金融工具创新对税收带来影响分析

2023-03-01

1 引言

由于金融业起步较晚, 从20世纪七八十年代以来, 随着经济全球化的发展趋势的逐渐增强, 国际金融创新有了快速发展, 同时作为金融创新首要内容的金融工具创新也迅速发展, 同时它的发展也对税收制度及税收理论带来了全新的挑战与冲击。本文试图分析金融工具创新给我国税收带来的影响。

2 金融工具创新概述

金融创新指的是金融业为提高自身利润或者降低风险而进行的相关改革, 其中市场创新、工具创新、组织创新以及资源创新是最为主要的组合部分。在此过程当中, 金融工具的创新有不容忽视的重要价值。它在不断创新的过程中, 借鉴从前的传统金融工具, 任意组合得到较多的复合型金融产品。由此引发的日益激烈的金融业市场的高水平竞争使我们不容忽视, 而金融工具的革新发展也成为他们竞争的主要支撑。

金融工具创新的主要的目的在于降低金融风险, 从本质上来说是一种就爱强管理从而控制风险的重要工具。从税收中性原则以及鼓励创新的层面出发, 税收政策及其制度是刺激金融创新的主要原因。

从20世纪80年代开始, 西方发达国家爱陆续放松金融制度方面的监管力度, 从而在世界范围当中形成自由化的发展浪潮。这就导致金融市场的风险越来越高, 尤其是金融市场的整体性风险, 受到最为直接的影响。金融风险越来越高, 给各行各业的经济体带来严重的不良影响, 同时也给金融机构带来严峻的压力。在这一背景下, 各种类型的管理工具发展起来, 其中应最为广泛的就是衍生性工具, 例如期权、期货、远期利率协议以及金融互换。在一定程度上可以认为金融工具出现的动力是抑制需求增加。需要注意的是, 金融工具领域的创新还有着广泛性、交叉性以及复合性等方面的特点, 同时也会引发税收套利问题以及避税问题, 从而给税收带来影响与冲击。

3 金融工具创新对税收的影响

税收理论和税收制度本身具有很多课题, 但由于金融工具创新的过程当中, 会持续生成金融产品, 有着多样性以及光反应的特点, 运用方式更加灵活, 同时参与的主体也日益多元性, 衍生出越来越多的问题, 表现在如下几个方面:

第一, 对所得税制的影响。衍生性金融产品的生成途径比较多元化, 组成部分也是复杂多变, 因此在类别的确定方面难度较高, 成为纳税人用来税收筹划的常用工具。在传统的金融商品交易中, 所有人往往同法律层面的所有权人相符, 纳税人是所得税征收的重要前提条件, 不过金融工具作为金融创新过程中出现的新型金融产品, 它能够将纳税人的概念模糊化, 使其具有不确定性。有关规定, 首先需要确定收益的拥有人, 通过这样的途径来可以加强所得税征收以及管理。法律规定, 所得税制的纳税人为所得的拥有人或所有人, 因此所得税征收的关键因素在于确定所有人身份, 无论是西方各国的国内税法还是国际税收协定的。除纳税人以及征税对象外, 在税收过程当中计税基础同样有着不容忽视的重要影响。计税基础是所得额, 计算的主要依据包括权责发生制以及收入实现制。其中衍生性的金融产品影响到所得税常用的计税基础, 尤其是远期合约以及选择权受收益的影响而有着明显的不确定性特征, 因此虽然借助于权责发生制能够收益, 不过却无法确定有关成本。在多种不同交易当中, 他们逃避税收的概率更大一些, 这就需要在税收计算的过程当中综合考虑延期确定的收益。

第二, 对国际税收的影响。衍生性金融商品因其组合的多种多样性, 所形成的所得很难判定它的来源出处, 因此在跨国交易过程当中, 相当一部分的政府固定税款征收以及税额抵扣等需要同纳税人的居住地保持一致。部分金融场频被纳税人当作国际避税可行途径, 假设设计成为其他所得, 能够受到国际税收协定当中来源地免税方面的优惠对待。对于国际税收协定而言, 他们更加倾向于所得税的种类, 一般的, 在国际税收协定中, 所得税的出处和本身性质是确定税收力度及改革政策的基础和依据, 例如股息所得或者是利息所得等。协定当中对于各种类型的具体所得都做出具体清晰的规定, 并根据所得的来源及性质不同给予不相同的优惠政策, 不过衍生性的金融工具可将法律上规定的所有权人与经济上的报酬与风险分离, 减少不良现象的发生次数。

第三, 对税收原则理论的冲击及影响。因金融创新而形成、衍生出的各种新的金融产品, 它们涉及范围的广泛性与参与人数的多元性都是从前传统金融产品所无法超越的, 在这种情况下, 自然而然的难以实现税收公平原则所提出的要求了。因此其也很难用传统的认定方式来判断所得金额与所得类别的性质, 除此之外, 金融创新导致金融工具组合多元化、复杂性, 收益归属难以有效确定。为提高险管理的效果, 金融创新不断制造新型金融产品, 但是税收效率则需要在征税过程当中避免给经济发展带来不良影响。

4 金融工具创新背景下加强税收征收的措施

20世纪八九十年代之后, 金融市场比较发达的国家已经开始研究分析金融工具创新给税收带来的不良影响, 从而探索问题解决的方法以及途径。我国也应当在分析自身条件的前提下, 主动学习国外的成功经验, 探索加强税收征收的措施。

第一, 直面金融工具创新的挑战。在市场稳步发展的过程当中, 我国金融工具的风险持续累积, 给各行各业的生产经营者带来了不容忽视的恶劣影响, 更严重的是各类金融机构的稳定良好发展也受到影响, 相反的, 居民对金融风险管理的质量要求也越来越高, 这是因为衍生性的金融工具能够组合成各种类型的经济实质。金融创新对税收所形成的冲击, 加大了在确定征税对象、计税基础、纳税人以及计税环节等方面工作的难度, 从给政府税收带来明显的不良影响。因此各种创新型的金融风险管理工具不断被创新、创造出来, 其中最受关注的为各种类型的衍生性金融工具, 它之所以广泛应用到各种不同类型的金融风险管理过程当中, 是因为它们在金融工具的管理当中有着有效方便的优点。

第二, 明确政策目标, 确定整体原则。金融创新的发展趋势具体表现在5个方面, 分别为金融市场自由化、体系网络化以及产品多元化。当前情况下, 金融工具创新在广度以及深度层面都得到显著的改进, 在一定程度上改变了经济格局, 同时在此构成当中推动经济全球化。在分析把握金融工具创新对税收影响这一问题的基础上, 基于金融创新的持续发展和应对其对税收产生的较多冲击, 从社会主义市场经济的迫切要求和国家政府税收的功能等方面分析, 政府与应有相应的政策、目标, 应该把适应现实冲击、运用税收策、减少税收规避等作为、调整税收制度、促进金融创新、加强征收管理税收政策作为长期目标。

我们应紧紧围绕政策目标, 面对金融创新对税收的严重冲击, 深入考虑健全性原则、公平性原则和确定性原则。努力对税收政策及制度做出积极改革, 始终坚持以经济建设为中心, 最大程度的调整税收政策的刚性需要, 推动其能够更加迅速、直接的反应金融市场的各类经济活动, 促进其创新和发展。

第三, 借鉴国外经验, 比较各类不同方法。税务处理过程当中需要同财务会计保持一致, 也就是需要涉及认定所得额以及所得获取的时间, 需要采取财务会计相关准则, 这是自20世纪八九十年代以来, 市场经济发达的国家在应对金融工具创新对税收冲击的税务实践过程当中探索发现的可行途径。通过分析其在具体应用过程当中的利弊, 可以对我国实施税收政策以及相关规定提供借鉴。这种方法的好处在于在财务会计以及税务会计保持一致的国家, 要是会计准则可以体现经济活动情况, 同时在一定程度上也可以体现出衍生性金融产品的实质, 减少征纳主体双方的税收成本。但其不足在于容易使得纳税人出现避税问题, 但实际情况是, 在财务与税务两者相分离的国家与地区中, 上述原则未必同样适用征税问题。如果参考财务会计的原则进行处理, 就可能忽略所得税。拆分法指的是将衍生性的金融工具组成部分加以拆分, 对这些不同的部分进行单独的征税。不过在具体实践操作的过程当中, 拆分法实施的阻力比较大, 一方面是因为征收成本比较高, 另一方面是容易因为征税而影响金融工具创新, 因此应当应用整合法来加以处理。在采取拆分法进行税务处理时, 由传统金融产品发展而来的各种不同的新型金融产品进行组合而形成, 由此使得纳税人纳税的所得额难以确定, 拆分法就把这些组合的重要因素拆分开来, 然后根据公平性的原则, 来体现格局经济实质征税的原则。相等经济所得的税收待遇相同, 而不是根据金融品的法律形式加以征税。整合法与拆分法不同, 它可以进一步分成完全整合法以及不完全整合法, 从而刺激金融工具创新而规避风险, 将两个以上的交易互相抵消之后来进行税务处理。

第四, 依据我国国情分步实施并应对。就我国国情而言, 在整体目标的实施过程中, 既要促进金融工具创新以及市场经济的发展, 同时还需要提高市场运作的效率, 保证财政收入, 减少以及防范逃税避税的问题。应对金融工具在创新过程当中给税收带来的不良影响, 需要当作税收改革环节需要认真考虑的问题, 根据当前的具体国情, 一方面我国是发展过程当中的大国, 保证经济的持续稳定增长, 推进经济体制的持续改革, 都离不开财政税收的支持, 税收是我国经济一至关重要的来源, 税收的持续稳定发展与推进, 势必会对我国社会主义市场经济发展产生越来越重要的推动作用, 因此, 政府在任何情况下都需要保证税收稳定性以及可靠性, 所以面对金融工具创新对税收的冲击挑战, 不断完善和改革积收制度也逐渐已提到议事日程之中;另一方面随着我国市场经济的推行, 金融市场越来越开放, 金融创新特别是工具创新, 发展速度越来越快, 各种金融产品的类型日益多元化、丰富化以及国际化, 给金融行业甚至市场经济发展带来巨大影响。

综上所述, 金融之创新是金融中各要素的全新组合, 金融创新的重要内容则为金融工具的创新, 金融工具的创新一方面能够推动经济社会的进步, 另一方面也会冲击到税收。本文论创新全融工具创新给政府税收带来的影响, 同时在借鉴国内外相关经验的基础上提出应对措施。由于我国社会主义市场经济体制还不健全的事实, 为使政府更好解决金融工具创新对税收冲击所形成的税收难题, 就目前阶段, 应以鼓励金融改革创新, 加快全方位的金融体制改革作为重要导向, 更加重视金融工具创新对税收的冲击影响, 只有这样, 才能将金融创新工具对税收的不好冲击及影响降到最低。

摘要：金融之创新是金融中各要素的全新组合, 金融创新的重要内容则为金融工具的创新, 金融工具的创新一方面能够推动经济社会的进步, 另一方面也会冲击到税收。本文讨论了创新全融工具创新给政府税收带来的影响, 同时在借鉴国内外相关经验的基础上提出应对措施。

关键词：金融工具创新,税收,影响,对策