天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷

天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷（精选5篇）

篇1：天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷

天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、（）不是平衡型基金的特点。A．风险比较低

B．分别投资于两种不同特性的证券上 C．成长潜力不大 D．成长潜力比较大

2、存续期募集信息披露主要是指开放式基金在基金合同生效后每__个月披露一次更新的招募说明书。A．3 B．6 C．9 D．12

3、根据《证券公司监督管理条例》的规定，证券公司经营融资融券业务应具备的条件不包括__。

A．证券公司治理结构健全 B．证券公司内部控制有效 C．风险控制指标符合规定

D．被中国证券业协会评审为创新试点类证券公司

4、在客户融资买入证券期间，证券持有人的权益处理原则为__。A．客户融资买入证券的权益归客户所有 B．客户融资买入证券的权益归证券公司所有 C．客户融资买入证券的权益部分归证券公司所有 D．客户融资买入证券的权益部分归客户所有

5、以下不属于资产配置需要考虑的因素是__。A．投资期限 B．税收考虑

C．影响投资者风险承受能力和收益要求的各项因素

D．影响各类资产的风险收益状况以及相关关系的货币市场环境因素

6、对运用情景综合分析法进行预测的基本步骤叙述不正确的是__。A．分析目前与未来的经济环境，确定经济环境可能存在的状态范围 B．确定各情景发生的概率

C．预测在各种情景下，各类资产可能的收益以及各类资产之间的相关性

D．以情景的发生概率为权重，通过加权平均的方法估计各类资产的收益与风险

7、限定性集合资产管理计划投资于业绩优良、成长性高、流动性强的股票等权益类证券以及股票型证券投资基金的资产，不得超过该计划资产净值的__，并应当遵循分散投资风险的原则。A．10% B．15% C．20% D．25%

8、在证券自营业务的自营账户的审核和稽核制度中，以下不属于禁止行为的是__。

A．账外自营

B．使用他人名义自营 C．建立专用账户自营 D．自营账户转让

9、在行为金融理论中，__导致投资者过分重视近期实际的变化模式，而对产生这些数据的总体特征重视不够。A．选择性偏差 B．保守性偏差 C．心理偏差 D．过度自信

10、以下不属于证券公司在资产管理业务中存在的管理风险的是__。A．与客户签订资产管理合同不规范、约定不明 B．证券公司在资产管理业务中管理不善

C．证券公司违规操作而导致管理的客户资产损失 D．证券公司高级管理人员营私舞弊

11、买入并持有策略是__的长期再平衡方式，适用于长期计划水平并满足于战略性资产配置的投资者。A．稳健型 B．激进型 C．消极型 D．积极型

12、证券包销是指__。

A．证券公司将发行人的证券按照协议全部购入的承销方式

B．证券公司将发行人的证券按照市场价格全部购入，或者在承销期结束时将售后剩余证券全部退回的承销方式

C．证券公司在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式

D．证券公司将发行人的证券按照协议全部购入，或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式

13、基金管理人与托管人之间是__。A．所有者与经营者 B．受托者与委托者 C．委托者与受托者 D．经营者与监管者

14、甲、乙两种债券，具有相同的息票利率、面值和收益率，甲的期限较乙的长，则__的价格折扣会较小。A．两者一样 B．甲 C．乙

D．不能判断

15、下列关于可转换债券与一般债券的比较，错误的说法是__。A．两者都不具有股东权利

B．两者区别主要在于利率的可转换性

C．在可转换债券转换前，两者一样，投资者都可以得到利息收入 D．可转换债券可以在约定期限内，按预定的转换价格换成公司股份

16、目前，沪、深证券交易所的证券回购券种主要是__。A．国债和企业债 B．国债和金融债 C．金融债和企业债 D．金融债和公司债

17、基金托管人由依法设立并取得基金托管资格的（）担任。A．中国证监会 B．中国人民银行 C．商业银行

D．中国农业银行

18、股息率可调整优先股票的股息率的调整一般随__的变化作调整。A．公司经营状况

B．市场上其他证券价格或者银行存款利率 C．普通股股息

D．股票市场市盈率

19、一只基金是否有效益主要是看__是否偏高。A．管理费 B．托管费 C．运作费 D．宣传费

20、根据了解客户原则，证券公司在向客户提供特定服务的时候，应当对客户相关情况进行了解，下列选项中不属于证券公司应当了解的内容的是__。A．客户的身份

B．客户的财产及收入情况 C．证券投资经验 D．客户的家庭情况

21、股份有限公司注册资本的最低限额为人民币（）万元。A．500 B．2000 C．3000 D．5000

22、下列不属于部门规章的是__ A．《上市公司收购管理办法》 B．《上市公司证券发行管理办法》 C．《证券发行与承销管理办法》 D．《证券法》 23、2006年5月，中国证监会颁布的《上市公司证券发行管理办法》中首次提出上市公司可以公开发行认股权和债券分离交易的__。A．短期融资债券 B．不动产抵押公司债券 C．可转换公司债券

D．附认股权证的公司债券

24、某公司股票每股发行价为7.00元，目前股价为10.00元，如果该公司每季度发放股利每股0.20元，那么持有2000股该公司股票的股东年收益率(长期持有)为__ A．1.0% B．2.0% C．4.0% D．8.0%

25、证券投资基金是指通过公开发售__募集资金的一种投资方式。A．理财产品 B．有价证券 C．企业债券 D．基金份额

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、根据我国《证券发行与承销管理办法》规定，首次公开发行股票以__方式确定股票发行价格。A．累计投标询价 B．询价 C．上网竞价 D．协商定价

2、常见的参考利率有__。A．国债利率 B．联邦基金利率

C．伦敦银行问同业拆放利率 D．欧洲美元定期存款单利率

3、__主要是在同一类金融工具或产品之间进行搭配，通过构造对冲头寸规避或抑制风险暴露，以满足不同风险管理者的需求。A．无套利均衡分析技术 B．分解技术 C．组合技术 D．整合技术

4、证券交易所质押式回购的报价方式是以每百元资金的到期__进行报价。A．年收益率 B．利息收入 C．日收益率 D．到期回购价

5、目前我国货币市场基金能够进行投资的金融工具不包括__。A．现金

B．可转换债券

C．期限在1年以内(含1年)的中央银行票据

D．1年以内(含1年)的银行定期存款、大额存单

6、关于债券的特征，下列说法中正确的是（）。A．债券持有人无权参与企业决策 B．不能折价发行

C．具有清算分配上的优先权 D．债券代表一种债权债务关系

7、我国《证券法》规定，收购要约的期限不得__。A．少于30日，并不得超过45日 B．少于30日，并不得超过60日 C．少于30日，并不得超过75日 D．少于60日，并不得超过90日

8、《中华人民共和国公司法》规定，股票应载明的事项主要有__。A．公司名称 B．股票的编号

C．公司登记成立的日期

D．票面金额及代表的股份数

9、__是指内部人往往可以利用其特殊地位提前于投资者获得公司尚未公布的信息，或者掌握比普通投资者更多的信息，并以此获得超额回报。A．小公司效应 B．低市盈率效应 C．日历效应

D．遵循内部人的交易活动

10、证券公司的__必须经证券监督管理机构批准。A．变更持有10%以上股权的股东、实际控制人 B．设立、收购或者撤销分支机构 C．变更公司章程中的一般条款 D．变更业务范围或者注册资本

11、国际证券市场发展现状与趋势主要表现在__。A．证券市场一体化 B．投资者法人化 C．金融创新深化 D．金融机构混业化

12、新税法于__起正式施行，对我国包括上市公司在内的内资企业的净利润增长将带来积极的预期。A．2007年1月1日 B．2007年7月1日 C．2008年1月1日 D．2008年7月1日

13、下列不是全球基金业发展的趋势与特点的是（）。A．英国占据主导地位，其他国家发展迅猛 B．开放式基金成为证券投资基金的主流产品 C．基金市场竞争加剧，行业集中趋势突出 D．基金的资金来源发生了重大变化

14、公司型基金以__的方式募集资金。A．吸收存款 B．发售基金份额 C．公益赞助 D．发行股份

15、关于证券投资基金业务，下列说法正确的有__。

A．包括基金募集与销售、基金的投资管理和基金营运服务

B．除基金管理公司外，其他金融机构经授权也可以依法募集基金 C．基金管理公司应当按照委托人的要求对基金进行投资管理

D．基金管理公司应当按照基金合同的约定，对基金进行基金注册登记、核算与估值、基金清算和信息披露等业务

16、评估证券组合业绩的基本原则是__。A．仅考虑组合收益的高低

B．仅考虑组合所承担风险的大小 C．仅考虑管理者的技能

D．既要考虑组合收益的高低，也要考虑组合所承担风险的大小

17、企业有下列（）行为的，可以不对相关国有资产进行评估。A．整体或者部分改建为有限责任公司或者股份有限公司 B．以非货币资产对外投资

C．经各级人民政府或其国有资产监督管理机构批准，对企业整体或者部分资产实施无偿划转的国有资产

D．合并、分立、破产、解散

18、目前，进行证券投资分析所采用的分析方法主要有__。A．技术分析法 B．心理分析法

C．证券组合分析法 D．基本分析法

19、根据《上海证券交易所交易型开放式指数基金业务实施细则》的规定，__。A．当日申购的基金份额，同日不可以卖出 B．当日申购的基金份额，同日可以赎回

C．当日赎回的证券，同日可以用于申购基金份额 D．当日买入的证券，同日可以用于申购基金份额

20、债券投资面对的赎回风险来源于（）。A．持有债券的变现难易程度

B．可赎回债券的利息收入具有很大的不确定性 C．债券投资者的再投资风险可能加大 D．债券投资者的资本增值潜力受到限制

21、证券投资基金的作用包括__。A．基金为中小投资者拓宽了投资渠道 B．有利于证券市场的稳定与发展 C．增加了金融风险

D．加剧了金融市场波动

22、对给定的终值计算现值的过程称为__。A．映射 B．贴现 C．回归 D．转换

23、根据深圳证券交易所的规定，买卖双方就大宗交易的价格和数量达成一致后，通过同一证券商席位，以大宗交易申报的形式在交易日__之前输入交易系统，由交易所交易系统确认后成交。A．11:25 B．13:30 C．14:55 D．15:00

24、关于证券公司从事资产管理业务中的资产托管机构，以下说法错误的是__。A．资产托管机构有权随时查询集合资产管理计划的经营运作情况 B．资产托管机构应当定期核对集合资产管理计划资产的情况 C．资产托管机构的职责之一是出具资产托管报告

D．资产托管机构的职责之一是向证券公司发布投资或者清算指令

25、可以召集基金份额持有人大会的有__。A．基金管理人 B．基金托管人

C．代表基金份额10%以上的基金份额持有人 D．基金管理公司董事会

篇2：天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷

一、单项选择题（共27题，每题的备选项中，只有 1 个事最符合题意）1、2004年6月1日__的正式实施，以法律形式确认了基金业在资本市场以及社会主义市场经济中的地位和作用，成为中国基金业发展历史上一个重要的里程碑。A．《证券投资基金管理暂行办法 B．《中华人民共和国证券法》 C．《中华人民共和国证券投资基金法 D．《开放式证券投资基金试点方法》

2、公司的法定代表人为__。A．董事长 B．总经理

C．董事会指定 D．公司章程规定

3、在间隔专项复核报告出具日至少（）后，方可向同一发行人提供审计服务及相关服务。A．3个月 B．6个月 C．9个月

D．1个完整的会计年度

4、上海证券交易所国债买断式回购交易的券种和回购期限由__来确定。A．中国人民银行 B．商业中心 C．交易双方

D．上海证券交易所

5、我国现行货币统计制度将货币供应量划分为三个层次，其中__是指单位库存现金和居民手持现金之和。A．狭义货币供应量 B．广义货币供应量 C．流通中现金 D．以上都不是

6、被称为“均衡组合”的是__。A．增长型证券组合 B．货币市场型证券

C．收入和增长混合型证券组合 D．指数化型证券组合

7、风险滥估的影响因素不包括__。A．发行人种类 B．发行人的信用度 C．无风险的国债收益率 D．提前赎回等其他条款

8、关于招股说明书，下列说法错误的是__。A．招股说明书引用的数字应采用阿拉伯数字

B．招股说明书存在对中外文本的理解上发生歧义时，以外文文本为准

C．招股说明书全文文本应采用质地良好的纸张印刷，幅面为209毫米×295毫米(相当于标准的A4纸规格)D．招股说明书货币金额除特别说明外，应指人民币金额，并以元、千元或万元为单位

9、基金管理公司内部控制的独立性原则是指__。A．基金管理公司与其托管人保持独立 B．基金管理人独立于基金托管人 C．公司内部各机构、部门和岗位职责保持相对独立，公司基金资产与自有资产、其他资产相分离

D．基金管理公司独立董事必须独立提出有关意见

10、以下关于最低结算备付金的限额公式，正确的是__。

A．最低结算备付金限额=上月证券买入金额/上月交易天数×最低结算备付金比例

B．最低结算备付金限额=上月证券买入金额×上月交易天数×最低结算备付金比例

C．最低结算备付金限额=证券买入金额×交易天数×最低结算备付金比例 D．最低结算备付金限额=证券卖出金额×交易天数×最低结算备付金比例

11、具有法人资格的非金融企业在银行间债券市场按照计划分期发行的，约定在一定期限还本付息的债务融资工具是__。A．银行票据 B．商业票据 C．中期票据 D．短期票据

12、按证券所代表的权利性质分类，有价证券可以分为（）。A．发行市场证券和交易市场证券 B．上市证券和公司证券 C．公募证券和私募证券 D．股票、债券和其他证券

13、下降的收益率意味着其短期利率水平会在未来__。A．上升 B．下降 C．不变 D．不确定

14、在深圳证券交易所，开放式基金份额的赎回以__申报。A．金额 B．份额 C．时间 D．数量

15、某股份公司1997年分红方案为10送1转增2派1.00元，1997年7月9日除权，登记日收市价为14.69元，那么折合除权价为__ A．11.22元 B．10.32元 C．13.15元 D．10.07元

16、关于在上海证券交易所开立的证券账户，说法错误的是（）。A．B股账户专门用于买卖人民币特种股票  B．证券投资基金账户既可买卖上市基金，也可买卖上市的国债  C．机构A股账户只能买卖A股  D．个人A股账户可买卖A股、债券和上市基金

17、下列的__不是交易所交易基金具有的优势。

A．与标的指数偏离度小，从而可以使投资者以较低成本投资于标的指数 B．能像股票一样在交易时间内持续地被买卖

C．基金份额的申购、赎回均采取现金形式，便于投资者操作

D．通过复制指数和实物申赎机制，大大节省了研究费用、交易费用等运作费用

18、客户融资买入证券时，融资保证金比例不得低于__。A．50% B．10% C．20% D．60%

19、未经国家有关主管部门批准，擅自发行股票或者公司、企业债券，数额巨大、后果严重或者有其他严重情节的，处______年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处非法募集资金金额______的罚金。__ A．10；5%以上10%以下 B．3；1%以上50%以下 C．5；1%以上5%以下 D．5；5%以上10%以下 20、我国现行法规规定，银行业金融机构可用自有资金及银监会规定的可用于投资的表内资金买卖__。A．政府债券和金融债券 B．政府债券和政府机构债券 C．政府机构债券和金融债券 D．证券衍生产品

21、若期货交易保证金为合约金额的5%，则期货交易者可以控制的合约资产为所投资金额的__倍。A．5 B．10 C．20 D．50

22、目前，财政部在上海、深圳证券交易所和银行间债券市场上以__方式发行记账式国债。A．承购包销 B．行政分配 C．承购代销 D．公开招标

23、优先股股息在当年未能足额分派时，能在以后年度补发的优先股，称为__。A．参与优先股 B．累积优先股 C．可赎回优先股

D．股息率可调整优先股

24、基金管理公司或基金代销机构应当在分发或公布基金宣传推介材料之日起（）个工作日内递交报告材料。A．2 B．3 C．5 D．10

25、清算、交收与财产实际转移之间的唯一正确关系是__。A．交收发生财产实际转移 B．清算发生财产实际转移

C．清算、交收均发生财产实际转移 D．清算、交收均不发生财产实际转移

26、根据我国有关法规的规定，证券服务机构从事证券服务业务必须得到__和有关主管部门的批准。A．中国证券业协会 B．国家发改委 C．国务院

D．中国证监会

27、回购交易是在现货交易的基础上延伸出来的，它结合了__的两层特点。A．期货交易和期权交易 B．现货交易和期货交易 C．现货交易和期权交易 D．现货交易和远期交易

28、关于上海证券交易所质押式回购交易规则，下列表述正确的是（）。A．100元标准券为1手  B．最小报价变动单位为0.01元或其整数倍  C．单笔申报最大数量不超过10万手  D．计价单位为每百元资金到期年收益

二、多项选择题（共27题，每题的备选项中，有 2 个或 2 个以上符合题意，至少有1 个错项。）

1、下列说法中，正确的是__。

A．高质量的公司债券不存在经营风险

B．在资产配置方案中，固定收益证券的基本优点是在通货紧缩的条件下可以套期保值

C．政府债券的规避风险为零，是债券组合的理想产品 D．与现金流匹配相比，多重免疫策略没有持续期的要求

2、下面关于国家股的说法，错误的是__。

A．国家股股权原则上不可以转让，转让须经国家权力机关严格审批 B．国有股权可由国家授权投资的机构持有 C．国家股是国有股权的一个组成部分 D．国有资产管理部门是国有股权行政管理的专职机构

3、辅导机构应结合辅导工作的实际进展，针对通过各种渠道了解的问题，提出整改建议。整改建议至少包括了下列中的__。A．整改所要达到的目标 B．解决问题的责任人 C．解决问题的时间期限 D．解决问题的措施

E．整改阶段中应注意的问题

4、下列基金资产账户中，不是以托管人和基金联名方式开立的账户有__。A．银行存款账户 B．结算备付金账户 C．交易所证券账户

D．银行间市场债券托管账户

5、基金投资者在进行封闭式基金交易时，交易确认和账户管理由__承担。A．证券交易所和登记结算公司 B．基金自身设立的注册登记机构 C．基金托管人 D．基金销售机构

6、具体而言，使用公司财务报表的主体主要包括__。A．公司的经理人员 B．公司的股东

C．公司的潜在投资者 D．公司的债权人

7、发行人和保存人报送发行新股申请文件，初次应报送（）份。A．1 B．2 C．3 D．5

8、证券兼营机构从事证券自营业务，对其资金的限制是__。

A．具有不低于5000万元人民币的净资本和不低于1亿元人民币的注册资本 B．具有不低于2000万元人民币的净资本和不低于2亿元人民币的注册资本 C．具有不低于2000万元人民币的净资本和不低于5亿元人民币的注册资本 D．具有不低于5000万元人民币的净资本和不低于2亿元人民币的注册资本

9、根据业务需要，证券登记结算公司一般设立__。A．存管部 B．股份结算部 C．资金交收部 D．投资咨询部

10、一般而言，反转突破形态有__。A．平底(顶)B．三角形底(顶)C．多重底(顶)D．头肩形底(顶)E．圆弧底(顶)

11、仅可以在合格机构投资者范围内交易的ADR是__。A．一级有担保ADR B．二级有担保ADR C．三级有担保ADR D．144A私募ADR

12、按照《公司法》第一百二十二条规定，上市公司在1年内购买、出售重大资产或者担保金额超过资产总额的（）以上，应当由股东大会作出决议，并经出席会议的股东所持表决权的（）以上通过。A．30%；2/3 B．30%；1/3 C．50%；2/3 D．50%；1/3

13、可转换债券发行的担保方式可采取（）。A．保证方式  D．抵押方式  C．质押方式  D．留置方式

14、由于某种全局性的共同因素引起的投资收益的可能变动，这种因素以同样的方式对所有证券的收益产生影响，这是指证券投资的__。A．政策风险 B．非系统风险 C．总风险 D．系统风险

15、证券交易所在社会经济生活中具有重要的功能，主要包括__。

A．为交易双方提供了一个完备公开的证券交易场所，促进了证券买卖迅速合理的成交

B．引导社会资金的合理流动和社会资源的合理配置

C．及时准确的传递上市公司的财务状况、经营业绩，以及随时公布市场成交数量，成交价格等行情信息

D．对整个证券市场进行一线监控

16、（）是基金托管人尽责的善后阶段。A．签署基金合同 B．基金募集

C．基金运作阶段 D．基金终止阶段

17、对发行上市的信息披露的基本要求不包括__。A．全面性 B．真实性 C．及时性 D．完整性

18、股息率可调整优先股票的股息率的调整一般随__的变化作调整。A．公司经营状况 B．银行存款利率 C．普通股股息 D．股票市场市盈率

19、同时满足__条件的股份转让公司，股份实行每周5次(周一至周五)的转让方式。

A．规范履行信息披露义务

B．股东权益为正值或净利润为正值

C．最近年度财务报告未被注册会计师出具否定意见或拒绝发表意见 D．具备符合代办股份转让系统技术规范和标准的技术系统 20、股份转让价格实行涨跌幅限制，涨跌幅比例限制为前一转让日转让价格的__。A．5% B．7% C．10% D．12%

21、督察长应当经__独立董事同意。A．1/3 B．1/2 C．2/3 D．全部

22、以下关于面额股票与无面额股票的说法中，不正确的是__。A．同次发行的面额股票，其每股票面金额是等同的 B．我国《公司法》规定股票发行价格可以等于票面金额，也可以超过票面金额，也可以低于票面金额

C．无面额股票在股票票面上不记载股票面额

D．无面额股票只注明它在公司总股本中所占的比例

23、下面给出关于清算的四种解释，其中错误的是__。

A．指一定经济行为引起的货币资金关系的应收、应付的计算

B．指公司、企业结束经营活动、收回债务、处置分配财产等行为的总和 C．企业与企业往来中应收或应付差额的轧计及资金汇划 D．银行同业往来中应收或应付差额的轧计及资金汇划

24、为方便结算参与人在T+1日做好划出资金或划入资金的准备，中国结算上海分公司进行了__预交收，根据资金交收账户当日业务终了时的账户余额、当日实收实付和最低备付限额，计算该账户的T+1日可用余额。A．T+0 B．T+0 14:00前 C．T+1 13:00前 D．T+1

25、下列有关股票、债券、证券投资基金的风险和收益的说法，正确的是__。A．证券投资基金的收益要低于债券 B．债券的收益波动性较大 C．股票投资的风险小于基金 D．基金投资的风险大于债券

26、根据我国有关法规的规定，证券服务机构从事证券服务业务必须得到__和有关主管部门的批准。A．中国证券业协会 B．国家发改委 C．国务院

D．中国证监会

27、回购交易是在现货交易的基础上延伸出来的，它结合了__的两层特点。A．期货交易和期权交易 B．现货交易和期货交易 C．现货交易和期权交易 D．现货交易和远期交易

篇3：天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷

A、金融债券发行申请报告

B、发行人近3年经审计的财务报告及审计报告

C、金融债券发行办法

D、承销协议

发行次级债券时，发行人应组成承销团，承销团在发行期内向其他投资者分销次级债券。（）

A、同一股东持有证券评级机构、受评级机构或者受评级证券发行人的股份达到3% B、受评级机构或者受评级证券发行人及其实际控制人直接或者间接持有证券评级机构股份达到5% C、证券评级机构及其实际控制人直接或者间接持有受评级证券发行人或者受评级机构股份达到4% D、证券评级机构及其实际控制人在开展证券评级业务之前7个月时曾买卖受评级证券 政策性银行发行金融债券应向中国人民银行报送（）文件。

A.财务和经营风险的调查

B.规范运作的调查

C.募集资金使用情况的调查

D.员工及其社会保障情况的调查

证券评级机构与评级对象存在（）关系的，不得受托开展证券评级业务。

A.原前10名股东

B.原前15名股东

C.原前20名股东

D.原前30名股东

主承销商对上市公司新股发行申请的尽职调查，包括对上市公司（）。

A．国家开发银行

B．中国进出口银行

C．中国农业发展银行

D．中国农业银行

非公开发行股票，如发行对象均属于（）的，则可以由上市公司自行销售。

A．行政分配公开招标

B．承购包销公开招标

C．公开招标通过商业银行

篇4：天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷

报送文件考试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、一个基金下设立若干个子基金，各子基金独立进行决策，此基金为__。A．套利基金 B．基金中的基金 C．保本基金 D．系列基金

2、证券登记结算公司就结算备付金的利息向结算参与人结息的时间间隔是__。A．每季度 B．半年 C．三个季度

D．每一会计

3、只能在期权到期日执行的期权属于__。A．看跌期权 B．欧式期权 C．看涨期权 D．美式期权

4、根据证券投资分析理论，增长型行业的运动状态__。A．受经济活动总水平的周期变化影响较大 B．受经济活动总水平的振幅变化影响较大 C．受经济活动总水平的周期变化影响较小 D．不受经济活动总水平的振幅变化的影响

5、中国证监会的现场检查包括__。A．机构、体制与人员的检查 B．财务处理办法的检查 C．规章制度的检查

D．机构、制度、人员的检查和业务检查

6、根据“先入库，后卖出”的原则，若有证券公司欠库发生，则按差额扣除相应卖出价款，同时该部分资金款项__参与当日资金结算的轧差。A．不能 B．能

C．一定条件下能 D．没有特别规定

7、深圳证券交易所目前的回购交易品种有__个。A．5 B．7 C．15 D．20

8、深交所规定申购单位为（）股，每一证券账户申购数量不少于（）股。A．100；100 B．100；500 C．500；1000 D．500；500

9、证券交易所对A股和基金每日涨跌幅偏离值超过__的前3只证券，要公布其成交金额最大的5家会员营业部或席位名称及其成交金额。A．5% B．7% C．10% D．15%

10、下列选项中，哪一项不属于证券市场发展的新特点__ A．投资证券化 B．投资者个人化 C．金融创新深化 D．金融机构混业化

11、债券质押式回购交易的申报操作类似于（）。A．股票交易

B．凭证式国债交易 C．期权交易 D．期货交易

12、关于金融债券担保，下列说法错误的是（）。A．对于商业银行发行金融债券，没有强制担保要求

B．对于财务公司发行金融债券，可由财务公司的母公司提供相应担保 C．对于财务公司发行金融债券，可由其他非成员单位提供相应担保 D．经中国银监会批准的财务公司，可以免于担保

13、ETF基金申购赎回时，由于停牌而出现的现金替代属于__。A．可能现金替代 B．禁止现金替代 C．可以现金替代 D．必须现金替代

14、同证券交易所相比，场外交易市场__。A．管理比较宽松，缺乏统一的组织和章程 B．通过公开竞价方式决定交易价格 C．采取经纪制 D．交易效率较高

15、下列各项中，对我国社保基金认识不正确的是__。

A．其资金来源包括国有股减持划入的资金和股权资产，中央财政拨入资金，经国务院批准以其他方式筹集的资金及其投资收益

B．确定从2001年起新增发行彩票公益金的80%上缴社保基金

C．其投资范围包括银行存款、国债、证券投资基金、股票、信用等级在投资级以上的企业债、金融债券有价证券

D．其中银行存款和国债投资的比例可以高于50%，但不能超过65%

16、证券公司开展集合资产管理业务的，每设立1项集合资产管理计划开立__个用证券账户。A．1 B．2 C．3 D．每500万元注册资本可开立一个

17、影响投资者风险承受能力和收益要求的因素通常不包括__。A．投资者的年龄 B．资产负债状况 C．财务变动状况 D．投资者的性别

18、有价证券之所以能够买卖是因为它__。A．具有价值 B．具有使用价值

C．代表着一定量的财产权利 D．具有交换价值

19、集合计划审计报告应当在每结束之日起（）个交易日内，按合同约定的方式向客户和资产托管机构提供，并报送中国证监会派出机构备案。A．30  B．60  C．90  D．120

20、下列__情形下，证券公司不得动用客户的交易结算资金或者委托资金。A．客户进行证券的申购、证券交易的结算或者客户提款 B．客户支付与证券交易有关的佣金、费用或者税款 C．证券公司借用客户资金，30日内还清 D．法律规定的其他情形

21、绝对估值法亦称贴现法，主要包括__、现金分红折现法。A．市盈率法

B．公司贴现现金流量法 C．可比公司定价法 D．市净率法

22、证券营业部采用无形席位进行交易，委托指令一般不经过__。A．营业部电脑系统 B．交易所电脑系统 C．营业部终端处理机 D．场内交易员

23、采取私募方式发行，不需要使用严格的招股说明书，只需使用信息备忘录，原因是私募的对象一般是__。A．特定的投资者 B．个人投资者 C．专业的投资者 D．少数的投资者

24、下列选项中，不属于资产托管机构办理集合资产管理计划的资产托管业务应当履行的职责的是（）。A．出具资产托管报告  B．出具资产管理报告  C．执行证券公司的清算指令  D．执行证券公司的投资指令

25、基金__是指基金托管人对基金管理人出具的资产负债表、基金经营业绩表、基金收益分配表、基金净值变动表等报表内容进行核对的过程。A．账务复核 B．头寸复核

C．资产净值复核 D．财务报表复核

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、金融衍生工具产生和发展的基本原因有__。A．避险

B．全球一体化 C．利润驱动 D．新技术革命

2、在__情况下，成交价格与债券的应计利息是分解的。A．全价交易 B．市价交易 C．净价交易 D．买卖价交易

3、有关最优证券组合的说法中，正确的是__。A．特定投资者可以在有效组合中选择最满意的组合，这种选择依赖于他的偏好，投资者的偏好通过他的有效边界来反映

B．无差异曲线位置越靠下，投资者的满意程度越高

C．投资者的有效组合是使他最满意的有效组合，是无差异曲线与有效边界的切点

D．有效边界位置越靠上，投资者的满意程度越高

4、__是基础证券发行人或其以外的第三人发行的，约定持有人在规定期间内或特定到期日有权按约定价格向发行人购买或出售标的证券，或以现金结算方式收取结算差价的有价证券。A．ETF B．权证 C．LOF D．可转换债券

5、国有企业、集体企业及其他所有制形式的企业经重组改制为股份有限公司后，向中国证监会提出境外上市申请，按合理预期市盈率计算，筹资额不少于__万美元。A．500 B．1000 C．3000 D．5000

6、某证券公司持有一种国债，面值500万元，当时标准券折算率为1.27。当日该公司有现金余额4000万元。买入股票50万股，均价为每股20元；申购新股600万股，价格每股6元。该公司应付资金总额是__万元。A．1000 B．3600 C．4600 D．4000

7、首次公开发行股票的公司推介活动，不要求必须参加的是（）。A．公司董事长

B．主承销商的项目负责人 C．董事会秘书 D．独立董事

8、在股份有限公司的新设分立方式下，公司将其__分割为两个部分以上另外设立两个公司。A．全部财产 B．全部负债 C．全部业务 D．全部债权

9、资本资产定价模型主要应用于__。A．判断证券是否被市场错误定价 B．评估债券的信用风险 C．资源配置

D．测算证券的期望收益

10、股票账面价值的高低，对股票交易价格有重要影响，但是，通常情况下，并不等于股票价格。主要原因有__。

A．会计价值通常反映的是历史成本或者按某种规则计算的公允价值，并不等于公司资产的实际价格

B．账面价值的计算要扣除优先股的股本总额

C．虽然会计价值往往与公司资产的实际价格相等，但账面价值的计算需考虑公司的负债总额

D．账面价值并不反映公司的未来发展前景

11、在我国的权证交易中，禁止的事项有__。

A．禁止证券公司创设上市权证影响对应权证的价格

B．内幕信息的知情人员利用内幕信息进行权证交易活动，获取不正当利益 C．标的证券发行人不得买卖标的证券对应的权证 D．权证发行人不得买卖自己发行的权证

12、目前，我国基金大部分按照__的比例计提基金管理费。A．1% B．1.5% C．2% D．2.5%

13、下列属于基金性质的机构投资者的有__。A．信托投资基金 B．社会公益基金 C．社会保险基金 D．社会保障基金

14、关于货币市场基金的特点，下列说法正确的有__。

A．以流动性较强的货币市场工具作为投资对象，具有一定的流动性和安全性 B．基金价格稳定，投资成本低 C．投资收益一般低于银行存款 D．适合进行长期投资

15、投资者构建证券投资组合的原因有__。A．最大可能地增加投资对象 B．降低证券投资风险

C．实现证券投资收益最大化 D．获得市场平均收益

16、开立证券账户应坚持的原则是__。A．合法性与及时性 B．合法性与真实性 C．及时性与全面性 D．及时性与真实性

17、在分配公司盈利和剩余财产的分配顺序上__处于优先地位。A．普通股股东 B．优先股股东 C．债权人 D．控股股东

18、在公司证券中，通常将银行及非银行金融机构发行的证券称为__。A．股票 B．公司债券 C．商业票据 D．金融证券

19、下列选项中，对封闭式基金认识不正确的是__。A．经核准的基金份额总额在基金合同期限内固定不变 B．基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易 C．基金份额持有人不得申请赎回

D．投资者可以通过证券经纪商在一级市场和二级市场上进行基金的买卖

20、最优证券组合为__。

A．所有有效组合中预期收益最高的组合

B．无差异曲线与有效边界的相交点所在的组合 C．最小方差组合

D．所有有效组合中获得最大的满意程度的组合21、内地企业在中国香港发行股票并上市的股份有限公司，由公众人士持有的股份的市值须至少为__万港元。A．1000 B．3000 C．5000 D．8000

22、利率期货主要是各类固定收益金融工具，其品种主要包括__。A．交叉汇率期货 B．股票价格指数期货 C．主要参考利率期货 D．债券期货

23、预期理论假定对未来短期利率的预期可能影响__。A．远期利率 B．即期利率 C．平均利率

D．中长期平均利率

24、有限责任公司设立监事会，其成员不得少于__。A．3人 B．4人 C．5人 D．6人

25、关于存托凭证论述不正确的是__。A．存托凭证也称预托凭证

B．存托凭证首先由J.P.摩根首创

C．存托凭证一般代表外国公司股票，不能代表债券

篇5：天津证券从业《证券发行与承销》第九章：证券公司债券的发行与承销考试试卷

国债承销程序考试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、我国目前证券经纪业务的主要形式是__。A．柜台代理买卖

B．证券交易所代理买卖 C．证券公司代理买卖 D．投资者自行买卖

2、提交中国证监会的法律意见书和律师工作报告应是经__签名，并经该律师事务所加盖公章、签署日期的正式文本。A．2名以上经办律师

B．3名以上经办律师和其所在律师事务所的负责人 C．3名以上经办律师

D．2名以上经办律师和其所在律师事务所的负责人

3、上海证券交易所国债买断式回购交易的券种和回购期限由__确定。A．中国证监会 B．中国国务院

C．上海证券交易所 D．交易双方协商

4、基金清算后的剩余资产归__所有。A．基金发起人 B．基金托管人 C．基金持有人 D．基金管理人

5、通过沪、深证券交易所交易系统进行投票，其操作类似于__。A．股票买卖 B．申购配股权证 C．现金红利发放 D．新股申购

6、完全预期理论认为，下降的收益率曲线意味着市场预期短期利率水平会在未来__。A．上升 B．下降 C．无关

D．保持不变

7、当收盘价、开盘价和最高价三价相等，而最低价低于以上三个价格时，就会出现__K线图。A．大十字星型 B．光头阴线 C．光头阳线 D．T字型

8、证券经营机构自营业务的特点之一是（）。A．灵活性 B．收益性 C．持久性 D．稳定性

9、龙债券利率的确定基准是__。A．美国联邦基金利率 B．伦敦银行同业拆放利率 C．新加坡银行同业拆放利率 D．香港银行同业拆放利率

10、QDII基金合同、招募说明书中的特殊披露要求不包括__。A．境外投资顾问和境外托管人信息 B．投资交易信息

C．投资境外市场可能产生的风险信息 D．基金利润分配信息

11、以下不属于面额股票特点的是__。A．便于股票分割 B．转让价格灵活 C．发行价格灵活

D．为股票发行价格的确定提供依据

12、在上网定价发行方式中，投资者应在申购委托前把申购款全额存入（）指定的账户。

A．登记结算公司 B．证券服务部 C．证券交易所 D．证券营业部 13、2002年发布的《全国银行间债券市场债券交易规则》规定，全国银行间债券市场回购期限最长为__天。A．60 B．120 C．180 D．365

14、发行人应披露发起人、持有发行人5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况，实际控制人应披露到最终的__为止。A．法人

B．实际控制人的上一级单位 C．关联人

D．国有控股主体或自然人

15、在存在购买力风险的情况下，下列各项最容易受到损害的是__。A．浮动利率债券 B．优先股 C．普通股票 D．保值贴补债券

16、道氏理论认为，在下列所有价格中最重要的是__。A．开盘价 B．收盘价 C．最低价 D．最高价

17、某公司分红派息方案已获通过：每10股送3股转增2股派0.6元，另每10股配5股，配股价为每股20元，送股、转增股、配股和派息的股权登记日为同一日，该公司股票股权登记日收盘价为25元。则该公司股票的除权除息基准价是__元。A．10.62 B．15.55 C．17.47 D．19.59

18、传统证券组合管理方法对证券组合进行分类所依据的标准是__ A．证券组合的期望收益率 B．证券组合的风险 C．证券组合的投资目标 D．证券组合的分散化程度

19、首次公开发行股票，采用上网竞价方式发行的，当有效申购量等于或小于发行量时，（）。A．应重新申购

B．发行底价即最终的发行价格

C．主承销商可以采用比例配售方式确定每个有效申购实际应配售的新股数量 D．主承销商可以采用抽签的方式确定每个有效申购实际应配售的新股数量

20、下列属于交易所交易的衍生工具的是__。A．在期货交易所交易的期货合约 B．公司债券条款中包含的转股条约 C．公司债券条款中包含的返售条约 D．公司债券条款中包含的赎回条约

21、契约型证券投资基金反映的是__。A．所有权关系 B．债权债务关系 C．委托代理关系 D．信托关系

22、下列不能作为我国股票市场融资国际化突破口的是__。A．A股 B．B股 C．H股 D．N股

23、证券组合是指个人或机构投资者所持有的各种__ A．股权证券的总称 B．流通证券的总称 C．有价证券的总称 D．上市证券的总称

24、根据表1计算，证券A的收益率和方差为__。

表1 A．收视率(%)B．-2 C．-1 D．1 E． F．3 G．概率 H．0.2 I．0.3 J．0.1 K．0.4

25、根据需要，国家可以以一定年限的国有土地使用权作价入股，经评估作价后，界定为（）。A．国家股 B．国有股

C．国家法人股 D．国有法人股

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、王某于2005年6月取得证券从业资格证书，并随后从业至2006年12月底，如果他在__前未继续从事证券业务活动，则若要重新成为证券业从业人员，需要重新申请。

A．2008年6月底 B．2008年12月底 C．2009年6月底 D．2009年12月底 2、2005年9月，中国保监会发布__，允许保险公司将国家外汇局核准投资付汇额度10%以内的外汇资金投资于海外股票市场。

A．《关于保险外汇资金投资境外股票有关问题的通知》 B．《保险外汇资金境外运用管理暂行办法》

C．《保险外汇资金境外运用管理暂行办法实施细则》 D．《保险资金境外投资管理暂行办法》

3、以下属于资产配置基本方法的是（）。A．风险控制法 B．情景综合分析法 C．横截面法 D．市场有效法

4、既考虑负债带来税收抵免收益，又考虑负债带来各种风险和额外费用，并对它们进行适当平衡来稳定企业价值的是（）。A．MM公司税模型 B．米勒模型

C．破产成本模型 D．代理成本

5、下列关于证券自营业务的说法中，正确的是__。

A．证券自营业务是证券公司一种以盈利为目的，为客户买卖证券，以此获得交易佣金的经营行为

B．证券公司自营业务只能买卖证券交易所上市的证券

C．证券公司从事自营业务时，只能使用自有资金或依法筹集可用于自营的资金 D．证券公司从事自营业务时，为分摊仓位，可以借用他人账户进行自营业务

6、__不是传统封闭式基金的交易便利性与开放式基金可赎回性相结合的一种新型基金。

A．平衡型基金

B．交易型开放式指数基金 C．货币型基金 D．指数型基金

7、下面的（）属于证券交易。A．房屋交易 B．债券交易 C．存货单交易 D．基金交易 E．股票交易

8、下列各项中，属于投资者买卖证券应支付的交易费用有__。A．承销费 B．佣金 C．过户费 D．印花税 9、1918年夏天成立的__是中国人自己创办的第一家证券交易所。A．天津市企业交易所 B．北平证券交易所 C．上海华商证券交易所 D．青岛市物品证券交易所

10、代办股份转让服务业务是指证券公司为__提供的股份转让服务业务。A．境内上市公司 B．海外上市公司 C．非上市公司 D．民营企业

11、公司进行扩张型资产重组的方式有__。A．收购公司 B．资产置换 C．公司合并 D．购买资产

12、下列各项中，（）不是新股网上竞价发行的优点。A．市场性  B．连续性  C．经济性  D．公平性

13、可转换公司债券持有人对转换股票或不转换股票有选择权，并于__成为发行公司的股东。A．转股的当日

B．转股完成后的次日 C．转股完成后的2日内 D．转股完成后的3日内

14、下面关于债权的叙述正确的是__。

A．债券尽管有面值，代表了一定的财产价值，但它也只是一种虚拟资本，而非真实资本

B．债权人除了按期取得本息外，对债务人也可以做其他干预

C．由于债券期限越长，流动性越差，风险也就较大，所以长期债券的票面利率肯定高于短期债券的票面利率

D．流通性是债券的特征之一，也是国债的基本特点，所有的国债都是可流通的15、证券公司操纵市场的行为会扰乱正常的__，从而造成证券价格异常波动。A．供求关系 B．交易价格 C．市场秩序 D．交易量

16、根据相关规定，合格境外投资者作为中国结算公司的结算参与人的途径为__。A．通过代理人 B．通过托管人 C．通过监管部门 D．通过交易所 E．直接参与

17、决定再投资收益的主要因素有__。A．债券的偿还期限 B．息票收入

C．宏观经济政策 D．市场利率的变化

18、投资者参与认购开放式基金，分__个步骤。A．1 B．2 C．3 D．4

19、__创立了著名的道·琼斯平均指数。A．爱德华·琼斯 B．汉密尔顿 C．雷

D．查尔斯·道

20、我国货币市场基金能够投资的金融工具不包括__。A．1年以内(含1年)的银行定期存款

B．剩余期限在397天以内(含397天)的债券 C．信用等级较高的可转换债券

D．剩余期限在397天以内(含397天)的资产支持证券

21、关于证券经纪业务，以下表述正确的是__。

A．经纪商无故违反委托人的指令并使其遭受损失，应承当全部责任

B．经纪商无故违反委托人的指令并使其遭受损失，按照损失额度给予一定比例赔偿

C．经纪商无故违反委托人的指令并使其遭受损失，经纪商不承担责任 D．在证券经济业务中，委托人的指令具有权威性

E．在证券经纪业务中，经纪人出于风险的考虑可以部分改变委托人的指令

22、全国社会保障基金理事会直接运作的社保基金的投资范围有__。A．银行存款 B．股票

C．在一级市场购买国债 D．基金

23、__是指行业本身内在的衰退规律起作用而发生的规模萎缩、功能衰退、产品老化。

A．自然衰退 B．偶然衰退 C．绝对衰退 D．相对衰退

24、基金管理公司主要职责有__。A．依法募集基金

B．进行基金资产的评估管理 C．编制中期基金报告

D．办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项

25、普通股筹资的优点不包括__。

A．普通股筹资没有固定的利息负担。公司有盈余，并认为适合分配股利，就分给股东；若公司盈余较少，或虽有盈余但资金短缺或有更有利的投资机会，可不支付或少支付股利

B．普通股实际上是对公司总资产的一项看涨期权，如果一个公司具有良好的收益能力和成长性，加之股东只承担有限责任，那么，普通股对投资者更具吸引力，因为执行该项期权可获得较高的预期收益