担保公司利用现金流量表分析企业财务状况

2024-05-05

担保公司利用现金流量表分析企业财务状况（精选6篇）

篇1：担保公司利用现金流量表分析企业财务状况

一、分析企业投资回报率。

有关指标是：

（一）现金回收额（或剩余现金流量）。计算公式为：经营活动现金净流量-偿付利息支付的现金。该指标相当于净利润指标，可用绝对数考核。分析时，应注意经营活动现金流量中是否有其他不正常的现金流入和流出。如果是企业集团或总公司对所属公司进行考核，可根据实际收到的现金进行考核。如：现金回收额=收到的现金股利或分得的利润+收到的管理费用+收到的折旧+收到的资产使用费和场地使用费。

（二）现金回收率。计算公式为：现金回收额/投入资金或全部资金。现金回收额除以投入资金，相当于投资报酬率，如除以全部资金，则相当于资金报酬率。

二、分析企业短期偿债能力。分析企业短期偿债能力主要是看企业的实际现金与流动负债的比率。即：期末现金和现金等价物余额/流动负债。由于流动负债的还款到期日不一致，这一比率一般在0.5至1之间。

三、分析经营活动现金净流量存在的问题。

（一）分析经营活动现金净流量是否正常。在正常情况下，经营活动现金净流量>财务费用+本期折旧+无形资产递延资产摊销+待摊费用摊销。计算结果如为负数，表明该企业为亏损企业，经营的现金收入不能抵补有关支出。

（二）分析现金购销比率是否正常。现金购销比率=购买商品接受劳务支付的现金/销售商品出售劳务收到的现金。在一般情况下，这一比率应接近于商品销售成本率。如果购销比率不正常，可能有两种情况：购进了呆滞积压商品；经营业务萎缩。两种情况都会对企业产生不利影响。

（三）分析营业现金回笼率是否正常。营业现金回笼率=本期销售商品出售劳务收回的现金/本期营业收入*100%。此项比率一般应在100%左右，如果低于95%，说明销售工作不正常；如果低于90%，说明可能存在比较严重的虚盈实亏。

（四）支付给职工的现金比率是否正常。支付给职工的现金比率=用于职工的各项现金支出/销售商品出售劳务收回的现金。这一比率可以与企业过去的情况比较，也可以与同行业的情况比较，如比率过大，可能是人力资源有浪费，劳动效率下降，或者由于分配政策失控，职工收益分配的比例过大；如比率过小，反映职工的收益偏低。

四、分析企业固定付现费用的支付能力。固定付现费用支付能力比率=（经营活动现金注入-购买商品接受劳务支付的现金-支付各项税金的现金）/各项固定付现费用。这一比率如小于1，说明经营资金日益减少，企业将面临生存危机。可能存在的问题是：经营萎缩，收入减少；资产负债率高，利息过大；投资失控，造成固定支出膨胀；企业富余人员过多，有关支出过大。

五、分析企业资金来源比例和再投资能力。

（一）企业自有资金来源=经营活动现金净流量+吸收权益性投资收到的现金+投资收回的现金-分配股利或利润支付的现金-支付利息付出的现金。

（二）借入资金来源=发行债券收到的现金+各种借款收到的现金。

（三）借入资金来源比率=借入资金来源/（自有资金来源+借入资金来源）*100%。

（四）自有投资资金来源比率=自有投资资金来源/投资活动现金流出*100%。自有资金来源比率，反映企业当年投资活动的现金流出中，有多少是自有的资金来源。在一般情况下，企业当年自有投资资金来源在50%以上，投资者和债权人会认为比较安全。

篇2：担保公司利用现金流量表分析企业财务状况

企业编制的资产负债表、利润表及现金流量表是以一系列财务数据来反映企业的财务状况和经营成果的。对报表使用者来说，这些数据资料是原始的、初步的，还不能直接为其决策服务。比如，现金流量表提供了有关现金流量的数据资料，这是判断企业偿债能力的重要依据。但它还不能直接对企业的偿债能力作出评价，因而也不能据以作出信贷决策。报表使用者应当根据自己的需要，运用各种专门的方法，对会计报表提供的数据资料加以进一步加工、整理、分析和研究，从中得出有用的信息，从而为预测和决策提供正确的依据。

1.现金流量的结构分析

现金流量的结构分析就是在现金流量有关数据的基础上，进一步明确现金收入的构成、现金支出的构成及现金余额的形成情况。现金收入构成是反映企业的各项业务活动现金收入，如经营活动的现金收入、投资活动的现金收入、筹资活动的现金收入等在全部现金收入中的比重及各项业务活动现金收入中具体项目的构成情况，明确企业的现金究竟来自何方，要增加现金收入主要靠什么等。现金支出构成是指企业的各项现金支出占企业当期全部现金支出的百分比，它具体的反映现金的用途，让报表使用者能清楚地知道企业的钱花哪里去了，如何花的等等。现金余额结构分析是指企业的各项业务，包括经营活动、投资活动、筹资活动及非常性项目，其现金收支金额占全部现金余额的百分比，主要是反映企业现金余额是如何形成的。

通过结构分析，报表的使用者可以进一步了解企业财务状况的形成过程、变动过程及变动原因等。

2.现金流量的趋势分析

趋势分析法是通过观察连续期（至少是两年）的财务报表，比较各期有关的项目金额，分析某些指标的增减变化情况，在此基础上判断其发展趋势，从而对未来可能出现的情况作出预测的一种方法。应用趋势分析法，通过计算趋势百分比，报表的使用者可以了解有关项目变动的基本趋势及变动的原因，在此基础上预测企业未来的财务状况，从而为决策提供可靠的依据。

3.盈利质量分析

盈利质量分析是指企业根据经营活动现金净流量与净利润、资本支出等之间的关系，揭示企业保持现有经营水平，创造未来盈利能力的一种分析方法。盈利质量分析包含以下两个指标：

一是盈利现金比率

盈利现金比率反映本期经营活动产生的现金净流量之间的比率关系，一般情况下，该比率越大，企业盈利质量也就越强。当比率小于1时，说明企业本期净利润中尚存在没有实现的现金收入，在这种情况下，即使企业盈利，也可能发生现金短缺，严重时会导致破产。

盈利现金比率的计算公式是：盈利现金比率=经营现金净流量／净利润

二是再投资比率

再投资比率则是反映企业当期经营现金净流量是否足以支付资本性支出（固定资产的投资）所需要的现金。同样，该比率越高，企业扩大生产规模、创造未来现金流量或利润的能力就越强，如果该比率小于1，说明企业资本性支出所需的现金，除由经营活动提供以外，还包括外部筹措的资金。再投资比率的基本公式是：

再投资比率=经营现金净流量／资本性支出

4.偿债能力分析

企业在生产过程中，经常通过举债来弥补自有资金的不足，筹集部分资金。但是举债是以能偿债为前提的，如果企业到期不能还本付息，则生产经营就会陷入困境，以至危及到企业的生存。因此，对企业投资者来说，通过现金流量表分析，测定企业的偿债能力，有利于其作出正确的决策；对债权人来讲，偿债能力的强弱是他们作出贷款决策的基本依据和决定性条件。

虽然流动比率、速动比率也能反映资产的流动性或偿债能力，但这种反映有一定的局限性（只能反映短期偿债能力）。这是由于真正用于偿还债务的最直接的资产还是现金。因此，用现金流量和债务比较，可以更好地反映企业的偿债能力。

到期债务比

到期债务比=现金余额／本期到期的债务

这里，本期到期的债务是指即将到期的长期债务和应付票据。对这个指标进行考查，可根据其大小直接判断公司的即期偿债能力。

现金流动负债比

现金流动负债比=现金余额／流动负债总额

这一指标中，比率与偿债能力呈反比，即该比率偏低，说明企业依靠现金偿还债务的压力较大，若较高，则说明企业能轻松地依靠现金偿债。

现金债务总额比

现金债务总额比=现金余额／债务总额

这一指标同企业的偿债能力呈正比。该比率越大，企业的偿债能力就越强，反之，比率越小，企业的偿债能力就越弱。

5.支付能力分析

企业在生产经营过程中，除了用现金偿还贷款外，还需要用现金购买货物、支付工资、支付税金、对内（对外）投资、分配利润等等。如果企业没有足够的现金来支付这些款项，那么正常的经营活动就不可能顺利进行，企业就无法成长和发展，投资者就无法取得回报，所以无论是企业的投资者还是经营者，都非常关心企业的支付能力，都需要通过分析现金流量表了解企业的支付能力。

支付能力的分析，主要是通过企业当期取得的现金收入，特别是其中的经营活动的现金收入来和各种开支进行分析和比较。

首先，将企业本期经营活动所取得的现金收入和本期所偿还的债务、发生的各项支出进行对比，其余额即为企业可用于投资及分配的现金。

在不考虑筹资活动的情况下，它们的关系是：可用于投资、分派股利（利润）的现金=本期经营活动的现金收入＋投资活动取得的现金收入－偿还债务的现金支出－经营活动各项开支；考虑筹资活动时，只需在该公式的右边加上“筹资活动的现金收入”项即可。

如果企业本期可用于投资、分配股利（利润）的现金大于0，说明企业当期经营活动的现金收入加上投资活动取得的现金收入就足以支付本期债务及日常经营活动支出，可以有一部分余额再投资或利润分配；反之，当企业本期可用于投资、分派股利（利润）的现金小于0时，则说明企业当期经营活动的现金收入加上投资活动的现金收入不足以支付企业债务和日常支出，需要通过筹资来弥补这方面的不足。

篇3：利用现金流量表分析企业财务状况

一、现金流量表的概念

利用现金流量表来分析企业财务状况,首先应了解现金的概念及其构成。

(一)现金概念

现金流量表中的现金是指库存现金、可以随时用于支付的存款和现金等价物。库存现金是可以随时用于支付的存款,一般是指资产负债表上“货币资金”项目剔除不能随时变现的存款(如保证金专项存款)的内容。现金等价物是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为确定金额现金、价值变动风险小的投资,企业应当根据具体情况,确定现金等价物的范围,一经确定不得随意变更。现金流量是指现金和现金等价物的流入和流出。

(二)现金流量表结构

主要包括三大板块,即经营活动产生的现金净流量、投资活动产生的现金净流量和筹资活动产生的现金净流量。

1.经营活动是指企业投资活动和筹资活动以外的所有交易和事项,包括销售商品或提供劳务、经营性租赁、购买货物、接受劳务制造产品、广告宣传、推销产品、交纳税款等。经营活动产生的现金流量是企业通过运用所拥有的资产创造的现金流量。

2.投资活动是指企业长期资产以及不包括在现金等价物范围内的投资的购建和处置,包括取得和收回权益性证券的投资,购买或收回债券投资,购建和处置固定资产、无形资产和其他长期资产等。

3.筹资活动是指导致企业所有者权益及借款规模和构成发生变化的活动,它包括吸收权益资本、发行债券、借入资金、支付股利、偿还债务等。

二、现金流量表分析的必要性

在市场经济条件下,企业要想在激烈的竞争中立于不败之地,不但要销售产品实现利润,更要及时收回销货款使经营活动持续。除经营活动之外,企业的投资和筹资活动同样影响着企业的现金流量。现金流量表是以一定的格式,借用货币的形式,综合地反映有关现金流入、流出及净流量等信息的报表。它有助于会计信息使用者评价企业的财务实力及投资价值进行经济决策。现金流量表分析的目的是为了将现金流量表的数据转换成有助于信息使用者进行经济决策的信息。具体地说,分析现金流量表的必要性主要有:

(一)解释企业一定时期的收益与现金流量的差异及其原因

就评价企业业绩来说,收益指标应是最好的指标。但由于通过损益表所提供的收益信息是财务会计收益,它是以权责发生制为基础、遵循历史成本原则和配比原则而计算出来的,而收益能否最终转化为现金,还取决于应收账款能否及时足额地收回等其他因素。事实上,不少企业获得较好盈利业绩的同时也面临着财务危机。因此,“盈利必须辅以良好的现金流入”才是最有利的。

(二)有助于投资人和债权人正确评估企业的偿还债务的能力、支付股利的能力

“损益表反映的企业盈利能力仅是企业业绩的一个方面,一个企业可能盈利,但也许没有足够的现金偿付债务”,因此,“现金流量信息对于事关企业短期偿债能力的基础非常重要”。不仅如此,企业获取现金能力的大小,还关系到企业的股利政策,尤其是能否及时地发放优先股股利。而上述两个方面直接关系到投资人和债权人对企业的评价,关系到企业筹资能力及筹资成本的高低,直接影响企业经济利益。

(三)有助于报表使用者正确评价企业未来的现金流量

通过现金流量表及其分析,可以了解企业的经营活动、筹资活动及投资活动的现金流入和流出的情况,从而便于分析了解企业未来可能的现金流入和流出的金额、时间及不确定性。

三、利用现金流量表进行财务分析

现代财务管理是重理财的管理,对现金流量表的分析应采用“构成分析+趋势分析+比较分析+比率分析+其他相关因素分析”的综合分析模式,可满足不同报表使用者的要求,下面用其中的现金流量的结构分析、比率分析和其他相关因素分析的分析方法,对现金流量表进行分析,从不同方面反映企业财务状况。

(一)现金流量的结构分析

现金流量的结构分析就是在现金流量有关数据的基础上,进一步明确现金流入、流出的构成及现金余额的形成情况。现金流入构成是经营活动、投资活动、筹资活动的现金流入在现金总收入中的比重,反映构成企业现金流入的主要因素;现金流出构成是企业各项现金流出占企业现金总流出的比重,可使报表使用者清楚企业支出的用途;现金余额结构是企业的各项业务(包括经营活动、投资活动、筹资活动及非常性项目)现金收支净额占全部现金余额的百分比,反映企业现金余额构成情况。通过结构分析,报表使用者可以进一步了解企业财务状况的形成过程、变动过程及变动原因等。

(二)现金流量的比率分析

1. 偿债能力比率分析。

对企业投资者来说,通过分析现金流量表,测定企业的偿债能力,有利于其正确评价企业的投资价值;对债权人来讲,企业偿债能力是他们做出贷款决策的基本依据和决定性条件。评价偿债能力,最主要的是要分析企业经营活动产生的现金净流量,同时还要结合企业的负债状况。

2. 支付能力比率分析。

企业在生产经营过程中需要用现金购买货物、支付工资、支付税金、对内(对外)投资、分配利润等等。如果企业没有足够的现金来支付这些款项,企业就无法正常经营,所以无论是企业的投资者还是经营者,都需要通过分析现金流量表了解企业的支付能力。(1)强制性现金支付的比率。强制性现金支付比率是由现金流入总额与经营现金流出量及偿付债务本息之合的比率。该比率反映企业是否有足够的现金偿还债务,支付经营费用等。在持续不断的经营过程中,公司的现金流入量至少应满足强制性目的支付,即用于经营活动支出和偿还债务。(2)每股经营活动现金净流量。该指标是企业经营活动产生的现金流量净额扣除优先股股利之后的余额与流通在外的普通股股数(与计算基本每股收益中的普通股股数一致)之比。它反映了企业支付股利的能力,指标越高,说明支付股利能力越强。

3. 盈利能力质量的比率分析。

盈利能力质量分析是指企业根据经营活动产生的现金流量净额与净利润等之间的关系,揭示企业保持现有经营水平,创造未来盈利能力的一种分析方法。(1)净利润现金比率。该指标是经营活动产生的现金流量净额与净利润之比。利润表提供的净利润是以权责发生制、配比原则、历史成本原则以及币值不变为前提确认的,由于受判断和估计的准确度影响,加之通货膨胀和一定会计期间资本性支出、存货周转速度以及商业信用的存在,使净利润和现金流量之间产生了差异,这种差异形成了不同水平的“净收益品质”。现金流量高,净利润很低,说明企业经营保守,没能把握好投资机会;如果净利润高,而经营活动产生的现金净流量很低,企业会因现金不足而面临困境,严重时会导致企业破产。(2)销售净现率。该指标是本期经营活动产生的现金流量净额与本期销售收入之比,用来衡量企业销售收入产生现金流量的能力。该比率越高,说明销售收入产生现金流量的能力越强。但并不是说销售净现率越高越好,过高的销售净现率可能由企业信用政策、付款条件过于苛刻所致,会限制企业销售的扩大影响企业的盈利水平。

(三)分析现金流量表时应考虑的相关因素

以上各项指标虽然从不同方面体现了经营状况的好坏、偿债能力和支付能力的大小,是企业进行财务评价的依据和标准,但在实际运用时,还需考虑以下因素:

1. 经营发展时期对企业现金流量的影响。

企业经营状况的好坏与所处的时期密切相关,当企业处于经营初期,经营活动所获现金的能力较差,同时为扩大产能和市场占有率,企业需要加大投资和营销支出,必然导致企业从筹资活动获取资金以满足生产经营活动需要;当企业处于高速成长期,企业从经营活动获取现金的能力不断增强,投资支出减少,企业筹资活动的现金流量的比重逐渐下降;当企业处于成熟期,从经营活动获取现金的能力达到最大并处稳定状态,成为企业现金流量的主要来源,筹资活动现金流量的比重最低;随着企业产品的衰退,企业必须寻求新的利润增长点,进入新一轮的循环。

2. 经营特点对企业现金流量的影响。

不同的企业以及同一企业不同时期经营特点不同,如实行对外扩张战略的企业常采用多角化经营,现金流量的大小主要取决于投资项目效益的好坏和投资资金的需求状况;而实行内部发展战略的企业,立足主业通过内部挖潜提高产品竞争力,其现金流量主要取决于经营活动。

3. 市场环境对企业现金流量的影响。

市场环境是决定企业经营状况的重要因素之一,它对企业现金流量的形成也会起到一定的影响。当市场环境处于收缩阶段,市场衰退,产品滞销,经营活动现金流减少。同时,企业新增或重置固定资产的现金流出会相应减少,而折旧收回的现金会不断增加。所以,企业现金流量的来源仍以经营活动现金流量为主。当市场环境处于经济恢复并进入扩张阶段,产品销售增长,经营活动现金流增加,同时受繁荣和经营景气的鼓励,对新固定资产的投资支出也将大大增加,企业对外筹资的需求也会不断扩大,经营活动和筹资活动是企业获取现金的主要来源,而投资活动的现金流量会减少,甚至会出现负数。

4. 关注与企业财务相关说明的定性信息,加深分析企业的现金流动状况。

2005年03月25日,ST达尔曼成为中国第一个因无法披露定期报告而遭退市的上市公司。在长达八年的时间里达尔曼通过系统性舞弊,制造出具有欺骗性的发展轨迹,从股市和银行骗取资金高达30多亿元,给投资者和债权人造成严重损失。达尔曼给我们敲响了警钟,警示我们要关注以下几点:首先,要警惕经营活动净现金流量大额为正,同时伴随大额为负的投资活动净现金流量。其次,要分析公司货币资金余额的合理性,比如达尔曼一方面现金存量规模明显超过业务所需周转资金,另一方面公司账面有大量现金又向银行高额举债,逻辑上不合理。

通过以上论述,我们可以看出:现金流量表在分析一个企业的财务状况时,确实是一个不可多得的工具。中华人民共和国财政部规定,1998年所有原先编制财务状况变动表的企业均改为编制现金流量表的举措也说明了这一点。通过现金流量表的分析,可以了解企业本期及以前各期现金的流入、流出及结余情况,发现企业在财务方面存在的问题,正确评价企业当前、未来的偿债能力、支付能力,以及企业当前和以前各期取得的利润的质量,科学预测企业未来的财务状况。

摘要：本文论述了现金流量表的概念和进行现金流量表分析的必要性,并提出了分析企业财务状况的途径。企业应重视现金流量表的编制及分析工作,以使所编制的现金流量表发挥应有的作用。

关键词：现金流量表,分析,财务状况

参考文献

[1]郭艳.现金流量表的分析方法与分析误区(J).现代审计与经济,2010(2).

[2]杨勇.浅谈基于现金流量的企业财务危机管理(J).市场周刊:理论研究,2011(1).

[3]薛静.关于会计造假问题的研究——基于达尔曼公司的个案研究(J).经济师,2010(7).

篇4：担保公司利用现金流量表分析企业财务状况

【关键词】现金流量表财务状况动态报表

现金流量表以现金为编制基础，反映企业现金流入和流出的全过程。经营活动产生的现金净流量：在生产经营活动中产生充足的现金净流入，才有能力扩大生产经营规模，培育新的利润增长点，一般讲该指标越大越好。净利润现金含量：是指生产经营中产生的现金净流量与净利润的比值，该指标也是越大越好。表明销售回款能力较强，成本费用低，财务压力小。主营收入现金含量：指销售产品，提供劳务收到的现金与主营业务收入的比值，该比值越大越好，表明企业的产品、劳务畅销、市场占有率高。每股现金流量：指本期现金净流量与股本总额的比值，如该比值为正数且较大时，派发现金红利的期望值就越大，若为负值派发红利的压力就较大。

一、现金流量结构分析

通过结构分析，报表的使用者可以进一步了解企业财务状况的形成过程、变动过程及变动原因等。比率有：

现金流量结构比率=单项现金流入（出）量／现金流入（出）总额

还可以了解和掌握现金流入量的主要来源和现金流出量的主要去向，帮助企业对各类现金流量在一定时期内的余额增减变化做出判断，以便抓住重点，采取有效措施，实现现金的最佳配置和使用。其计算公式为：

现金流量结构比率＝单项现金流入（出）量／现金流入（出）总量

二、现金流量的趋势分析

趋势分析法是通过观察连续期（至少是两年）的财务报表，比较各期有关的项目金额，分析某些指标的增减变化情况，在此基础上判断其发展趋势，从而对未来可能出现的情况做出预测的一种方法。应用趋势分析法，通过计算趋势百分比，报表的使用者可以了解有关项目变动的基本趋势及变动的原因，预测企业未来的财务状况，从而为决策提供可靠的依据。比较会计报表是趋势分析中常用的一种分析手段，对于现金流量表的比较分析，可以选取最近两期或数期的数据进行比较，分析企业现金流量的变动趋势进而分析企业财务状况。具体分析时，可以采用横向比较分析或纵向比较分析方法进行。纵向比较分析是将各期会计报表换算成结构百分比形式，再逐项比较分析各项目所占整体比重的变化发展趋势。另外，还可以通过对现金流入流出的历史比较，把握企业和主营产品的生命周期。在企业筹建及投产初期和产品的研制开发期，经营活动的现金流量往往是流出量大于流入量，产生不利的现金流量；而在企业形成大批量生产时期，经营活动的现金流量往往是有利的，且生产有利现金流量的能力较大。这是经济活动的一般规律。

三、获取现金能力分析

销售现金率。销售现金率＝经营活动现金净流入／销售额。比率反映每元销售得到的净现金，其数值越大越好。

每股营业现金净流量。每股营业现金流量＝经营活动现金净流入／普通股股数。比率越大，说明企业进行资本支出和支付股利的能力越强。

四、财务弹性分析

所谓弹性是指企业适应经济环境变化和利用投资机会的能力。用经营现金流量与支付要求进行比较，可衡量企业财务的弹性。主要包含以下几个指标：

现金满足投资比率。现金满足投资比率＝近5年经营活动现金净流入／近5年资本支出、存货增加、现金股利之和。该比率越大，说明企业可以用经营获取的现金满足扩充所需资金；若＜1，则说明企业要靠外部融资来补充资金。

现金股利保障倍数。现金股利保障倍数＝每股营业现金净流入／每股现金股利。该比率越大，说明支付现金股利的能力越强。

五、盈利质量分析

盈利质量分析是根据经营活动现金净流量与净利润、资本支出等之间的关系提示企业保持现有经营水平，创造未来盈利能力的一种分析方法。

1、盈利现金比率

盈利现金比率=经营现金净流量／净利润

这一比率反应企业本期经营活动产生的现金净流量与净利润之间的比率关系。在一般情况下，比率越大，企业盈利质量高。如果比率小于1说明本期净利中存在尚未实现现金的收入。在这种情况下，即使企业盈利，也可能发生现金短缺，严重时会导致企业的破产。在分析时，还应结合企业的折旧政策，分析其对经营现金净流量的影响，有必要还应进一步分析存货增加的原因。

2、再投资比率

再投资比率=经营现金净流量/资本性支出

这一比率反映企业当期经营现金净流量是否足以支付资本性支出（固定资产投资）所需的现金。比率越高，企业扩大生产规模、创造未来现会流量或利润的能力就越强。如果比率小于1，说明企业资本性支出所需现金，除经营活动提供外，还包括外部筹措的现金。

六、筹资与偿债能力分析

企业在生产过程中，经常通过举债来弥补自有资金的不足，筹集部分资金。但是举债是以能偿债为前提的，如果企业到期不能还本付息，则生产经营就会陷入困境，以至危及到企业的生存。因此，对企业投资者来说，通过现金流量表分析，测定企业的偿债能力，有利于其做出正确的决策；对债权人来讲，偿债能力的强弱是他们做出贷款决策的基本依据和决定性条件。虽然流动比率、速动比率也能反映资产的流动性或偿债能力，但这种反映有一定的局限性（只能反映短期偿债能力）。这是由于真正用于偿还债务的最直接的资产还是现金。因此，用现金流量和债务比较，可以更好地反映企业的偿债能力。筹资与支付能力分析是通过现金流量表有关项目之间的比较，反映企业在金融市场上的筹措能力以及偿付债务或费用的能力。

1、外部融资比率

外部融资比率=[经营性应付项目增（减）净额+筹资现金流入量]／现金流入量总额

这一比率反映企业在金融市场筹措资金的能力，或经营发展对外部资金的依赖程度，这一比率越大，说明企业的筹资能力越强。

2、强制性现金支付比率

强制性现金支付比率=现金流入总额／（经营现金流出量+偿还债务本息付现）

这一比率反映企业是否有足够的现金偿还债务、支付经营费用等。在持续不断的经营过程中，公司的现金流入量应满足强制性目的的支付，即用于经营活动支出和偿还债务，这一比率越大，其现金支付能力越强。

3、到期债务本息偿付比率

到期债务本息偿付比率=经营活动现金净流量／（本期到期债务本金+现金利息支出）

用来衡量企业到期债务本金及利息可由经营活动创造现金支付的程度。比率越大，说明企业偿付到期债务的能力就越强，如果比率小于1，说明企业经营活动产生的现金不足以偿付到期的本息，企业必须对外筹资或出售资产才能偿还债务。

4、现金偿还比率

现金偿还比率=经营净现金流量／长期债务总额

这一比率反映企业当前经营活动提供的现金偿还长期债务的能力。虽然企业可以用从投资或筹资活动中产生的现金来偿还债务，但从经营活动中所获得的现金应该是企业长期现金的主要来源。一般来说，这一比率越高，企业偿还债务的能力超强。

5、现金股利支付率或利润分配率

现金股利支付率或利润分配率=现金股利或利润分配的利润／经营现金净流量

这一比率反映本期经营现金净流量与现金股利（或向投资者分配利润）之间的关系。比率越低，企业支付现金股利的能力就越强。

七、分析企业投资回报率

1、现金回收额（或剩余现金流量）

现金回收额＝经营活动现金净流量-偿付利息支付的现金。该指标相当于净利润指标，可用绝对数考核。分析时，应注意经营活动现金流量中是否有其他不正常的现金流入和流出。如果是企业集团或总公司对所属公司进行考核，可根据实际收到的现金进行考核。如：现金回收额=收到的现金股利或分得的利润+收到的管理费用+收到的折旧+收到的资产使用费和场地使用费。

2、现金回收率

现金回收率＝现金回收额/投入资金或全部资金。现金回收额除以投入资金，相当于投资报酬率，如除以全部资金，则相当于资金报酬率。

八、分析经营活动现金净流量存在的问题

1、分析经营活动现金净流量是否正常

在正常情况下，经营活动现金净流量应大于财务费用、本期折旧、无形资产递延资产摊销、待摊费用摊销之和。现金净流量计算结果如为负数，表明该企业为亏损企业，经营的现金收入不能抵补有关支出。

2、分析现金购销比率是否正常

现金购销比率=购买商品接受劳务支付的现金/销售商品出售劳务收到的现金

这一比率应接近于商品销售成本率。如果购销比率不正常，可能有两种情况：购进了呆滞积压商品；经营业务萎缩。两种情况都会对企业产生不利影响。

3、分析营业现金回笼率是否正常

营业现金回笼率=本期销售商品出售劳务收回的现金/本期营业收入×100%

此项比率一般应在100%左右，如果低于95%，说明销售工作不正常；如果低于90%，说明可能存在比较严重的虚盈实亏。

4、支付给职工的现金比率是否正常

支付给职工的现金比率=用于职工的各项现金支出/销售商品出售劳务收回的现金

可以与企业过去的情况比较，也可以与同行业的情况比较，如比率过大，可能是人力资源有浪费，劳动效率下降，或者由于分配政策失控，职工收益分配的比例过大；如比率过小，反映职工的收益偏低。

篇5：担保公司利用现金流量表分析企业财务状况

如何分析资产负债表、损益表、现金流量表、财务报告投资者可以通过分析资产负债表全面了解公司的健康状况，是否“超重”——欠银行和供应商有多少钱，是否“贫血”——账面上的现金和现金等价物是否过低，以及“新陈代谢”是否正常——存货和应收账款是否过大。许多投资者仅将目光集中在损益表上，而忽略了对资产负债表的分析。事实上，利润表只是反映表面现象，是成绩单，公司真正的功夫和实力要在资产负债表中才能体现出来。

一份“体检表”

资产负债表是反映公司在某个时点上，比如季度最后一天或最后一天的财务状况。通过这张表，可以知道公司在某一时点上拥有多少资产，又欠别人多少钱，即有多少负债，以及所有资产减去负债后股东拥有多少净资产。投资者可以通过分析资产负债表全面了解公司的健康状况，是否“超重”——欠银行和供应商太多的钱，是否“贫血”——账面上的现金和现金等价物是否过低，以及“新陈代谢”是否正常——存货和应收账款周转是否过大，这些反映公司健康状况的指标都可以在资产负债表中找到答案。如果公司的财务状况不健康，就失去了提供业绩持续增长的基础，当前的业绩再出众，也不能给予投资者充分的信心；只有那些拥有一张强健资产负债表的公司，其发展的前景才充满希望。

三大构成

资产负债表由三大类科目构成，即资产项、负债项和股东权益项。资产项目。又分为流动资产和固定资产，其中流动资产理论上是指可以在12个月内变现的资产，需要重点分析的是现金及现金等价物、应收账款和存货指标。投资者对于公司账上到底有多少现金，包括可以随时变现的短期资产是非常关注的，因为这对于公司能否正常经营是至关重要的。它不仅可以帮助公司渡过困难时期，也是未来支持业务增长最直接的财务资源。所以，当现金储备快速下降，且长期保持低位的话，从财务角度讲，这样的公司就很难实现扩张，即便市场有机会也无法把握住。然而，公司现金储备过多，且长期保持高位，也会引起投资者的不满，因为这很可能意味着公司找不到好的投资项目，未来的成长性同样难以期待。应收账款是公司客户收到货物或接受服务但未支付给公司的货款。很显然，如果公司的产品和服务很受市场欢迎，其应收账款规模就不会太高，客户会非常愿意及时付清货款。而应收账款规模不断扩大时，很有可能预示着公司的销售不畅，虽然损益表上的账面收入和利润在增长，但未来销售可能会下降，并加大了坏账风险，公司业绩可能会发生不测。存货是公司库存的尚未销售出去的商品、半成品和原材料，是公司潜在的收入来源。但如果存货规模增长势头超过主营业务成本增长，投资者就要警惕是否出现了货物销售不畅的情况，这时需要到公司财务报表附注中检查存货构成情况。如果发现存货规模扩大是由产成品增多导致的，很有可能表明销售出了问题；但若是原材料的快速增长，通常是件好事，可能预示着下游需求旺盛，所以公司大举采购原料，未来销售就有可能实现快速增长。负债项目。与资产分为流动资产和固定资产一样，负债也是根据能否在12个月内偿还而分为流动负债和长期负债。流动负债主要包括银行短期借款，这些借款主要用于补充营运资金，只可用于短期用途，如果发现短期借款被用作长期用途，例如购置设备或进行固定资产投资，即所谓的短债长用，就可能加大公司的财务压力。流动负债中另一项需要重点关注的科目是应付账款，这是公司拖欠上游供应商的货款。如果应付账款规模比较大，说明公司在生产经营上的主动性较强，占用供应商的资金，从一个侧面反映了公司在市场上的强势地位。流动负债中的预收账款是公司预收下游客户的预付款或定金，预收账款出现快速增长，也往往预示着未来销售收入和业绩会快速增长，这是判断短期业绩变化的重要指标。负债科目中最主要的构成是需要支付利息的债务，即有息负债，包括短期借款和长期借款。通常投资者偏好那些有息负债率不高的公司，因为这样的公司财务负担不重，财务资源相对丰富，有利于支持公司未来的业务扩张。而那些负债规模过大的公司则会引起投资者的担忧，一旦公司业务状况恶化，银行等债权人催债就会导致公司发生严重的偿债风险，造成资金链断裂，甚至引发公司破产。股东权益项目。公司的总资产减去总负债就是股东权益，反映总资产中除了归债权人所有的部分外，还有多少归股东所有，所以股东权益又称为所有者权益和净资产。由于股东权益中总股本部分一般变动不大，投资者更多关注的是留存收益的变化，这部分的净资产是历年来公司盈利的积累，可以用作再投资和作为利润分配。留存收益越多的公司，财务资源越有保证，可以不必依赖债务或股东继续注资来实现业务的扩展，也更有实力大举分红。

一份损益表可以告诉投资者一家公司在特定时间内产生了多少销售收入，为实现这些销售收入，又投入了多少成本和费用，以及在减去所有账单和税单后，最终赚了多少钱，即利润情况。损益表，或称利润表，是投资者打开一份上市公司或季度财务报告最先看到的内容，里面包含的信息，如主营业务收入、成本费用、利润也是投资者最为关注的公司基本面数据。一份损益表可以告诉投资者一家公司在特定时间内产生了多少销售收入，为实现这些销售收入又投入了多少成本和费用，以及在减去所有账单和税单后最终赚了多少钱，即利润情况。显然，那些收入增长快于费用增长的公司，是投资者最为中意的对象。

收入层面

主营业务收入，或称销售收入，是损益表中最容易理解的部分，它反映了公司在报告期内销售所有产品或服务所产生的收入。在大多数情况下，只有公司主营业务收入持续增长，才是提升公司利润的最根本办法。所以，那些在主营业务收入上徘徊不前的公司，即使通过其他什么办法让利润保持增长，都不是正常现象。主营业务收入的增长才是体现公司市场竞争力和市场份额不断提高的标志。有些时候，公司利润虽然短期内表现不佳，但只要主营业务收入可以快速增长，能够有效扩大市场份额，也会给投资者带来信心。我们对于主营业务收入的认识，不能仅局限于损益表中这几个孤立的数字，还需要到财务报表附注中了解主营业务收入的构成，因为绝大多数公司都同时经营着满足不同市场需求的若干种产品和服务，了解哪些产品和服务对主营业务收入的贡献更大、哪些领域存在增长潜力，可以帮助投资者把握公司未来的表现，并且清楚哪些相关的市场和行业资讯需要密切关注。虽然主营业务收入是公司最主要、最根本的收入，但公司还有其他业务收入，如销售边角废料产生的收入，以及公司进行长短期投资产生的投资收益，可能还有如政府补贴、资产重组收益等构成的营业外收入等。有时候，这些非主营业务收入会成为公司利润的重要构成。但投资者对这一块收入需要非常小心，要判断它们是可持续的，还是一次性的（即非经常损益），如果是后者，由此带来的业绩增长就很有可能只是表面繁荣，是难以持续的，业绩大涨之后就很有可能是业绩大跌。

费用层面

公司为产生主营业务收入需要有各种投入，在账面上主要体现为两个部分，一是主营业务成本，二是所谓的三项费用，即营业费用、管理费用和财务费用。主营业务成本是公司为产生主营业务收入需要直接支出的成本和费用，其中主要包括原材料采购成本和固定资产折旧费用。其中折旧部分一般变动不大，投资者更多需要关注原材料成本的变化。如钢铁公司因铁矿石价格上涨就会推升主营业务成本，降低公司盈利，所以投资者需要了解上市公司的产品和服务需要使用哪些原材料，以及原材料价格的变动情况。三项费用主要反映公司运营费用，如营销广告费用、办公费用、工资、研发费用、利息费用等，某些行业里的公司也把折旧和摊销费用放到管理费用中反映。三项费用是投资者衡量公司内部运营效率高低需要重点研究的领域，通常用占主营业务收入的比重来衡量，如果三项费用占主营业务收入比重下降或低于同类公司，说明该公司在内部管理效率上具有优势。

利润层面

损益表上体现的利润，分别是主营业务利润、营业利润、利润总额和净利润。主营业务利润，又称毛利润，来自于主营业务收入减去主营业务成本，其表现可以用毛利率，即主营业务毛利÷主营业务收入来衡量。毛利率越高，说明公司扩大再生产的能力越强；而一个微薄的毛利率则会限制公司收入和业绩扩张的能力，并且增大业绩波动的风险。营业利润是主营业务收入减去主营业务成本和三项费用后得来，营业利润率（营业利润÷主营业务收入）是反映公司主营业务盈利能力的关键指标。公司不仅要尽可能压低主营业务成本，还需要在三项费用上挖潜增效，如此营业利润率才能表现得优秀，公司最终的业绩才能得以最大化。利润总额则是营业利润加上投资收益和营业外收入后的公司税前利润，将其减去所得税后就得到净利润。到了这一步，已是利润的最终体现，但由于掺杂了非主营收入带来的利润，持续性和可比性可能会降低，一份“干净”的净利润成绩单最好全部是由主营业务产生的利润所构成。

如果没有现金流量表来披露公司实际收入状况，投资者就会被公司漂亮的账面利润所误导，容易产生错误的投资判断。损益表是反映公司账面上的收入和支出情况，而现金流量表则是反映公司真金白银的流入和流出。之所以要披露现金流量表，是因为损益表采用权责发生制来记录公司在报告期内的营收状况，即不论是否有实际的现金收入和支出，只要交易一经确定，就可以记录为收入和支出。这就容易出现可能误导投资者的信息，比如公司的损益表记录的销售收入并没有带来真实的现金流入，而是以应收账款的形式存在，是否能收回还要看客户的支付能力。所以，如果没有现金流量表来披露公司实际的收入状况，投资者就会被公司漂亮的账面利润所误导，容易产生错误的投资判断。投资者在决定投资一家公司时，最重要的就是看这家公司持续产生现金的能力有多强，账面的利润表现得再好，如果没有转化为实际的现金流入，就可能给公司的发展带来麻烦。仔细审核现金流量表可以让投资者对公司真实的经营状况有更准确的把握。现金流量表一般由三部分构成：经营性现金流、投资性现金流和融资性现金流。经营性现金流反映公司销售商品和服务实际收到的现金，减去实际支付的成本费用后就得出现金净利润。通常情况下，投资者多喜欢经营性现金流丰厚的公司，而那些经营性现金流与净利润比例长期不适当的公司则要引起投资者的警惕，特别是净利润远大于现金流，甚至现金流出现负数的情况，表明公司账面利润的质量很低，销售并没有产生真金白银，大量货款能否收回还不确定。经营性现金流很低甚至为负，只有在一种情况下才可以得到谅解，那就是公司业务正处在高速扩张期，大量的原材料购进影响到正现金流的实现，在这种情况下，只要销售可以保持快速增长，现金流最终会和净利润相匹配。投资性现金流主要反映公司在资本性开支上的投入，如购买机器设备、构建厂房等的支出，还包括对外的长、短期投资所用现金，如收购、参股其他公司，购买有价证券的短期投资等。由于公司发展需要不断进行投资，因此投资性现金流净额为负很正常，也是必要的。如果投资性现金流净额出现正的大幅增长，且不是由投资收益带来的，很有可能表明公司不再加大投入和扩大再生产，未来的业绩成长性就会受到质疑。融资性现金流是公司发行股票债券或向银行借款等融资行为带来的现金流入，以及偿还债务、支付股息和回购股票的现金流出。就投资者分析公司基本面时的重要性来说，这块内容要比经营性现金流和投资性现金流的重要性低一些。对于现金流，投资者需要掌握的另一概念是自由现金流，它是由净利润加上折旧摊销减去资本性开支（即固定资产净值增加额）再减去营运资金增加额得来。之所以叫自由现金流，是因为公司在满足所有必要现金支出后的剩余资金可以自由支配，如可以用来提前偿还债务、加大分红、继续扩大再生产来推升业绩增长等。所以，自由现金流丰厚的公司可以带给投资者更多的回报，是投资者衡量公司财务状况和成长性最重要、最基本的指标，许多投资者甚至认为自由现金流的多少才是真正可以信赖的公司业绩。

上市公司的财务报告是投资者了解公司运营最直接透明，最客观的信息来源，它是我们正确选股的第一步。分析财务报告的重点，一是了解公司的营收和获利情况，二是对资产负债表的分析，三是查看公司的现金流量是否正常。上市公司每个季度披露的财务报告是投资者了解公司运营最直接透明、也是最客观的信息来源，很难想象用正确的投资理念做股票可以忽视对财务报告的仔细研读和分析。像巴菲特这样市场信息灵通的投资大师，其大部分的工作时间也是用在研读大量的公司财报上，我们在其传记中经常可以看到这样的描述（详见《一个美国资本家的成长》）。分析公司财务报告是我们正确选股的第一步。一家公司从事的业务和生产的产品、销售额和利润率、营运资金状况和资产质量，等等，我们都可以从财务报告披露的信息中获得。在此基础上，再结合对公司业务及行业成长性前景的判断，以及公司股票当前估值与合理估值水平之比，才能做出正确的投资决定。如果忽视了对于公司财务状况的把握，很容易产生脱离公司实际能力的乐观判断，导致投资的预期目标难以实现。所以，阅读财务报告和进行财务分析是投资者的基本功，是合格投资者必须掌握的技能。对财务报告进行分析的重点或者说目的有三个。首先，了解公司的营收和获利情况，公司的销售额是否增长及增长幅度、毛利率的变动、管理和销售等费用是否合理，这些因素决定了在正常情况下公司运营总成绩单的最后得分，即业绩。其次，也是容易被忽视的，是对资产负债表的分析，目的是判断公司的资产质量和财务状况，这是支持公司业绩扩张和业绩可信度的基础。如果一家公司过去的业绩成长性和利润率都很好，但应收账款过多，或负债率过高，这样的公司股票最好也别碰。最后，也是比较简单的，是查看公司现金流量是否正常，最重要的是经营性现金流（CFFO）是正还是负，如果CFFO长期低于净利润，甚至为负数，这就是一个危险的信号，说明公司只产生了账面利润而没有收回真金白银。财务分析除了主要看这三张财务报表外，财务附注里的数据和文字说明有时同样至关重要，经常可以揭示出报表里反映不出来的有用信息。此外，仅分析单个公司的报表还不够，还需看同行业其他有可比性公司的情况，对比得出哪家公司盈利能力最好、资产质量最高，这就是所谓选股的第一步骤。以下我们选一家公司——格力电器（000651）2006年中期财务报告作一个案例分析。之所以选这家公司，一是因为目前A股市场中80%以上的公司均为制造业，因此分析一家制造业公司的财报可以总结出一些有代表性的分析要点；二是因为格力电器是行业龙头，有助于投资者参考判断其他家电及消费类公司的财务和运营状况；三是因为格力电器的产品和业务单一，几乎100%的收入来自于空调销售，是理想的分析样本。首先来看损益表。国内公开发布公司研究报告的券商的分析员几乎都不对公司业绩按季度来进行分析，这种只分析半和业绩的做法容易忽视一些重要的信息和趋势性变化，也不是国际通行做法。我们把格力电器公司过去几年的销售额按季度划分后，可以发现每年的第二季度和第四季度为销售旺季，在通常情况下，股价在旺季应该有更好的表现。此外，一些比率指标的季度变化也很有意义。如格力电器2006年上半年的毛利率较2005年同期减少了1 7个百分点，看似不多，但按季度来看，过去连续4个季度的公司毛利率下滑达到4 54个百分点，且呈持续滑坡趋势，到2006年第二季度时毛利率仅有15 86%，显示出比较严峻的成本上涨和产品价格下滑的压力。如果这一势头不能得到有效遏制，即便公司市场份额和销售额继续扩大，最终也很难为投资者提供满意的利润增长回报。格力电器公司损益表揭示的另一个深层次的经营性信息来自于营业和管理费用（SG&A），虽然SG&A占销售收入比率在2006年第二季度时降到过去六个季度以来的最低值，为13 45%，但并没有发生实质性的改变。如果剔除靠自产零部件外销和处理残废品带来的其他业务收入（财务报表附注中有详细数据），SG&A和主营业务成本占销售收入比重在98%以上，也就是说，销售空调产生的营业利润率不足2%，这是非常微薄的利润率，会让投资者失去兴趣。导致格力电器SG&A费用高企的重要原因是其众所周知的自建营销体系所发生的巨大费用支出，这一销售模式虽然可以很好地控制回款并能有效扩大市场份额，但所消耗的成本巨大。过去波导股份（600130）就是因为不堪自建营销体系的重负，在市场增长放缓后被拖入亏损境地。其次来看资产负债表。格力电器自建营销体系和市场龙头的地位给公司带来了很健康的资产负债表，2006年第二季度应收账款周转率达到7 6%（全年应该在15%以上），在制造业中十分突出。对于账龄的分析显示，91%以上的应收账款的期限在1年以内，坏账的风险很低，而且公司还没有让人讨厌的大额其他应收账款。但是公司存货周转率并不理想，2006年第二季度存货周转率进一步下降到3 28%，这是一块需要改进的地方。由于格力电器凭借其巨大的采购能力，可以大量依赖供应商融资，表现为巨额应付账款和应付票据，使公司的经营并不需要依靠银行贷款，有很强的财务扩张能力。再看现金流方面。格力电器在此方面表现非常优秀，长期保持经营性现金流（CFFO）与利润相匹配的状态，反映在销售回款上很顺畅。2006年第二季度的CFFO更是较第一季度猛增3 4倍，主要是受加大供应商应付账款额的影响和减少现金支出所致。我们对格力电器财务报表分析的结论是，我们不必担心公司会有来自资产负债表的风险，也不必担心公司销售额是否能够快速增长，因为不论是大力开拓海外市场，还是国内市场的集中度提高，都会推动公司销售收入的增长。但是格力微薄的盈利率很难激起投资者的投资兴趣，而且净利润增长也不是很突出。像格力电器这样的公司，已经取得了市场第一的地位，而且做得很专一，就是专业生产空调，其业绩和股价若想有良好的表现，就必须要在内部运营和管理效率上下工夫。通过以上简略的财务分析，可以显示出格力电器还是有很多可以改进的地方和空间的。

会计记账

收到银行承兑汇票的处理

1、收到银行承兑汇票时（1）如果是货款借：应收票据贷：主营业务收入

贷：应交税金--增值税（销项税额）（2）如果是以前欠的货款借：应收票据贷：应收账款字串9

2、承兑汇票到期后借：银行存款贷：应收票据字串1 公司购买家用电器的账务处理

1、如果电器金额没有达到固定资产标准的（2000元以下）（1）购进时借：低值易耗品贷：银行存款（或现金）

（2）月末摊销时，可以采用一次摊销法或五五摊销法借：管理费用--低值易耗品摊销贷：低值易耗品

2、如果电器达到固定资产标准借：固定资产

贷：银行存款（或现金）字串3 员工补助的税金与记账

税金记入“应交税金--个人所得税”科目。发补助时：

借：管理费用--福利费（或应付工资）贷：应交税金--个人所得税贷：现金

购买汽车相关费用的入账

1、汽车价款和车辆购置税计入“固定资产”科目。

2、工本费、牌照费等全部计入“管理费用--汽车费用”科目。

3、汽车折旧年限按税法规的4年，残值率5%。

4、可以采用平均年限法提折旧。

年折旧额=固定资产原值*（1-残值率）/折旧年限月折旧额=年折旧额/12

5、折旧在固定资产入账的下月开始提取。借：管理费用--折旧费贷：累计折旧

购买的低值易耗品的会计处理

1、购进时借：低值易耗品贷：银行存款等

2、低值易耗品的摊销方法通常有：一次摊销法、分次摊销法和五五摊销法。单位可以选择一种摊销方法，但是，摊销方法一经选定，不得随意改变。

3、低值易耗品，在购进的当月月底要进行摊销。摊销分录：

借：管理费用--低值易耗品摊销贷：低值易耗品物业管理公司的科目记账问：物业管理公司收的电梯费、垃圾清运费、卖水电费用的卡费以及收的广告费等应该做到哪些科目？

处理方法：

1、电梯费、垃圾清运费：（1）收取时借：现金

贷：预收账款-电梯费、垃圾清运费（2）月底，按收费所属时间，按期结转借：预收账款

贷：经营收入（或主营业务收入）

2、卖水电费用的卡费及收的广告费借：现金贷：其他业务收入购置固定资产预付款的记账

1、预付时借：预付帐款贷：银行存款

2、收到发票时借：固定资产贷：预付帐款

员工出差报销的会计处理会计案例：车间管理人员出差，报销差旅费237元，原预支300元，余额归还现金！处理方法：

一.原预支300元,已记帐；（1）借：其他应收款-**人300元贷：现金300元

（2）报销差旅费237元，余额归还现金借：现金63元

制造费用--差旅费 237元贷：其他应收款-**人300元

二.原预支300元,未记帐，余额归还现金。可将原借款条归还借款人，报销差旅费237元直接记帐。借：制造费用--差旅费 237元贷：现金237元财务制度

投资性房地产后续计量模式的变更和房地产转换的区别投资性房地产后续计量模式的变更和房地产转换二者之间没有什么必然的联系,是两种不同的会计处理方法。

投资性房地产后续计量是指取得这项投资性房地产后采用什么后续计量方法。新准则规定有成本模式和公允价值模式，成本模式符合一定条件的可以转换成公允价值模式，但公允价值模式不能转换成成本模式，这是一种单向的转换。投资性房地产转换是指自用的存货、房产转换为投资性房地产，或者投资性房地产转换为自用的房产、固定资产。销售产品的一般帐务处理销售产品的一般帐务处理：

1、平时销售时借：银行存款等贷：主营业务收入贷：应交税金--增值税同时：

借：主营业务成本贷：产成品

2、月末结转时

（1）将收入结转到利润中借：主营业务收入贷：本年利润

（2）将成本结转到利润中借；本年利润贷：主营业务成本库存股是什么意思

库存股是所有者权益类，它是股本的抵减科目，类似累计折旧相对于固定资产的意思。

例如：A公司2001年12月31日的股本为100 000 000股，面值为1元，资本公积（股本溢价）30 000 000元，盈余公积40 000 000元。经股东大会批准，A公司以现金回购本公司股票20 000 000股并注销。假定A公司按每股2元回购股票，不考虑其他因素，A公司的会计处理方法为：借：库存股 40000000 贷：现金 40000000 注销时：借：股本 20000000 资本公积--股本溢价20000000 贷：库存股 40000000 字串5 借方核算收回的股份，贷方核算注销的股份。物业公司物业费的收入确认

物业公司收一般都是按年收物业费，收到这些物业费后平均到每个月上做收入、交税。账务处理方法：字串3

1、物业公司按年收的物业费，收取时：借：现金贷：预收账款

2、然后，每月根据收费所属月份确认收入借：经营收入（或主营业务收入）贷：预收账款制造费用核算的内容

制造费用是指企业各个生产单位（分厂、车间）为组织和管理生产所发生的各项费用。其内容包括：

1.车间管理人员工资：是指生产车间管理人员、辅助后勤人员等非一线直接从事生产的人员工资；一线直接生产人员非生产期间的工资也计入本项目，非一线生产员工提供直接生产时，其相应的工资应从本项目转入生产成本中的直接工资项目。

2.职工福利费：按第一项所定义的生产管理人员工资的14％提取。

3.交通费：是指企业为车间职工上下班而发生的交通车辆费用，主要指汽油费、养路费等。

4.劳动保护费：指按照规定标准和范围支付给车间职工的劳动保护用品，防暑降温、保健饮食品（含外购矿泉水）的费用和劳动保护宣传费用。

5.折旧费：是指车间所使用固定资产按规定计提的折旧费。

6.修理费：指生产车间所用固定资产的修理费用，包括大修理费用支出。

7.租赁费：是指车间使用的从外部租入的各种固定资产和用具等按规定列支的租金。

8.物料消耗：指车间管理部门耗用的一般消耗材料，不包括固定资产修理和劳动保护用材料。

9.低值易耗品摊销：是指车间所使用的低值易耗品的摊销。

10.生产用工具费：是指车间生产耗用的生产用工具费用。

11.试验检验费：是指车间发生的对材料、半成品、成品、仪器仪表等试验、检验费。

12.季节性修理期间的停工损失：是指因生产的季节性需要而必须停工，生产车间停工期间所发生的各项费用。

13.取暖费：是指车间管理部门所支付的取暖费，包括取暖用燃料、蒸汽、热水、炉具等支出。

14水电费：是指车间管理部门由于消耗水、电和照明用材料等而支付的非直接生产费用。

15.办公费：是指车间生产管理部门的通讯费用以及文具、印刷、办公用品等办公费用；政府部门的宣传经费，包括学习资料、照相洗印费以及按规定开支的报刊订阅费等。

16.差旅费：是指按照规定报销生产车间职工因公外出的各种差旅费、住宿费、助勤费；市内交通费和误餐补贴；按规定支付职工及其家属的调转、搬家费；按规定支付患职业病的职工去外地就医的交通费、住宿费、伙食补贴等。

17.运输费：是指生产应负担的厂内运输部门和厂外运输机构所提供的运输费用，包括其办公用车辆的养路费、管理费、耗用燃料及其他材料等费用。

18.保险费：是指应由车间负担的财产保险费用。

19.技术组织措施费：是指生产工艺布局调整等原因发生的费用。

20.其他制造费用：除前述1～19项所列的，零星发生的其他应由车间负担的费用。

管理费用的明细科目

管理费用是指企业为组织和管理生产经营活动所发生的各种费用。包括企业的董事会和行政管理部门在企业的经营管理中发生的，或者应当由企业统一负担的各项费用，具体包括以下几项：（1）企业管理部门及职工方面的费用 ①公司经费：指直接在企业行政管理部门发生的行政管理部门职工工资、修理费、物料消耗、低值易耗品摊销、办公费和差旅费等②工会经费：指按职工工资总额（扣除按规定标准发放的住房补贴，下同）的2％计提并拨交给工会使用的经费。③职工教育经费；指按职工工资总额的15％计提，用于职工培训、学习的费用。④劳动保险费：指企业支付离退休职工的退休金（包括按规定交纳地方统筹退休金）、价格补贴、医药费（包括支付离退体人员参加医疗保险的费用）、异地安家费、职工退职金、6个月以上病假人员工资、职工死亡丧葬补助费、抚恤费、按规定支付给离休人员的其他费用。⑤待业保险费：指企业按规定交纳的待业保险基金。

（2）用于企业直接管理之外的费用。①董事会费：指企业董事会或最高权力机构及其成员为执行职权而发生的各项费用，包括成员津贴、差旅费、会议费等。②咨询费：指企业向有关咨询机构进行生产技术经营管理咨询所支付的费用或支付企业经济顾问、法律顾问、技术顾问的费用。③聘请中介机构费：指企业聘请会计师事务所进行查账、验资、资产评估、清账等发生的费用。④诉讼费；指企业向法院起诉或应诉而支付的费用。⑤税金：格企业按规定交纳的房产税、车船使用税、土地使用税、印花税等。⑥矿产资源补偿费：指企业在中华人民共和国领域和其他管辖海域开采矿产资源，按照主营业务收入的一定比例缴纳的矿产资源补偿费。

（3）提供生产技术条件的费用。①排污费：指企业根据环保部门的规定交纳的排污费用。②绿化费：指企业区域内零星绿化费用。③技术转让费：指企业使用非专利技术而支付的费用。④研究与开发费：指企业开发新产品、新技术所发生的新产品设计费、工艺规程制定资、设备调试费、原材料和半成品的试验认技术图书资料费、未纳入国家计划的中间试验费、研究人员的工资、研究设备的折旧、与新产品、新技术研究有关的其他经费、委托其他单位进行的科研试制的费用以及试制失败损失等。⑤无形资产摊销：指企业分期摊销的无形资产价值。包括专利权、商标权、著作权、土地使用权、非专利技术和商誉等的摊销。⑥长期待摊费用摊销：指企业对分摊期限在一年以上的各项费用在费用项目的受益期限内分期平均摊销，包括按大修理间隔期平均摊销的固定资产大修理支出、在租赁期限与租赁资产尚可使用年限两者就短的期限内平均摊销的租入固定资产改良支出以及在受益期内平均摊销的其他长期待摊费用的摊销。

（4）购销业务的应酬费。其中主要指业务招待费，即企业为业务经营的合理需要而支付的费用，这些费用应据实列入管理费用。（5）损失或准备。①坏账准备：指企业按应收款项的一定比例计提的坏账准备。②存货跌价准备：指企业按存货的期末可变现净值低于其成本的差额计提的存货跌价准备。③存货盘亏和盘盈：指企业存货盘点的盈亏、盘盈净额，但不包括应计入营业外支出的存货损失。

（6）其他费用其他管理费用：这里指不包括在以上各项之内又应列入管理费用的费用。

工程物质科目的概念及账务处理

一、工程物资是指用于固定资产建造的建筑材料，如钢材、水泥、玻璃等。在资产负债表中并入在建工程项目。

企业会计记录设置工程物资科目，该科目核算企业为基建工程、更改工程和大修理工程准备的各种物资的实际成本，包括为工程准备的材料、尚未交付安装的需要安装设备的实际成本，以及预付大型设备款和基本建设期间根据项目概算购入为生产准备的工具及器具等的实际成本。企业购入不需要安装的设备，应当在“固定资产”科目核算，不在本科目核算。

二、工程物资科目设置

工程物资科目应当设置以下明细科目：1.专用材料；2.专用设备；3.预付大型设备款；4.为生产准备的工具及器具。字串2

三、工程物资的会计处理

（一）本科目核算企业为在建工程准备的各种物资的价值，包括工程用材料、尚未安装的设备以及为生产准备的工器具等。

（二）本科目应当按照“专用材料”、“专用设备”、“工器具”等进行明细核算。

工程物资发生减值准备的，应在本科目设置“减值准备”明细科目进行核算,也可以单独设置“工程物资减值准备”科目进行核算。字串8

（三）工程物资的主要账务处理

1、购入为工程准备的物资，借记本科目，贷记“银行存款”、“其他应付款”等科目。字串2

2、领用工程物资，借记“在建工程”科目，贷记本科目。工程完工后将领出的剩余物资退库时，做相反的会计分录。字串9

3、资产负债表日，根据资产减值准则确定工程物资发生减值的，按应减记的金额，借记“资产减值损失”科目，贷记本科目（减值准备）。

领用或处置工程物资时，应结转已计提的工程物资减值准备。

4、工程完工，将为生产准备的工具和器具交付生产使用时，借记“包装物及低值易耗品”等科目，贷记本科目。