的最低资本比率要求。然而，新协定的复杂性、对银行资本水平的影响与将监理审查程序及市场纪律机能纳入基本架构，对监理机关与银行都将是一大挑战。概括而言，新版资本协议是银行提升经营策略的契机，透过正确的衡量与管理风险，塑造出一套健全的公司治理制度，如此银行将易获得市场认同、有利股价提高、信用评等升级，并使银行除现有以资产报酬率及股东权益报酬率衡量整体财务绩效外，尚可衡量各项业务的风险调整报酬率，将使绩效评估及资本配置更合理化，新资本协议对银行的运营应会产生重大的附加价值。

参考文献：

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5.朱淑珍。金融创新与金融风险-发展中的两难[M].上海：复旦大学出版社，2002

6.杨有振，侯西鸿。金融开放：创新与监管[M].北京：中国金融出版社，2002

7.宋清华，李志辉。金融风险管理[M].北京：中国金融出版社，2003 来源:考

第四篇：浅析金融工具创新对企业财务管理的影响

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浅析金融工具创新对企业财务管理的影响

摘要：在金融危机波及全球、金融市场非常发达的时期，金融工具的创新是企业经营管理应当要考虑的重要因素。在企业财务管理处在深化发展的新时代，企业更需充分积极地应用金融工具。本文首先金融工具创新对企业财务管理的进行了概述，得出借助金融工具的创新，可以减少或规避企业在融资中的财务风险，为企业的筹资提供了更为有效灵活的方法，增加资金收益率，减少了筹资成本，达到了化解企业财务风险、提升融资水平并推进企业资金流动的目的。

关键词：金融工具 创新 财务管理

金融工具为企业解决财务管理问题提供了新途径，是提高财务收益、规避金融风险的主要手段。金融工具的创新包含了货币和资本市场工具的创新、支付和结算工具的创新、衍生金融工具的创新等，对企业财务管理中财务活动的投资、筹资、分配、营运活动具有举足轻重的作用。特别是金融债券、银行卡、企国库券、业债券、指数期货、股票、外汇期权和期货、股票期权等金融工具的创新对企业的筹资、融资、改革等意义重大。

一、金融工具创新的概述

金融工具的创新指的是金融业突破传统经营的方式和范围在新的金融运新机制中所创造的新型金融工具。

金融创新主要是企业追求利润机会，通过重新组合各种金融要素，创造起新的“生产函数”，进行包括各种支付清算手段、金融工具、金融监管与组织制度等方面的创新。金融创新在推动金融发展的时候，也会形成新的金融风险，使得原有的金融监管措施与制度失效、提升金融监管的难度。金融创新的概念是指金融领域，通过创新性的改变和重新组合，引进或创造新事物的各种要素的范围。狭义的金融创新是金融业务创新，指的是西方发达国家在拓展银行成立的条件，取缔或放缓对银行的资产负债的监管，取缔或放缓控制外汇和利率控制，允诺非银行金融机构与银行实行业务交叉等金融管制后，加强对各类金融机构相互竞争，产生了一系列新的交易工具和金融工具。

金融工具创新是金融业务的发展的主要趋势，由20世纪70年代后期所形成的金融国际市场中金融工具创新的浪潮影响至今。金融工具逐渐从较单一的现金、存款、股票、债券、商业票据等变化成多变化、多目的、多形式以及体系化的种类构成。仅仅以美国、日本为主推出的创新金融工具多达数百。

二、企业金融工具创新的基本思想

(一)规避风险与保险

金融工具创新的用途之一即是规避风险，可以经过创新的金融工具，要建立一个新的金融工具和产品，以达到合理避税对冲风险规避海外市场的监管，并打开海外目标市场的目的。同时创新的金融工具也有保险的作用，通过锁定风险的最高水平与最低收入，来保留对公司未来获得更高的收入。在保险和规避风险的金融工具创新的形式，重新配置的资产配置和分散投资组合的风险和回报，最大限度地提高企业的经济效益。

(二)比较优势

掉期互换是一种创新的金融工具的比较优势思想的例子。企业通过金融的比较优势，达到双赢或共赢的财务活动。

同时，金融工具创新还能一定程度上解决信息不对称的问题。创新金融工具，可以通过公司证券的规定的特别条款及条件，建立它的信号显示机制，完善信息分布结构，这样可以强化企业的信息传递效率，在一定程度上解决企业的信息不对称问题。

三、金融工具创新在企业财务管理中的应用

(一)融资行为

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企业的融资，其债券和普通股是主要类型，通过债券契约的创新创新的权益性工具的条款、债务权益转换创新的金融工具等，在一定程度上解决了企业资本结构的问题。利用金融创新的融资，使企业显着提高其融资能力和灵活地调整其资本结构调整，有利于企业对资金链的管理。

(二)投资行为

企业在金融投资方面，可以利用金融创新对不同的投资组合进行设计，配合金融衍生工具，进行放大收益或风险厌恶。在强大的流动性和低风险的短期投资工具中，回购协议，是一个很好的金融创新。企业可以进行日常滚动隔夜回购操作，以最大限度地提高资金的利用率。在投资实物的领域，企业可以配合期货或期权等衍生工具达成套期保值，降低库存风险，提高资金利用效率。在该领域的项目投资，企业还可以与衍生工具，以减少长期投资、递延决策的不确定性。

(三)风险管理行为

现代企业不仅要面对市场风险，但同时也暴露出信贷风险，中国的金融市场环境的不断开拓和完善，信用风险变得更加复杂、市场风险逐步国际化，在使用创新金融工具管理信用风险和市场风险中具有着越来越重要的作用。这些市场价格波动的风险，企业通过外汇期货、相互交流、商品互换和商品期货、远期汇率协议对外汇风险和市场价格对冲交易以降低现金流的波动，以达到套期保值的目的。关于信用风险，企业可以采取新的信用风险管理工具和手段，如信贷掉期，来对部分应收账款保险、信用风险等进行转移，风险事件发生时，通过保险赔偿来弥补其损失。

四、利用金融工具创新优化企业财务管理

在以全球为核心内容的企业财务管理中，企业财务管理和财务风险管理的目标是有针对性的对金融创新进行研究，采取相应的财务战略，进而优化企业的财务管理。

(一)优化企业的融资管理

企业融资的各种方式，渠道是非常广泛的、多种多样，在不同的渠道融资具有不同的风险和成本。随着不断创新的金融工具和发展的国际金融，企业的融资形式也愈加多样。企业可以利用金融工具创新对其融资进行管理。第一，建立金融财团融资。通过发展长期的较大规模的企业，加速资本积累来增加银行的资金，以赚取利息，这样不仅减少了公司的利润，同时也影响资金周转效率。在美国、日本和其他国家的大型企业均建立相应的企业金融机构，形成财团、创办银行，实现企业在特定范围内筹集资金的目的，这种自我滚动融资的投资方式，以提高企业的资金使用效率带来了高利润率。第二，使用认股权融资。固定数目的股票期权是指购买股票指定的价格。这些债券有一定的权益及负债行业特征，是为了引进一个更广泛的投资组合的投资者、财务人员来扩大企业收益，以至于降低其资本成本产生的混合，股票期权也能带来额外的资金，行使价往往高于10-30%的股票市场的债券发行日期价格。

(二)优化企业的财务风险管理

首先，要掌握和熟悉与金融工具，金融创新为重点，以转变经济通过金融工具的风险。一般类型的债券、股票、票据及其他金融工具在金融市场上的融资较多，据Lucian在2010年中的一项调查显示，关于企业的金融创新工具中，对付外汇风险应用较多的是远期和约外汇，更多关于利率的风险是利率交换，有关商品的价格风险是商品期权和商品期货，关于权益风险的则主要是相对应的场外交易期权。由此，风险管理和金融工具之间的确切关系是创新的金融产品，伴着种种衍生性金融工具的产生和金融期货市场的发展，外汇远期合同、利率与货币互换、期权、期货、指数交易等数不胜数，所以企业财务经理应掌握和了解这些金融创新产品，以满足业务的需求。

其次，适当的金融工具的使用范围内的创新。每一个创新的金融工具，当给企业带来的好处的同时也会伴随着风险，包括财务风险。如果突然了许多超越自我控制的范围内从事企

业自身的风险交易业务，在金融创新的复杂程度超出它能够处理的能力，存在的问题，在企业金融产品的交易中日积月累，不得不做高风险交易，最终导致破产。因此基于其承载能力的企业，要在适当范围内的金融工具创新中的应用，权衡利益和风险一站式的创新金融工具，以优化企业财务管理。

再次，企业应加强流动性管理，重视资金管理的内部转换。通过股息、特许权使用费、原有的投资、进口和出口货物的贷款和金融中介管理调回，引导内部资金转移。资金的合理配置，使企业能够有效地和快速地实现控制系统的所有基金和全球基金和储备的使用最优化的状态。

最后，企业在应用金融工具创新时，应当坚持以产业资本和金融资本相互渗透的政策，同时对银行和企业的发展。经营企业参与市场竞争，从银行信贷和资金的支持是分不开的，企业的发展壮大离不开各大银行的支持，这个行业和金融的结合，有力地防范金融风险的业务风险，并加强企业参与市场竞争的能力。

五、结束语

总而言之，运用金融工具创新对财务管理进行优化，分析金融工具创新对企业财务管理的影响，是一个新时代的现代企业研究的一个新课题，有制定的研究领域和其发展的客观性。但是我国进行金融工具创新的时间不长，累积的经验还很少，面对日益严峻的财政形势，加强创新金融工具在企业财务管理的地位具有重要意义。

参考文献：

[1]唐颖.金融工具及衍生金融工具在企业的运用及启示[J]. 现代商业.2011(11)

[2]张信才.试论企业运用衍生金融工具面临内控风险的管理[J]. 现代商业. 2012

(32)

[3]俞荣海，邱靖.浅议衍生金融工具在财务管理中的应用[J]. 新会计. 2010(12)

[4]杨荣彦，卢爽.基于金融工具准则分析企业盈余管理新途径[J].财会月刊.2011(14)

第五篇：国际金融组织和外国政府贷款赠款管理办法

中华人民共和国财政部令

第 38 号

《国际金融组织和外国政府贷款赠款管理办法》已经部务会议审议通过，现予公布，自2006年9月1日起施行。

部 长

金人庆

二〇〇六年七月三日

国际金融组织和外国政府贷款赠款管理办法

第一章 总

则

第一条 为了进一步规范和加强国际金融组织和外国政府贷款、赠款管理，合理、有效地使用资金，根据国务院有关规定，制定本办法。

第二条 国际金融组织和外国政府贷款(以下简称贷款)以及赠款的管理工作适用本办法。

第三条 财政部负责贷款、赠款的管理工作，是政府外债的统一管理部门。

第四条 贷款、赠款的使用应当符合国民经济和社会发展战略，体现公共财政职能，促进经济社会和城乡区域协调发展。

第五条 贷款的筹借、使用、偿还应当体现责权利相统一的原则，实现债务可持续性和良性循环，有效防范和化解债务风险。

第六条 本办法下列用语的含义：

(一)贷款，是指国际金融组织贷款和外国政府贷款;

(二)国际金融组织贷款，是指财政部经国务院批准代表国家向世界银行、亚洲开发银行、国际农业发展基金、欧洲投资银行等国际金融组织统一筹借并形成政府外债的贷款，以及与上述贷款搭配使用的联合融资;

(三)外国政府贷款，是指财政部经国务院批准代表国家向外国政府、北欧投资银行等统一筹借并形成政府外债的贷款，国务院批准的参照外国政府贷款管理的其他国外贷款，以及与上述贷款搭配使用的联合融资;

(四)赠款，是指财政部或者财政部经国务院批准代表国家作为受赠方接受的、不以与贷款搭配使用为前提条件的国际赠款。

第二章 管理机构与职责

第七条 财政部对贷款、赠款实行统一管理，履行下列工作职责：

(一)研究确定贷款、赠款的管理原则，制定基本规章制度;

(二)会同国务院有关部门研究拟定贷款规划;

(三)统筹开展贷款、赠款的对外工作，与国际金融组织和外国政府等进行磋商谈判并签订法律文件;

(四)负责贷款、赠款的转贷、转赠、资金使用、偿还、统计、监测等;

(五)对贷款、赠款活动进行政策指导、协调与监督。

第八条 地方财政部门是本级政府贷款的债权、债务代表和贷款、赠款归口管理机构，统一负责本地区贷款、赠款的全过程管理。

第九条 财政部直接转贷、转赠给国务院有关部门的项目，国务院有关部门应当确定中央项目执行机构，由其具体负责项目的组织实施。

第十条 财政部直接转贷、转赠给地方政府的跨省、自治区、直辖市的联合项目，需要国务院有关部门组织或者协调的，国务院有关部门应当确定中央项目协调机构，由其统一负责项目的指导、组织与协调工作。

第十一条 地方政府承担债务的贷款项目或者接受赠款的项目，地方政府应当确定地方项目执行机构，由其具体负责项目的组织实施。

第十二条 中央项目执行机构、中央项目协调机构和地方项目执行机构，在业务上接受同级财政部门的指导和监督，有关经费开支计划应当报同级财政部门审批或者备案。

第三章 贷款筹借

第十三条 贷款的筹借工作包括贷款申请、评审与评估、对外磋商与谈判、贷款法律文件签署与生效、转贷关系确定以及还款责任落实等。

第十四条 拟利用国际金融组织贷款的地方应当由省、自治区、直辖市、计划单列市财政部门以及新疆生产建设兵团财务局(以下简称省级财政部门)代表本级政府向财政部提交贷款申请书。

拟利用国际金融组织贷款的国务院有关部门和其他机构应当向财政部提交贷款申请书。凡债务由地方承担的，还应当附送省级财政部门出具的还款承诺函。

贷款申请书包括以下主要内容：

(一)贷款的目的和必要性;

(二)贷款项目主要内容;

(三)贷款资金及配套资金来源;

(四)转贷及债务偿还安排。

第十五条 财政部应当对贷款申请书进行审查，并根据本办法第四条、第五条的规定以及贷款方的要求等决定是否将贷款申请列入国际金融组织贷款规划。

第十六条 省级财政部门对已列入国际金融组织贷款规划的有关项目应当组织评审，并向财政部提交评审意见书。财政部根据评审意见书决定是否安排对外磋商谈判。评审事项主要包括：

(一)省级政府的债务负担和财政承受能力;

(二)贷款项目的财务效益、经济效益和社会效益;

(三)项目单位的财务状况和配套资金的落实情况;

(四)转贷安排、还款责任和还款资金来源等。

第十七条 按照不同的还款责任，外国政府贷款项目分为以下三类：

(一)省级财政部门或者国务院有关部门作为债务人并承担还款责任的项目;

(二)项目单位作为债务人并承担还款责任，省级财政部门或者国务院有关部门提供还款保证的项目;

(三)项目单位作为债务人并承担还款责任，转贷机构作为对外最终还款人的项目。在此类项目中，省级财政部门或者国务院有关部门既不作为债务人也不提供还款保证。

第十八条 省级财政部门对拟利用外国政府贷款的项目应当组织评审。评审事项按照本办法第十六条的规定确定。

第十九条 省级财政部门应当就评审后符合要求的、拟利用外国政府贷款的项目向财政部提出申请，并提交以下材料：

(一)与债务人有关政府的债务负担情况;

(二)省级财政部门利用外国政府贷款申请书。贷款申请书应当说明项目简要情况、贷款项目的贷款来源、贷款金额、债务人、转贷机构、转贷类型和配套资金来源等情况;

(三)根据贷款方的要求需要提供的项目环境影响评估报告和英文可行性研究报告。

第二十条 财政部对省级财政部门提交的外国政府贷款申请材料予以审核确认后，应当根据贷款方的发展援助政策要求以及资金承诺情况，统一对外提出备选项目。

第二十一条 需要改变贷款国别和增加贷款金额的外国政府贷款项目，省级财政部门应当向财政部提出书面申请，并由财政部统筹考虑贷款方要求、项目实际需要及其他情况后确定。

第二十二条 财政部负责就符合条件的贷款项目与国际金融组织或者外国政府等进行贷款磋商谈判、组织签署贷款法律文件并办理生效事宜。其他部门应当协助财政部做好相关工作。

第二十三条 财政部负责根据外国政府贷款项目类型委托或者通知转贷机构及时办理评估等相关转贷手续。

第二十四条 外国政府贷款的转贷机构应当按有关规定与国外金融机构签定贷款法律文件、与债务人签署转贷协议，确保对外还本付息和资金垫付。

第四章 贷款使用

第二十五条 贷款使用主要包括贷款项目的采购、贷款资金支付、技术援助与人员培训、项目实施进度监测和报告等。

项目单位应当按照国家法律法规和贷款法律文件的规定，组织实施贷款项目。

第二十六条 地方政府承担债务的国际金融组织贷款项目，其出国计划、采购计划、采购代理机构的选择等事项，应当经省级财政部门审核确认后执行。

其他国际金融组织贷款项目的出国计划应当经财政部审核确认后执行。采购计划、采购代理机构的选择应当报财政部备案。

经财政部审核确认的外国政府贷款项目，省级财政部门应当按照财政部有关规定组织或者指导、监督项目单位确定采购代理机构，并将结果报财政部备案。

第二十七条 采购代理机构应当根据委托代理协议，按照贷款方的要求对外国政府贷款项目依法开展采购工作。

第二十八条 贷款资金的使用应当符合贷款法律文件的规定，任何单位和个人均不得以虚报、冒领或者其他手段骗取贷款资金，不得以任何理由和形式滞留、截留、挪用贷款资金或者擅自改变贷款资金用途。

第二十九条 省级财政部门应当加强对国际金融组织贷款项目的管理与监督，有关工作事项主要包括：

(一)组织制定贷款项目管理制度，对贷款项目的资金、财务、债务管理工作进行指导与监督;

(二)监督贷款资金、配套资金的落实与使用;根据财政部的委托负责贷款资金的支付以及专用账户管理;负责贷款资金的债务分割以及贷款的还本付息付费;

(三)会同其他有关部门对贷款项目采购工作进行指导与监督;

(四)其他与项目实施有关的监督和管理工作。

第三十条 地方、中央项目单位应当按照有关贷款法律文件的要求，分别经由省级财政部门或者直接向财政部及贷款方报送项目进度报告、财务报表及审计报告。

第三十一条 各级财政部门应当对项目执行情况实施监督检查，对发现的问题，应当责令项目单位采取有效措施，限期加以解决和纠正。

第三十二条 贷款项目完工后，项目单位应当及时办理竣工决算，对实施情况进行全面评价和总结，并根据有关规定编制、提交项目竣工报告，办理资产移交和登记手续。

各级财政部门应当指导和督促项目单位做好项目的后评价与总结。

第三十三条 贷款项目完工前，项目单位应当及时制订项目未来运营计划，监测项目的实际运行情况。

在还清贷款前，各级财政部门应当负责对项目运营计划的实施情况进行监督检查，并对项目的效益情况及时进行了解和分析。

第三十四条 国际金融组织贷款项目实施期间，项目单位应当按照国家财务会计制度和具体的贷款项目财务会计管理规定，对贷款项目进行独立的财务管理和会计核算，建立、健全内部财务会计制度。

第五章 债务偿还

第三十五条 贷款法律文件签署后，转贷机构以及债务人应当按照国家有关外债管理规定办理外债登记手续。

第三十六条 债务人应当严格遵守转贷协议，制定贷款项目到期本金、利息、承诺费及其他相关费用的偿还计划，保证按时足额偿还。

第三十七条 国际金融组织贷款项目的债务人应当按照财政部的有关规定，进行贷款债务会计核算和债务统计，及时编制本地区、本单位完整、准确的债权债务总体情况报告，并定期报送上级主管部门及同级地方政府。

外国政府贷款项目的转贷机构应当根据财政部和有关省级财政部门的要求及时提供债权债务统计信息和资料。

第三十八条 债务人应当按照财政部有关规定设立贷款还贷准备金，专项用于垫付国际金融组织和外国政府贷款到期债务。

各级政府的贷款还贷准备金由同级财政部门设立并管理。

第三十九条 各级财政部门应当建立政府外债的统计、监测、预警体系，防范和化解债务风险。

第四十条 债务人在遵循审慎原则和建立健全内部控制机制的基础上，可以根据法律、法规的规定运用金融工具保值避险。

债务人在选择交易对象时应当遵循竞争原则，在进行交易时避免损失本金。交易结束后，债务人应当将交易有关文件送财政部备案。

第四十一条 贷款项目竣工验收时，应当明晰产权关系和债权债务关系，防止国有资产流失和债务逃废。

第四十二条 债务人实行资产重组、企业改制等产权变更或者破产时，应当事先征得转贷机构和财政部的同意，必要时还需要征得贷款方的同意，并就有关债务偿还安排达成协议，保证优先偿还政府外债。

第六章 赠款管理

第四十三条 赠款管理包括赠款项目的前期工作、资金使用、完工评价与总结、资产管理等。

第四十四条 赠款项目的前期工作包括提出赠款申请、编制项目建议书、磋商与谈判、法律文件签署与生效、转赠关系的确立等内容。

地方财政部门应当加强对本地区赠款前期工作的协调与管理。

第四十五条 申请赠款的项目单位应当提出赠款申请，并附送项目概要。

中央项目单位应当直接向财政部申请并报送项目概要，地方项目单位应当通过省级财政部门向财政部申请并报送项目概要。项目概要内容主要包括：

(一)项目背景;

(二)项目目标;

(三)项目内容;

(四)项目预算;

(五)项目可持续性与示范作用;

(六)项目风险。

第四十六条 在财政部审查同意赠款申请以及项目概要后，中央项目单位应当直接向财政部报送项目建议书，地方项目单位通过省级财政部门向财政部报送项目建议书。

项目建议书的内容主要包括：

(一)项目目标;

(二)项目必要性和可行性;

(三)项目活动;

(四)项目实施计划和组织安排;

(五)项目预算;

(六)项目质量和风险控制;

(七)项目成果应用及推广;

(八)监测与评估。

第四十七条 财政部根据审核通过的项目建议书，负责与国际金融组织或者外国政府进行磋商谈判、组织签署赠款法律文件并办理生效事宜。其他部门应当协助财政部做好相关工作。

第四十八条 财政部可以直接或者委托其他机构与国内受赠方签署转赠协议或者执行协议，规范双方的权利和义务，并根据财政部有关规定收取赠款总额1%的有偿使用费。

与贷款搭配使用的联合融资中的赠款的有偿使用费的收取按照前款规定办理。

第四十九条 赠款资金的使用应当符合赠款法律文件的规定，任何单位和个人均不得以虚报、冒领或者其他手段骗取赠款资金，不得以任何理由和形式滞留、截留、挪用赠款资金或者擅自改变赠款资金用途。

第五十条 赠款项目单位应当建立、健全内部财务会计监督制度;按照财政部有关赠款项目财务与会计管理的规定，对项目进行独立的财务管理和会计核算;按照赠款法律文件的要求，制定项目实施计划、组织项目实施、办理竣工决算、编制报送完工报告;向财政部门及赠款方报送项目实施情况报告和审计报告。

第五十一条 赠款项目完工前，财政部应当根据国家有关规定与赠款法律文件的要求明确赠款形成资产的所有权归属和处置方式。

赠款形成的资产为国有资产的，有关单位应当参照本办法第四十一条及其他国家有关规定防止国有资产流失。

第七章 法律责任

第五十二条 项目单位违反本办法第三十一条的规定，没有解决和纠正监督检查中所发现问题的，财政部门可以对其采取暂停贷款资金支付、要求退回已支付资金、暂停出国计划审批等措施。

第五十三条 项目单位违反本办法第三十四条、第五十条规定的，由财政部门责令限期改正，并可以依照国家有关会计管理的法律、法规规定进行处罚。

第五十四条 债务人违反本办法第三十六条规定，没有按时足额偿还贷款项目到期本金、利息、承诺费及其他相关费用的，财政部门可以采取以下措施：

(一)收取资金占用费或者违约金;

(二)暂停新贷款项目的准备工作;

(三)暂停贷款项目出国计划的审批和执行;

(四)暂停贷款项目的资金支付;

(五)加速贷款项目未到期债务的偿还;

(六)通过预算扣款或者其他方式依法予以清收。

第五十五条 违反本办法规定，以虚报、冒领或者其他手段骗取贷款资金的，或者滞留、截留、挪用及其他违反规定使用贷款资金的，或者从政府承贷或者担保的贷款中非法获益的，依照《财政违法行为处罚处分条例》以及相关法律、法规规定处理。

第五十六条 对于违反本办法第四十九条规定的，由财政部门责令限期改正，情节严重的，予以警告，并可以采取暂停赠款资金支付、暂停出国计划审批等措施。

第五十七条 财政部门、项目主管部门的工作人员在贷款、赠款的管理、资金使用和偿还过程中，贪污受贿、滥用职权、玩忽职守、徇私舞弊的，依法给予行政处分。

第八章 附

则

第五十八条 国务院有关部门、计划单列企业集团以及中央管理企业拟利用外国政府贷款、赠款项目的，参照本办法执行。

第五十九条 转贷机构可以根据本办法制定具体的实施办法。

第六十条 本办法自2006年9月1日起施行。