行业重组（精选十篇）
行业重组 篇1
1广东钢铁行业的重组过程
宝钢重组广东钢铁行业始于2008年初, 这对于广东省、对于宝钢都是重大的决策。然而从设想到现实的道路如此曲折, 五年蹉跎, 重组方案已经发生了巨大的变化。
1.1 最初的重组方案
2008年3月, 国家发改委办公厅下发《关于同意广东湛江钢铁基地项目开展前期工作的函》, 宝钢重组广东钢铁行业正式启动。按照国家发改委的批示, 由宝钢对广东钢铁业进行重组, 即广东省通过淘汰落后钢铁产能, 实施广钢集团环保迁建, 并由重组后的广东钢铁集团作为湛江项目的建设主体, 在湛江建设千万吨精品钢基地, 产品定位为广东急需的高档碳钢板材。
鉴于宝钢重组广东省韶关钢铁集团有限公司 (以下简称“韶钢集团”) 和广州钢铁企业集团有限公司 (以下简称“广钢集团”) , 实施广钢集团环保搬迁是湛江项目开展前期工作的先决条件, 2008年6月28日, 由宝钢、广东省国资委和广州市国资委三方合资的广东钢铁集团有限公司 (以下简称“广东钢铁”) 正式挂牌成立。广东钢铁注册资本为358.6亿元人民币, 注册地在广州市。宝钢以现金出资286.88亿元, 持股比例为80%;广东省国资委、广州市国资委以韶钢集团、广钢集团的国有净资产出资71.72亿元, 合计持股比例为20%。成立广东钢铁是宝钢重组韶钢集团、广钢集团的基本方式。
然而, 2007年伊始的金融海啸发生后, 国家将钢铁行业界定为产能过剩行业, 对钢铁新增产能管控严厉, 使得湛江项目迟迟没有获得“准生证”, 但宝钢已经在湛江项目上投资了40多亿元人民币, 用于前期的拆迁、码头建设和土地平整工作。2009年9月, 宝钢还与韶钢集团以及湛江港 (集团) 股份有限公司合资建设了湛江龙腾物流球团矿项目。这个国内最大的球团矿厂, 也将成为未来湛江钢铁基地的原材料供应方。
在广东钢铁行业重组悬而未决的过程中, 重组方之一的广钢集团经营情况也发生了重大变化。广钢集团下属的广州珠江钢铁有限责任公司 (以下简称“珠江钢铁”) 在金融海啸的冲击下2008年至2010年产生巨额亏损, 资不抵债, 自第16届广州亚运会开幕前已停产保亚运。2011年2月14日, 在广钢集团资产重组工作协调会上, 广东省、广州市政府正式宣布珠江钢铁停产。广钢集团旗下上市公司广州钢铁股份有限公司 (以下简称广钢股份) 2011年中报也显示, 该公司上半年亏损额达1.29亿元。因此, 若原重组方案继续推行, 宝钢将背负广钢集团巨额亏损带来的债务包袱。
基于上述情况, 宝钢对于重组的推进并不如预期的积极。为使广东钢铁行业的重组取得实质性进展, 重组方案自2010年底开始进行了重大的调整。
1.2 新重组方案
新的重组方案分为小重组和大重组。小重组即广钢集团旗下的上市公司广钢股份, 将上市平台转让给广日集团下属的广日股份有限公司, 而广钢股份的资产负债将全部转移至广钢集团下属全资子公司广州钢铁控股有限公司 (以下简称广钢控股) 。大重组即广东省国资委和广州市国资委退出广东钢铁, 由宝钢直接投资湛江钢铁项目。
1.2.1 小重组方案
2011年1月10日, 广钢股份发布了《重大资产置换及向特定对象发行股份购买资产暨关联交易预案》。
广钢股份重组方案由重大资产置换、发行股份购买资产、股份转让三部分构成。
小重组将原来的钢铁资产从上市公司剥离, 同时注入广日集团中与电梯业务相关的资产, 推动上市公司主营业务从钢铁产品的生产制造向电梯及相关零部件制造业务的根本转变, 广钢集团钢铁业务从上市公司全面退出, 并获得约6亿元现金收益。鉴于广东钢铁行业重组进程中, 广钢集团的钢铁产能势必将要淘汰, 小重组使广州市政府所控制的上市公司壳资源得到了充分的运用。
1.2.2 大重组方案
2011年8月22日, 宝钢与广东省国资委和广州市国资委分别签署了重组框架协议。根据协议, 广东省国资委以单方减持的方式退出广东钢铁, 并将韶钢集团51%股权以无偿划转的方式划至宝钢集团。广州市国资委也不再以广钢集团资产出资入股广东钢铁, 广东钢铁成为宝钢集团全资子公司。实际上, 2011年5月22日, 宝钢独资设立的“湛江钢铁有限公司” (以下简称“湛江钢铁”) 在其临时办公地湛江市金海酒店正式挂牌, 宝钢作为湛江项目投资建设主体的态势已一目了然。原重组方案中影子公司广东钢铁由于未起到预期的平台作用, 预计将逐步退出舞台。而湛江钢铁将成为湛江项目的实施主体, 由宝钢直接投资湛江钢铁项目。
大重组方案中, 宝钢并不直接参与亏损累累的广钢集团的重组, 不需要承担广钢集团的债务, 而是通过转移产能、协助安顿职工、收购珠江钢铁部分设备等方式变相重组。同时宝钢成为韶钢集团的控股股东, 宝钢对韶钢集团的重组将主要体现在原材料、销售、渠道、运营等方面的整合, 促进韶钢集团实施结构调整和产业优化升级。宝钢以零代价获得韶钢集团的控制权, 从而大大减轻了原方案中宝钢重组韶钢集团和广钢集团的负担, 让它在推动湛江项目上没有了后顾之忧。另一方面, 表面上看广东政府是做出了让利, 但如果能推动广东钢铁业重组, 特别是湛江项目的上马, 对广东长远发展来看是有利的。
1.3 新重组方案的执行情况
1.3.1 广钢集团的重组
2012年6月15日, 中国证监会出具《关于核准广州钢铁股份有限公司重大资产重组及向广州维亚通用实业有限公司等发行股份购买资产的批复》 (证监许可[2012]825号) , 核准本次重大资产重组。
2012年8月3日, 广州钢铁股份有限公司名称变更为广州广日股份有限公司, 标志着小重组方案基本完成。
1.3.2 韶钢集团的重组
2013年2月26日, *ST韶钢发布《关于控股股东股份过户事项进展情况的提示性公告》:截止公告日, 工商变更登记手续已经完成, 股份转让过户手续仍在办理之中, 尚未完成。
1.3.3 宝钢湛江钢铁项目
2012年5月27日, 国家发改委正式核准广东湛江钢铁基地项目动工建设。该项目由宝钢湛江钢铁有限公司建设, 总投资696.8亿元, 形成年产1 000万吨钢生产能力, 预留二期发展, 建设地点在湛江市东海岛。
2013年1月29日, 湛江市长王中丙表示, 湛江钢铁项目预计2013年6月开工建设, 27个月建成。
2广东钢铁行业重组进程中存在的问题及思索
广东钢铁行业重组仍然在路上, 但回顾以往, 重组过程中展现的一些问题也值得深入思索。
2.1 广东钢铁行业重组并非完全市场化运作
广东钢铁行业重组是由广东省政府、广州市政府主导, 政府天然具有强势地位, 但是其交易对手宝钢作为国家级重点企业, 也具有相当的话语权。湛江项目搁置五年, 不仅仅是因为目前产能过剩的大环境决定了湛江项目获批的难度, 并非完全市场化的决策和谈判过程, 多方利益的博弈和掣肘也是湛江项目迟迟未能进入实质性阶段的重要原因。新的重组方案的推出, 广东省、广州市政府做出了重大的让步, 但在大重组方案中, 广东省国资委仍持有韶钢集团49%股权, 这也是为后续湛江项目的建设风险留出缓冲余地。
广钢集团拥有的白鹤洞厂区138万m2土地也是广州市政府在广钢集团重组中的重要筹码, 在广钢集团环保搬迁后, 将从工业用地变成商业用地, 根据广州市国土房管局2011年8月公布的广州市中心城区商业、居住用地基准地价平均价格水平10 297元/m2、3 364元/m2估算, 该块土地价值过百亿。这块土地转为商业用地后的收益将关系到广钢集团的产业转型、人员安置、债务处理, 因而广州市必然促使这块土地实现较大的商务价值。
2.2 重组过程中资产如何定价
在新的重组方案中, 宝钢通过转移产能、协助安顿职工、收购珠江钢铁部分设备等方式变相重组广钢集团, 珠江钢铁的设备如何定价, 广钢集团转移的产能价值又怎样核算, 宝钢应该给予广州市和广钢集团多少经济补偿, 都涉及到复杂的政治、经济、技术因素。
2.3 广东钢铁行业重组带来的产品结构问题
目前广东的钢材消费量已达5 000万吨/年左右, 钢材消耗量占全国1/10, 而广东的钢材产量包括一些低档次的钢材仅在3 000万吨左右, 是国内为数不多的钢材净进口省份。基于广东是全国乃至世界重要的电子信息产业制造基地、家用电器基地, 以及又正在大力建设沿海大石化基地、珠三角造船、能源设备、环保设备、汽车等制造基地, 未来广东对环保、高技术含量、高附加值的钢材产品的消费量有增无减。湛江项目为精品钢铁基地, 符合广东省产业升级的需求。但不容忽略的事实是, 广东省对于低端的建材用钢的需求同样旺盛, 而为促成湛江项目上马, 广东省要淘汰的广钢集团350万吨、韶钢集团150万吨所谓的落后产能原本皆用于建材的生产, 广东省建筑用钢的缺口势必将进一步扩大。若建筑用钢过度依赖从省外购买, 这一方面可能由于运输成本导致建筑成本上升, 另一方面广东省内由于利益的驱使可能导致技术落后、不符合环保要求的小型钢厂死灰复燃。
2.4 行业状况及行业政策的不确定性
2007年金融危机后, 国家多次发布抑制部分行业产能过剩和重复建设、引导产业健康发展的政策信息, 钢铁行业正是其中的调控重点。冶金工业规划研究院数据显示, 截至2011年底, 我国粗钢产能已达9亿吨左右, 粗钢产量6.83亿吨。据工信部赛迪智库工业结构调整形势分析课题组统计, 2012年上半年, 我国钢铁产能过剩超过1.6亿吨。而根据钢铁“十二五”规划, 未来将大幅度减少钢铁企业数量, 国内排名前10位的钢铁企业集团钢产量占全国总量的比例将提高到60%左右。因此, 广东钢铁行业重组虽然符合国家规范钢铁行业发展的大的方向, 但产能千万吨级的宝钢湛江钢铁项目必然将面对在行业产能严重过剩的前提下逆势扩张的质疑。
从行业的经营状况而言, 2012年钢铁行业可谓雪上加霜。据中国钢铁工业协会公布的数据显示, 2012年我国80家钢企中有23家沦陷, 比上年增加了15个, 亏损企业的亏损金额高达289.24亿元, 同比增长7.39倍。截至2013年4月7日, 已公布年报的17家钢铁上市公司中有7家亏损。其中, 广东韶钢松山股份有限公司由于2011年、2012年连续两年亏损, 于2013年2月5日被深圳证券交易所实行“退市风险警示”的特
别处理, 股票简称更改为“*ST 韶钢”。钢铁行业产能过剩、同质化竞争以及上游铁矿石行业垄断、铁矿石价格高位运行的格局短期内难以改变, 钢铁行业在较长时期内仍将维持微利状况, 亏损钢企扭亏脱困的任务仍然十分艰巨。因此, 在国内外经济形势尚没有明显转暖的背景下, 广东钢铁行业重组之后的前景仍然莫测。
参考文献
[1]谢岚.宝钢重组广钢破冰[N].证券日报, 2011-8-25.
[2]黄应来.宝钢二次重组粤钢铁[N].南方日报, 2011-8-26.
民爆行业重组整合方案表决办法 篇2
根据宜章县人民政府民爆行业重组整合领导小组委托，本次对宜章县民爆行业重组整合人员分流安置方案表决由物资行管办（总公司）工会负责组织。为确保表决实施过程程序合法、结果合法，并严格做到公开、透明，保证每位职工的参与权和表决权，特制定本办法。
1、参与对宜章县民爆行业重组整合人员分流安置方案表决的人员是物资行管办（总公司）在职全体职工共128人，考虑总公司部分职工需值班不能离岗或部分职工不在县内居住的实际情况，投票表决采取分段进行，对今晚上不能到会参投的职工，在10月24日再召集他们投票，对长期居住在县外的停薪留职、内部退养人员不能到会投票职工，可采取本人书面委托他人投票或QQ邮箱投票或电话投票（接收QQ邮箱投票或电话投票必须要有监票人、唱票人、计票人同时在场方能有效）。
2、本次投票实行无记名投票，职工每人投一票，职工接受他人委托投票的只能接收一票。
3、同意宜章县民爆行业重组整合人员分流安置方案的请在同意栏下方方格内打“√”，不同意在不同意栏下方方格内打“×”，弃权的请在弃权栏下方方格内打“√”。
4、本次投票设总监票人一人、监票人一人、唱票人2人、计票人2人。总监票人、监票人、唱票人、计票人负责本项投票工作的全程工作。
5、本次投票设投票箱一个，职工把票填写好以后，拿到手上等候投票，不准干扰他人投票。投票时监票人先检查票箱，票箱为空票箱时，方可投票，投票先监票人、唱票人、计票人投票，再领导成员投票，再职工依次投票。
6、分发表决票前，先清点人数、再发票。验票时，先清点票数，收回的选票多于发出的选票数，本次投票无效，收回的选票少于发出的选票，本次投票有效。
7、本次投票结束后当场验票汇总，监票人、唱票人、计票人需在投票结果报告单上签名。待剩余职工投票完成后，再统计汇总，并对表决结果进行公示。
8、宜章县民爆行业重组整合人员分流安置方案获物资行管办（总公司）在职职工半数以上同意票时，方案通过，同意票数不过半时，不通过。
9、经总公司领导班子成员会议提议，由工会主席谷贵金同志担任本次投票表决的总监票人，由李军伍同志担任监票人，黄丽花、彭春美担任唱票人，杨峰林、江华英担任计票人。
10、本表决办法经职工大会表决通过后生效。
物资行管办（总公司）工会联合会
办法撰写 谷贵金
电信行业重组拉开帷幕 篇3
近日，国家电网公司透露，国家电网经营区域内今年夏季最大电力缺口将超过1000万千瓦，山东、湖南近期均出台临时措施干预电煤价格，陕西也已要求9月15日以前煤炭不涨价，以保证该省正常供电秩序。据悉，国家发改委正在起草一个电价调整的新方案。可以肯定的是，在迎峰度夏3个月期间，国家发改委将会临时上调销售电价。相关评论：对于上述3省新出台价格干预政策是否会波及全国，分析人士预期不一。业内人士认为，限价对煤炭上市公司影响甚微，而对业绩不佳的电力行业来说，也不会有根本性的改善，成本压力依旧存在。缺电被认为与电价形成机制有一定关系，因而带有普遍性。理顺电价机制，建立与发电环节竞争相适应的上网电价形成机制，实行有利于节能、环保的电价政策，全面实施激励清洁能源发展的电价机制，是今后一个时期电价改革的主要目标。
电信行业重组拉开帷幕
新的重组方案将中国联通CDMA网与GSM网拆分，前者并入中国电信，后者吸纳中国网通成立新公司。6月2日，中国联通向中国网通提出以协议安排方式对两家公司实施合并。该合并将采用协议安排，以换股形式完成，每股中国网通股份将换取1.508股中国联通H股股份，每股中国网通美国存托股份换取3.016股中国联通美国存托股份。此次合并的建议需要得到中国网通股东和中国联通股东的同意和批准。中国网通合并后将成为中国联通的全资子公司。
相关评论：对于联通和网通的此次合并，市场是普遍看好的，联通方面，多了固网客户；网通方面，则多了移动客户，所以这次合并是双赢局面。日后这两家电讯公司将会互补不足，有利其股价继续推高；中移动也会从中受惠。而联通向中国电信出售CDMA业务，预期将进一步帮助联通明确公司的业务重点，集中优势资源实现GSM技术向3G技术的稳步过渡，有利于联通及早建立基于3代技术的领先优势。
央行上调存款准备金率
為加强银行体系流动性管理，中国人民银行决定上调存款类金融机构人民币存款准备金率1个百分点，达到17.5%，于2008年6月15日和25日分别按0.5个百分点缴款。地震重灾区法人金融机构暂不上调。
相关评论：2008年以来，央行第5次上调存款准备金率。此次上调存款准备金率离公布CPI还有5天时间，与前4次在披露月度CPI指数之后的上调有所不同，但表明通胀仍是当前宏观经济的最大风险。下半年经济走势有待观察，市场基本面并不明朗。
上调存款准备金率将使市场资金进一步收紧，对当前低迷的股市而言，虽谈不上雪上加霜，但肯定会有一定的影响。如果物价上涨势头能够得到遏制，股市的宏观背景就会向好。反之，政策就会继续收紧，股指下半年的走势就不会乐观。
越南股市临近崩盘
越南盾自今年3月下旬急跌以来，汇率持续下滑，越南盾兑美元1年内跌幅超过30%。股市方面，越南股指今年以来下跌了55%，远逊于区内其它股市的表现。与此同时，通胀率加速上升到25.2%。
相关评论：今年以来越南多项经济指标已亮起红灯,导致金融市场异常动荡,货币危机一触即发。
“经常项目持续逆差+低外汇储备+资本项目自由化+金融服务市场开放的组合”，通常以货币危机告终。这种植根于经常项目持续逆差的危机，通常以资本流动逆转而触发，资本流动逆转的直接导火索往往又使资产市场尤其是股市崩盘。
中建股份巨型IPO审核通过
中国建筑股份有限公司A股发行6月5日获证监会审核通过。据消息人士透露，公司将于近期启动A股发行工作。中国建筑此次IPO，是时隔近2个月后重新启动的首只大盘股发行。其计划发行120亿股A股，预计融资规模超过400亿元，也是今年以来大规模的IPO。
山西焦化行业兼并重组大提速 篇4
经过这轮兼并重组, 山西省“焦化并举、上下联产”的格局已经形成, 打造出新型煤化工产业的发展平台, 其中, 也不乏一些突出的典范园区和企业。
孝义打造千万吨级煤化工园区
孝义市按照山西省焦化行业兼并重组工作的有关精神, 坚持政府指导、市场引导、企业自主的原则, 依托千万吨级煤化工循环经济园区, 按照“全循环、多联产、抓高端”思路, 通过淘汰落后、关小上大, 内整外购、拓展规模, 产业集聚、化产引领等途径, 先行先试, 破解难题, 加快发展, 全面推进焦化行业兼并重组, 着力构建“焦化并举、以化为主”的产业格局, 努力打造全国一流的煤化工产业园区。千万吨级煤化工循环经济园区被列为“山西省园区兼并重组示范模式”。
通过引进世界最先进的煤化工技术, 采用6.98米顶装和6.25米捣固焦炉工艺, 并配套上马高精尖化产项目, 实现焦化产业的高端、规模发展。目前, 孝义市按照“早建设、多扶持, 快建设、大扶持”的原则, 择优扶持率先建设项目, 园区保留独立焦化企业8户, 完成产能整合1 332万吨, 努力打造千万吨级煤化工循环经济园区。其中, 孝义鹏飞公司500万吨焦化项目一期成为山西省首个点火烘炉并投产的新型焦化项目。
实践中, 孝义坚持以“循环”理念延伸产业链条。目前, 已初步确定8个化产项目, 建设120万吨甲醇、20万吨乙二醇、20万吨苯加氢粗苯精制、10万吨针状焦、10万吨环乙酮, 以及可降解塑料、焦炉煤气深加工项目, 包含金晖可降解塑料一期投产、金州10万吨针状焦一期试运转、鹏飞60万吨甲醇一期开工建设等。
预计到2015年, 孝义市所有焦化企业将全部入驻园区, 焦炭总产能控制在1 500万吨左右;单企产能达到200万吨级以上, 炭化室高度达到6米 (含5.5米捣固) 及以上;形成60万吨煤焦油深加工、180万吨甲醇、20万吨苯加氢、60万吨烯烃生产能力。园区项目全部建成投产后, 年可实现产值1 000个亿、利税100个亿、新增就业岗位2万多个, 建成世界一流的煤化工产业基地。
美锦集团发展循环经济实现清洁生产
山西隆辉煤气化有限公司重组前, 由于各种原因的制约, 生产不正常, 化产品不能正常回收, 焦炭产品质量没保证, 销售市场萎缩, 企业连年亏损。美锦集团投资2.4亿元, 圆满完成山西隆辉煤气化有限公司重组工作, 目前已经满负荷生产, 生产的焦炭全部符合要求。美锦集团现在全部产能达到510万吨, 截至9月底已销售焦炭450.58万吨。
美锦集团遵循“以煤为基, 以焦为主, 多元发展”的理念, 以科学发展观为指导, 精心打造出集煤炭、焦化、冶金、热电、建材于一体的循环经济。以“煤—焦—气—化”、“矸石—热电—冶金—建材—房地产开发”两个大循环经济产业链为依托, 发展焦化后续产业和资源循环利用, 按照“减量化、再生产、资源化”的原理, 建立起美锦工业园区的物料循环网络, 初步实现了清洁生产、低碳经济。
在“煤—焦—气—化”产业链方面, 美锦集团拥有优质的煤炭资源, 资源保有储量3.86亿吨;拥有国内领先的焦炭生产技术和环保设施, 420万吨+150万吨商品焦产能规模位居行业前列;具备焦油、焦炉煤气、粗苯、硫铵、硫磺、萘下游煤化工初级产品的生产能力, 拟进一步推动煤焦油、粗苯、焦炉煤气等初级产品的深加工, 提升技术含量和产品附加值。
在“矸石—热电—冶金—建材—房地产”产业链方面, 集环境保护和资源循环利用于一体的产业链, 具有政策支持优势;利用充足的电力资源和焦炉气, 进入镁合金和钢材生产等冶金行业领域, 利用发电产生的炉渣生产水泥、蒸压砖、砌块等建筑材料, 进入房地产开发领域, 拟将美锦集团建设成为国家级循环经济的试点和示范企业。
潞安集团构建一型四化产业格局
潞安集团通过整合收购, 新增焦炭产能331万吨/年, 目前焦炭产能总量已达601万吨/年, 已形成“一个主体、两个园区、三个公司、六座焦炉、化产跟进、产业延伸”的完整焦化产业格局。
“一个主体”是指潞安集团是全省焦化行业兼并重组煤焦联合主体之一。“两个园区”, 即潞城焦化园区, 主要服务于甲醇改油等化工项目以及潞安高硫煤清洁利用油化电热一体化示范项目;屯留焦化园区主要服务于潞安21万吨/年煤基合成油示范项目和潞安1万吨/年多晶硅项目。
“三个公司、六座焦炉”是指:山西潞安焦化有限责任公司的三座4.3米以上捣固焦炉;潞安环能五阳弘峰焦化公司的一座4.3米捣固焦炉;山西潞安羿神能源股份有限公司的两座4.3米以上捣固焦炉。
“化产跟进、产业延伸”是指为彻底解决“只焦不化”的现状, 发展壮大焦化化产品精深加工, 促进下游产业链延伸, 实现焦化产业结构升级, 采用潞安自主知识产权的“钴基F-T合成”技术对30万吨甲醇项目进行技改, 建设焦炉煤气高效利用制化产品项目 (甲醇改油项目) , 形成12万吨/年蜡油和12万吨/年液氨项目等, 实现焦炉煤气的深度转化和高效利用, 全面提升企业核心竞争力。
阳光焦化改变“一焦独大”局面
2011年11月初, 随着《山西省焦化行业兼并重组指导意见》的出炉, 山西省焦化领域的整合行动拉开帷幕。阳光焦化集团以“化产品集中深加工延伸产业链”为方向、以“做大做强焦化化产品精深加工产业”为目标, 抢抓历史机遇, 积极运筹整合, 用近三年时间, 以兼并重组、资产收购的方式, 整合了运城地区三家年产60万吨的焦化厂。
整合后, 阳光集团焦炭年产能突破500万吨, 煤焦油18万吨, 粗苯5万吨, 焦炉煤气外供10亿立方米, 当地的焦炉煤气、煤焦油、粗苯等炼焦副产品由此形成了区域化聚集效应。特别是收购太兴集团后, 公司已形成年产36万吨焦油深加工、20万吨炭黑、20万吨蒽油的制造平台, 初步改变了“一焦独大”的局面, 形成了焦化产业“焦化并举”的发展格局。
整合三家焦化企业后, 阳光焦化的煤焦油从河津往省外销售, 原太兴的煤焦油从外省高价运到河津这一现象没有了;原实兴焦化的剩余煤气由于没有下游产业而发愁如何处理, 而太兴的36万吨煤焦油深加工及20万吨炭黑加工因为缺少煤气而不能满负荷生产的现象没有了;阳光集团的品牌优势、铁路优势、政策优势、原料优势、资金优势使被兼并企业得到了充分共享。今年1月至9月, 在全国焦炭行业不景气的大背景下, 阳光集团财务合并报表累计实现利润近1亿元。
特别是收购太兴集团后, 极大地缩短了公司在煤化工转型时间, 形成焦化联合、焦化并举的产业格局, 河津当地焦化企业的化工产业实现了由“松散型”向“集约型”转型的变革, 为公司下一步转型发展精细煤化工创造有利条件, 另外还延伸了后续终端化工产品加工链条, 由整合前的“煤—焦—化”逐步转变成“煤—焦—油—气—化”的循环经济产业链, 为企业发展奠定了坚实基础。
行业重组 篇5
1． 中國快運快遞行業基本概況
近兩年，我國快運快遞行業發展迅速，隨著中國加入WTO後中國的經濟平穩快速發展，中國目前快遞市場規模已經達到200多億元，而且每年還在以超過30%的速度增長。中國快運快遞市場豐厚的利潤回報率、龐大的市場潛力，較低的進入壁壘，吸引了國內外衆多同行業企業和行業外潛在進入者的目光。外資快遞企業不斷的進入中國，尤其是全球快遞行業的四大巨頭，聯邦快遞、敦豪、天地快運、聯合包裹等在中國不斷參與合資、並購或獨資，給我國現有的快遞企業前所未有的挑戰。然而機遇與挑戰並存，快運快遞企業唯有增強自身競爭力，使自身做大做強，才是快遞企業迎接挑戰的有利工具。
我國目前快遞企業高度分散。目前國內大小快遞企業存在3萬多家，僅上海就有6000多家。而美國的物流公司有9000多家，日本只有1000多家。未來幾年，兼併重組將成爲一種趨勢，國內快遞業才會出現一些龍頭企業。
我們認爲目前已經在我國東部地區形成了以沿海大城市群爲中心的幾個大區域性快運速遞圈。以部分大城市作爲區域性快運速遞産業發展中心，以遞進式的扇面向外部輻射，帶動中部和西部地區的發展。目前我國快運産業中有航空快運、鐵路快運、公路快運、水運快運，其中航空快運發展最快，但鐵路快運具有價格和運輸網路的優勢。
目前，我國快遞業出現了國營、民營、外資多經濟主體、多運輸方式相互競爭的市場狀況。分析指出分佈於我國的快遞公司主要有四個層次，第一就是外資快運快遞行業，包括聯邦快遞、敦豪、天地快運、聯合包裹等大跨國公司，對於這些企業來說，豐富的經驗、雄厚的資金以及完善的全球網路而使其擁有強大的競爭實力。第二就是我國一些國有大快遞公司，包括中國郵政、民航快遞（CAE）、中鐵快運（CRE）、中外運等，這些企業以其背景優勢和完善的網路而在中國的快運行業處於優勢地位。第三層次就是大通快遞（EAS）、北京的宅急送，上海的申通快遞公司、深圳順豐等一些民營大中型快遞公司，這些公司佔據著一些地方市場，同時以一些城市爲中心向其他地區滲透。第四就是一些小型民營企業，目前管理比較混亂，這些速遞公司以其規模小、成本低、體制靈活、對市場需求的快速反應，而佔據了當地一定的市場份額，往往以同城快遞和省內快遞位元主要營利方式。
我國的物流及快運快遞行業已於2005年12月1日開始完全對外放開，外資巨頭的進入，更加加劇了我國快運行業的競爭，同時也直接對我國的大型多有快遞企業構成了威脅。近而極有可能影響到我國快運行業未來的格局。
2．2．中國快運快遞行業兼併重組動因
快遞行業的高收益導致快遞行業的競爭幾年來異常激烈，對於我國的快遞快運企業來講，若想在跨國公司大舉進入我國國內市場的情況下，保持我國民族快遞的品牌，在與國外快遞行業巨頭的競爭中立於不敗之地，就必須要對目前國內快遞市場進行整頓，重新整合國內的快遞資源，做到優勢互補。過去兩年來，我國快遞快運行業的兼併重組一直不斷。
2004年-2005年中國快運快遞行業兼併重組主要案例
時間並購雙方交易事項
2006.1中鐵行包、中鐵快運2006年1月18日中鐵行包與中鐵快運在京宣佈重組合並
2006.1.24聯邦快遞、大田聯邦快遞以4億美元現金收購大田在雙方合資企業—大田－聯邦快遞有限公司中的50%股份，以及大田集團的國內快遞網路，獲得大田集團所有快遞業務。
2006.1海航、中華航空、揚子江快運2006年1月12日，台資參股大陸航空第一案終於塵埃落定，海航集團正式宣佈完成向中華航空公司等4家臺灣企業轉讓持有的揚子江快運航空有限公司49%的股權。其中，中華航空占25%，其他三家共占24%。
3．2005.12中外運、申通快遞中外運將購買申通快遞51％的股權。
2005.12TNT、黑龍江華宇物流集團2005年12月TNT宣佈收購黑龍江華宇物流集團，交易將在2006年完成。
2005.12TNT、中國遠洋運輸集團全球第二大物流企業荷蘭TNT集團與中國遠洋運輸集團在京高調宣佈組建一家合資物流企業，TNT和中遠將分別持有合資公司50%的股份，進行市場互換。
2004.12香港嘉裏物流、大通國際運輸2004年12月，香港嘉裏物流聯網有限公司收購了國內知名物流企業大通國際運輸有限公司50%的股權；2005年1月13日又將股份增持爲70%。
我國快運快遞行業不斷發生這種兼併重組，有其背景因素。分析指出我國的快運快遞行業兼併重組具有以下幾天原因。第一、並購可以提升行業集中度，增強與外資對抗的資本。我國有多家大中型快遞公司，同時還有一些地方性的中小企業在搶佔市場份額，在這種情況下，如果各自爲政，相互之間使用各種方法爭奪市場資源，相當於資源的內耗，並不能提升我國快遞快運公司的總體競爭實力。第二、通過行業內的並購可以加深對我國市場的參與度，可以向縱深發展，開發我國二三級城市的客戶群。第三、通過兼併重組實現物流、資金流、資訊流的統一。我們分析我國快遞快運行業可通過實現資金、資訊的集中統一，提高抗禦風險的能力，從而實現低層本的擴張。第四、新的郵政法規的出臺，加速了我國民營快運快遞行業的兼併重組。新的《郵政法》圈定了郵政的專營範圍和職能，將350克以下的信件作爲郵政企業專營，這其中包括商業信函。還規定非郵政企業從事信件、包裹等業務，需要取得郵政監管機構的許可；分別對從事市內、省內、跨省快遞業務的企業限定註冊資本爲50萬、50萬和100萬元。因此快遞企業的生存空間被大大壓縮。因此一些企業選擇了整合、兼併重組來增強實力，保證自己的生存空間。
3．中國快運快遞行業兼併重組趨勢
我國未來的快運快遞行業的競爭日趨激烈已經是不爭的事實，分析認爲外資的進入導致我國快運快遞行業會出現幾種變局。
第一、多元化趨勢。隨著我國經濟的發展，各地經濟技術開發區建設的不斷完善，爲滿足開發區內高速增長的進出口物流及快遞的需求，我國的快遞公司通過兼併重組不斷向多元化發展。企業之間通過並購不同業務的快遞公司或者不同的部門，可以做到物流、資訊流、資金流的整合，原來的快遞業務已經開始轉爲快遞與物流業務的融合，更好的提升了遞送效率、降低了成本。
第二、國有快遞企業整合民營快地勢頭加劇。隨著外資快遞的進入，我國國有大型快遞公司明顯感受到了威脅，我們認爲我國的國有快遞公司包括中鐵快運、民航快遞，中國郵政等，爲了打造我國的國有品牌，加上一些政策上的扶持，國有快遞公司將會加速並購民營企業的步伐，從而實現強強聯合，聯合發展業務，實現優勢互補，中國郵政的末端優勢加上中鐵快運的價格優勢加上民航快遞的速度優勢，國內快遞公司有能力在國內、國際的快遞市場進行競爭。
第三、外資獨資化趨勢明顯隨著2005年12月我國物流與快遞行業的完全放開，我國的快遞企業資源渠道的遭到了外資企業的瘋狂搶奪，他們開始進入中國時爲了爭奪快遞渠道，而與國內企業進行並購或合資。而當我國的物流快遞完全放開之後，他們也對國內市場很瞭解了，一些國外快遞公司開始了獨資化道路，他們通過收購合資股份從而達到獨資目的。如今年初的聯邦快遞以4億美元現金收購大田在雙方合資企業大田－聯邦快遞有限公司中的50%股份，以及大田集團的國內快遞網路。這樣，聯邦快遞就獲得了獨資身份，而聯邦快遞所看重的正是民營快遞大田覆蓋全國502個城市的服務網路，這將使聯邦快遞加速在中國市場的擴張，從而順利進入我國的二三級城市的市場。
对乐清包装行业整合重组的思考 篇6
乐清包装行业发展于上世纪八十年代初，伴随着改革开放大潮一起成长。为了求生存、谋发展，乐清包装人追随市场脚步，寻找成长空间，不觉中已形成一支强大的行业队伍。然而，乐清包装行业在经历了市场的繁荣之后，也在逐步感受着发展的阵痛。如今企业发展受到瓶颈制约，管理危机、人才危机、资本危机、营销危机、产品危机、文化危机、资产危机等考验着企业的决策力和行动力。产能过剩、低价竞争，加之高成本时代的到来，使得企业普遍陷入无利润的发展困境。乐清包装行业就像一艘在大海上航行日久的巨轮，现已到达了十字路口。
种种危机表明，我们的行业正处在一个特殊的转型期，对旧有生产方式要做决裂式的告别，做好“转、借、联”三字文章：即转型升级；借力、借势发展；抱团合作、寻找共赢。调整转型、升级发展，这是我们唯一的选择。
整合重组是转型升级突破口
面对目前的行业困境，乐清市包装印刷行业协会积极探索适合当地企业实际情况的经济增长方式，寻找市场出路。协会多次召开行业转型升级、整合重组实施座谈会，鼓励企业通过重组及兼并等行为，实现企业的做大、做强、做优。截至目前，乐清包装行业已成功完成4次重要的企业整合重组，取得了较好的社会效益和经济效益。
第一次重组：金石包装快速成为百强企业
2005年，协会出面引导浙江金石包装有限公司成功兼并温州市乐天铝箔有限公司，2006年又兼并了温州金信铝箔容器有限公司，并在嘉兴市创办了金石包装（嘉兴）有限公司、嘉兴雁荡包装有限公司。重组后，金石包装发展迅猛，从软包装起步，现发展为产品范围涵盖乳品、食品、药品、农化、日化等领域的全面包装供应商，每年产值以30%的速度增长，2011年实现产值6.3亿元。
第二次重组：创立临港包装，实现飞跃发展
乐清当地对瓦楞纸板需求量很大，而本地的瓦楞纸板生产企业大多规模小、产量低，服务水平也普遍较低，难以满足客户需求，区域竞争力不强，导致当地大部分瓦楞纸箱企业要到温岭、温州等地订购瓦楞纸板，乐清的瓦楞纸板市场面临东（温岭）西（温州）两面夹攻的激烈竞争局势。
协会在综合分析乐清瓦楞纸板产业的现实情况后，积极与企业商讨发展之路，决定再次走企业联合道路，努力实现产业的转型升级。2008年，在协会指导和企业努力下，乐清市福泰包装有限公司、黄华港包装公司、永固包装有限公司三家企业进行了重组整合，创办了温州临港包装有限公司，成立当年产值就达到1.8亿元，是重组前3家企业总产值的3倍，大大增强了市场竞争力，提升了品牌知名度，扩大了产品在本土市场的占有率。重组之后，临港包装加大了在瓦楞纸板生产方面的人力、物力、财力及技术投入，同时更加注重建立良好的售后服务和产品设计开发体系，为客户提供设计、采购、运输、售后反馈等一条龙服务，客户可以足不出户就能得到优质的产品和良好的服务。
第三次重组：抱团联合成立新盟包装
2010年，协会引导浙江欧艺包装有限公司、乐清市高科彩印有限公司、乐清市华光包装有限公司、乐清市汇丰彩印有限公司和浙江金石包装有限公司总经理孙国锦通过资产重组整合，创办了新盟包装装潢有限公司。这次重组是产业链的一次重新整合，也是产业抱团联合、提升区域品牌的一次尝试。整合重组第一年，新盟包装各方面成绩显著，2011年实现产值2亿元，目前新盟包装正努力实现从制造型企业向科技研发和服务管理型企业转型的新发展。
第四次重组：深发印务兼并正大彩印、珠城包装，扩大生产范围
2011年1月，温州深发印务有限公司兼并了乐清正大彩印有限公司和乐清磐石珠城包装有限公司2家企业。经过3个月的沟通协商和资产评估，决定以企业增资的形式进行兼并重组。新成立的公司通过扩大生产范围、合理利用资源等方式，明显降低了生产成本，生产效率也随之提高，能够确保企业以优质的产品、合理的价格、准时快速的物流、高效的增值方式服务客户。
整合重组需要注意的问题
通过以上4次引导较大规模的企业整合重组，协会对此也深有体会。概括而言，企业在整合重组过程中需要注意以下几点。
整合重组，中小企业要消除“宁当鸡头，不当凤尾”的传统观念。民营企业最大的优势是产权明晰、发展动力强劲，而最大的问题是产权封闭、势单力薄。因此，民营企业单纯靠自我积累来做大是非常困难的，这时需要有社会责任心、有远大眼光的龙头企业，像当年的正泰、德力西一样，主动出击，寻求整合重组的契机。上世纪80～90年代，正泰、德力西等企业集团成立了专门机构，兼并、整合、重组行业内一些小微企业，达到了双赢的目的：自身得到了跨越式的发展，成为乐清乃至全国的行业龙头企业，而小微企业也获得了很大的经济效益。
整合重组，龙头企业要有“整合优势资源，打造行业母舰”的远大目标。前几年，乐清市绝大部分企业集团热衷于在外地购地扩张，忽视了在本市整合优势资源。乐清的土地要素缺乏是不争的事实，然而拥有数以万计的中小企业也是乐清独特的资源优势。因此，包装企业家应转变思想观念，清楚地认识到企业要做大、做强必须走联合之路，优势互补，这样才能突破和解决包装企业低、小、散的发展瓶颈。此外，只有壮大自我、做大做强，才能引起政府部门的重视，才能更有效快速地解决资金及土地问题。
整合重组，企业应自愿参与，防止“拉郎配”。乐清这些兼并重组的企业都有共同的特点，都是当地有一定影响力的企业，都有共同的目标和理想，在合作过程中能够做到顾全大局、牺牲小我。特别是在处理涉及企业利益问题时，积累了一定的方法和技巧。我们的经验是，设备折旧、债权债务处理、董事会配备、股份设置、工人合法权益等事关企业利益的话题，一旦提到桌面上讨论，很容易让合作谈崩，马上变成一盘散沙。比如，谁家的地皮自己说值150万元，其他人说值70万元、100万元，若在这些问题上纠缠不休，争论就将永无休止。采取的对策是可以提前摸底，针对重点问题做出针对性方案，如对场地可以实行统一租赁，对于设备问题，该淘汰的淘汰，该折旧的折旧。企业家们要将大部分精力用来讨论联合后发展的前景，将眼光放远，如此，大家的方向才能统一，目标才能明确，才能使企业健康快速发展。
在上述先锋企业的带领下，目前乐清还有多家包装企业也正筹备新一轮的整合重组，预计在不久的将来会组建2～3家大型的集团公司。在这一过程中，协会将一如既往地为他们做好沟通和协商的服务，并将持续鼓励企业通过强强联合、大小联合、内外联合、资产重组、产业链延伸、品牌联盟等形式，实施整合重组，提高企业的自主创新力、产业配套力和市场竞争力，促进产业转型升级，实现企业做大做强，让乐清包装行业走出温州、走向全国。
水泥行业推进兼并重组的实施意见 篇7
1 加快推进水泥行业兼并重组是行业转型升级的必然选择
经济和产业发展存在着由供不应求进而低水平的无序发展走向高水平的有序发展的普遍规律。产业发展初期, 因市场需求旺盛必然引来众多企业参与。而供需平衡特别是出现产能过剩之后, 产业进入成熟期, 必然进入较高水平的有序发展。通过充分竞争, 优胜劣汰, 产业在发展中必然要提高技术装备水平和经营管理水平, 在结构优化、转型升级中必然要减少企业数量, 实现规模经营和资源能源利用效能提高, 进而整体提高行业素质和提升经济效益。我国水泥行业目前企业数量多、规模小, 产能严重过剩, 相当一部分企业节能减排不达标, 相当一部分企业经济效益低于银行利率。目前我国规模以上水泥生产企业3 491家, 平均产能规模约90万t。而美国有39家水泥公司, 平均规模为210万t, 其中前3家公司的生产能力占到其全国总量的33%。
截止到2012年底我国水泥总产能30.7亿t, 水泥产量22.1亿t, 产能过剩高达约9亿t, 企业亏损面24%。水泥行业主营业务收入占整个建材总量的23.87%, 但其能源消耗和污染物排放则分别约占建材工业的74%、76%, 是建材工业节能减排的重点产业。从能源消耗水平看, 较先进的大型水泥企业的吨熟料煤耗比一般小企业低10~15公斤标煤。从生产排放指标看, 众多的小水泥企业污染物单位排放要高出较先进的大企业一倍以上。众多中小型水泥企业由于装备水平相对低, 缺乏技术人员和管理人才, 导致企业技术含量低、管理水平差、资源配置能力弱, 效益低。截止到2012年末, 全国还有非新型干法水泥产能1.2亿吨, 尚在运营的还有1 536条生产线。新型干法水泥生产线中, 日产规模2 500吨及以下生产线还有837条, 其中日产1 000吨级的生产线还有243条。其中一些企业 (或生产线) 的劳动生产率只是大企业的四分之一或五分之一。
水泥行业严重的参差不齐的状况若不加以尽快改变, 实际上就等于允许资源能源利用率不高的状况继续存在, 允许污染环境、严重危害生态文明的行为继续发生, 允许质量、效益和劳动生产率低下等长期存在, 这不仅会制约整个水泥行业发展的步伐, 也影响中国水泥工业超越引领世界水泥工业发展目标的实现。为此, 必须加快推进水泥行业兼并重组进程, 这将是改变水泥行业的调整结构和转型升级的一大举措。
2 加快水泥行业兼并重组存在的主要问题
2.1 跨地域和跨所有制兼并重组存在的体制影响
一是跨地域兼并重组面临着属地的财税体制影响。兼并重组客观上往往是跨地域的, 但由于我国财税体制是属地化和分税制, 企业隶属关系对于地方财税来源关系极大。兼并重组, 往往会打破这种既有的利益格局, 有的被兼并企业由于隶属关系变化之后, 不能再在原所在地缴税, 将减少当地的财税收入, 导致有的地方政府不积极。有的或出于政绩需要, 一些地方政府采取税收减免、土地优惠、财政补贴、降低资源能源价格, 甚至不惜放宽环境、行业准入、社保标准等不合理的优惠政策, 鼓励外地企业到本地投资兴建工厂。而手持优惠政策的企业则担心兼并重组后优惠政策会取消而对兼并重组持消极的态度。
二是不同所有制企业之间兼并重组面临着不同的体制障碍。水泥企业特别是众多的小水泥企业多数是民营私营企业。而兼并重组是要打破所有制界限的, 国有企业可以兼并重组民营私营企业, 民营私营企业也可以兼并重组国有企业。但往往在土地、税收、环保等方面民营企业容易并已经得到了某些优惠政策, 而在融资、贷款等方面国有企业更有优势。双方都强调各自优势, 都怕保不住优势, 致使一些兼并重组的谈判常常处于谈而不动、等而观之的状态。
三是有的大企业之间为了争夺区域市场, 被兼并企业抬高收购价格, 影响了兼并重组的进程。兼并重组必然会涉及到大企业之间的市场布局, 也必然会引起对兼并对象的争夺。由于都想在某一区域拥有独一无二的影响力、控制力, 都想兼并有利于控制市场的企业, 因而被兼并方经常漫天要价, 致使兼并方或被兼并方都相互抬价, 最终以远高于市场的价格成交, 导致收购成本高昂而影响了兼并重组的进程。
2.2 政策与机制滞后
在以央企为代表的大企业集团积极推动下, 水泥行业的兼并重组取得了一定的进展, 也有了不少成功的案例, 对提高产业集中度、淘汰落后、提高资源能源利用效率和维护市场竞争秩序起到了重要促进作用。但在整个行业兼并重组的过程中明显暴露出政策与机制滞后的问题, 影响了进展。兼并重组, 必然涉及到一系列的政策, 例如涉及矿山资源、土地、金融、税费、权证方面的变更, 下岗人员的再就业与经济补偿, 减免税负, 以及对被并购的企业技术改造给予信贷优惠等方面的政策。目前这些政策或者还不明确, 或者没有, 或者界线不清、不到位, 在一定程度上影响了企业兼并重组的积极性。同时, 兼并重组尚缺乏一套规范、成熟的运行与管理机制, 如兼并重组申报审批程序与流程尚未建立, 更为突出的是没有并购价格评定机构, 定价缺乏依据与标准, 公正中介机构缺位等。特别是少数企业和个别人, 利用收购兼并之机乘机违规建设新线或粉磨站, 高价出售, 从中牟取暴利, 严重扭曲了兼并重组的本意, 影响了兼并重组的声誉。
2.3 中介组织缺位
兼并重组既是企业间的市场行为, 又是在公开、公平、公正基础上, 按照市场法则, 本着合理互利双赢的原则进行的有序的市场化资源配置方式。但是单靠企业间的自觉性和一对一的自愿组合, 既缺乏公平、公正性, 也因缺乏第三方的牵引与裁决而导致成功率低。因此, 还需要在政府和行业协会组织、引导、推动的同时, 必要地设立属于第三方的兼并重组中介机构, 起到仲裁和经纪人的作用, 进行必要的牵线搭桥, 协调推动, 居中斡旋。
3 加快推进兼并重组的目标任务
3.1 指导方针与着眼点
深入贯彻落实党的十八大和十八届三中全会精神, 以改革的精神破解兼并重组难题, 以解放思想、敢于担当的勇气攻克兼并重组中的瓶颈问题。紧紧围绕国务院, 以及工信部等有关推进企业兼并重组的指导方针, 创新思维、创新模式、创新政策着力突破。着眼于水泥行业结构调整、转型升级, 提高水泥行业整体素质;着眼于化解水泥行业产能严重过剩矛盾、维护行业正常竞争秩序、确保行业正当利益;着眼于促进行业技术全面进步、推进行业节能减排、生态文明建设, 提高资源利用效率、实现清洁生产;着眼于充分发挥市场配置资源的决定性作用, 加大市场化运作力度;着眼于充分发挥大企业集团的带头示范作用, 加快推进水泥行业企业兼并重组步伐。
3.2 主要目标
通过推进兼并重组, 促进一批大企业集团有效兼并重组一大批中小企业, 在自身规模壮大的同时, 使产业集中度有明显的大幅度提高, 淘汰落后产能步伐加快提速, 现有存量资产的利用效率显著提高, 节能减排水平得到快速提升, 劳动生产率和经济效益大幅度提高。
3.2.1 产业集中度目标
根据我国水泥行业现有产能结构的情况, 到“十二五”末, 我国水泥行业市场集中度指标应有快速提高:国内前十大水泥生产企业 (集团) 的水泥产品的市场集中度达到45%以上;全国有20个省市自治区内的前4家大水泥企业的区域市场集中度达到60%以上;全国培育出5~10家产能过亿吨, 矿山、骨料、商品混凝土、水泥基材料制品等产业链完整, 核心竞争力和国际影响力强的企业集团;到2020年全国的前十家企业 (集团) 的市场集中度达到80%左右。
3.2.2 企业数量和淘汰落后产能的目标
通过兼并重组和淘汰落后产能, 到2020年, 新型干法水泥熟料生产企业 (含企业集团中的独立法人企业) 数量控制在1 000家以内, 年产规模60万吨及以上大型水泥粉磨站控制在1 200家以内。至“十二五”末全面完成目前定义的淘汰落后水泥产能的任务。
3.2.3 技术创新和节能减排目标
“十二五”末, 80%以上生产线达到GB16780-2012《水泥产品能耗限额标准》的指标;全国至少有10%以上生产线配备有水泥窑协同处置垃圾、废弃物和替代燃料的功能, 并具有良好的企业和社会经济效益;平均每年技术专利保持在100项以上;可实施余热发电改造的水泥窑90%以上实现余热发电;全国1/3水泥窑完成氮氧化物减排改造。第二代新型干法水泥技术装备创新主体研发任务取得预期进展, 示范线开始建设。
3.2.4 产业链延伸和社会责任目标
鼓励水泥企业兼并重组上下游关联企业延长水泥用骨料产业和水泥制品、商品砼等产业链;鼓励具有科技研发优势的企业集团, 以产业联盟等多种方式组合相当资源, 联手城乡规划、工程设计、产业群示范区等进行相关产品的深加工和工程承包等业务拓展。“十二五”末, 前10家水泥企业中混凝土及水泥制品等非水泥产品年销售收入比重达到20%以上。前60家大企业 (含上市公司) 中80%以上的企业制定并发布《年度企业社会责任报告》。
4 实施兼并重组的主要措施
积极推动破解兼并重组中的障碍和困难, 在发挥市场配置资源的决定性作用中突破体制、机制和政策的障碍, 注重发挥大企业集团的主导主体作用, 积极发挥政策引导作用和行业协会的牵引协调作用, 加快水泥企业兼并重组步伐。
4.1 突破体制障碍, 用市场机制牵引兼并重组
一是突破所有制界限, 积极探索和创新突破不同所有制企业之间的兼并重组。推进政府建立公平公正的兼并重组的市场机制, 以合作共赢为前提, 以经济纽带为联结, 试行资产既可以统一归并到兼并方, 也可以让被兼并方持有一定的股份, 以多元的混合所有制企业形式推进兼并重组。建立公平透明的资产与效能评估体系, 在对被兼并企业的资产和赢利能力进行客观评价的基础上, 进行市场公平定价, 提倡竞购或拍卖产权。通过适时地颁布节能减排标准和公布不达标企业的名录, 促使中小企业向大企业靠拢, 促进企业兼并重组。
二是打破区域界限, 鼓励企业之间跨地区兼并重组。积极配合和推动政府消除跨地区兼并重组的政策障碍, 争取取消地区性封锁的种种限制性的政策规定, 确保所有的企业同样受到经济法律保护、同等承担社会责任、同等使用和享用生产要素和政策, 用公平的法则鼓励企业竞争。尤其要推动清理废除地方政府制定的在土地、资源、税收、电价等方面有损公平竞争的地方性政策规定, 做到公开、公平、公正。
三是积极探索大企业集团之间的合作模式, 创新大企业集团之间的兼并重组模式, 提倡相互参股, 倡导区域间的产能置换, 共同收购企业设立混合所有制企业等, 共同建立和维护合理的区域市场, 建立适度竞争的市场秩序, 增加大企业的生产集中度。
4.2 创新机制, 为兼并重组提供保障
行业协会要积极配合政府, 推动有利于兼并重组的相关机制的建立, 包括建立兼并重组的服务咨询机构, 畅通信息交流渠道, 提供评定企业品牌、资产与产品等价值、价格的评估指南, 开展兼并重组的相关咨询服务、解决争议与协调等工作。加强对企业兼并重组行为的跟踪与监督, 对不规范、不守规矩、钻政策空子谋取暴利的, 弄虚作假的行为予以揭露与曝光, 引导兼并重组有序进行。
4.3 创新政策, 为兼并重组创造有利的环境
积极推动政策创新, 针对企业兼并重组工作中的问题和矛盾, 拓展政策研究, 开展专题研究, 提出并争取出台相关的政策:一方面研究制定全国和区域水泥行业企业兼并重组规划, 争取得到政府支持和颁布, 使宏观引导和市场竞争相结合, 发挥规划引导推动作用。另一方面研究简化流程、减少企业兼并重组审批的各种程序和手续的规定, 提出并争取政府在矿山资源、土地、金融、税费、权证手续变更、下岗人员的经济补偿、再就业, 以及金融和税收等方面出台促进兼并重组的优惠政策, 积极争取加大对整合过剩产能的企业定向并购贷款额度, 并给予一定的资金补贴, 对被并购重组后的企业适当给予减免税负、给予信贷支持方面的政策等, 以创新政策、拓展政策研究与出台相关政策带动水泥企业兼并重组。
4.4 发挥行业协会作用, 加快推进兼并重组
一是通过行业协会自身的努力, 进一步与政府有关部门之间建立协商机制。统筹研究解决推进企业兼并重组工作中的重大政策问题, 努力制定有关政策和配套措施, 协调各省、直辖市、自治区等有关地区和水泥企业做好组织实施。
我国煤炭行业资源整合重组模式研究 篇8
一、煤炭资源整合概念及政策背景
(一) 煤炭资源整合概念
煤炭资源整合是指以现有合法煤矿为基础, 对两座以上煤矿的井田合并和对已关闭煤矿的资源或储量及其它零星边角的空白资源或储量合并, 实现统一规划, 提升矿井生产、技术、安全保障等综合能力。并对布局不合理和经整改仍不具备安全生产条件的煤矿实施关闭。2006年3月《关于加强煤矿安全生产工作规范煤炭资源整合若干意见》中表示, 煤炭资源主要是合法矿井之间对煤炭资源、资金、资产、技术、管理、人才等生产要素的优化重组, 以及合法矿井对已关闭煤矿尚有开采价值资源的整合。
(二) 煤炭资源整合的政策背景
2005年6月7日, 国务院发布《关于促进煤炭工业健康发展的若干意见 (国发[2005]18号) 》, 提出要坚持发展先进生产能力和淘汰落后生产能力相结合的原则, 一方面加快现代化大型煤炭基地建设, 培育大型煤炭企业和企业集团, 促进中小型煤矿重组联合改造, 另一方面继续依法关闭布局不合理、不具备安全生产条件、浪费资源、破坏生态环境的小煤矿。
2007年《煤炭行业“十一五”发展规划》, 提出了煤炭工业发展的主要任务, 即建设大型煤炭基地, 培育大型煤炭企业集团, 整合改造中小型煤矿, 淘汰资源回收率低、安全隐患大的小煤矿, 建设资源节约型和环境友好型矿区。
2010年8月25日, 国务院总理温家宝25日主持召开国务院常务会议提出, 要积极探索煤矿企业兼并重组的有效方式, 支持符合条件的国有和民营煤矿企业成为兼并重组主体, 鼓励各种所有制煤矿企业和电力、冶金、化工等行业企业以产权为纽带、以股份制为主要形式参与兼并重组。
2010年10月16日, 国务院办公厅转发发展改革委关于加快推进煤矿企业兼并重组若干意见的通知 (国办发[2010]46号) , 进一步明确, 支持具有经济、技术和管理优势的企业兼并重组落后企业, 支持优势企业开展跨地区、跨行业、跨所有制兼并重组, 鼓励优势企业强强联合。
二、煤炭资源整合重组的模式
煤炭行业的重组和集中度的提高涉及大矿重组小矿、大矿之间的联合重组以及纵向产业链之间的重组融合三个层面, 而推动重组的手段有两种:一是政策主导, 二是市场手段。本文以政府与市场两种方式配合为主线, 对煤炭资源整合重组的模式进行了积极探索, 主要有以下几种表现形式:
(一) 政府主导方式主要内容包括以下几点:
其一, 行政划拨。行政划拨方式是指煤炭企业的国有股权以零价格行政转移给其他企业, 从而实现煤炭企业控制权的转移。地方政府为了保住煤炭企业壳资源的价值, 将煤炭企业的国有控股权通过划拨的方式, 转让给具有较强经济实力的其他企业, 再通过对煤炭企业重组来增强煤炭企业的竞争力。但是行政划拨可能存在资源无效配置的可能, 社会资源可能得不到最有效的配置。
其二, 取缔关闭。取缔关闭也是煤炭资源整合的一种重要方式。2006年至2009年, 我国已关闭不具备安全生产条件、不符合产业政策、浪费资源、污染环境的小煤矿7466处, 每年淘汰落后产能约3亿吨。例如, 在山西煤炭资源的整合中, 为了认真落实国家煤矿安全生产法律法规和政府关于停产整顿、关闭取缔的各项指令, 完成整顿关闭工作任务, 实现山西市煤炭资源整合、关小建大的整体目标, 确保煤炭生产秩序和煤矿安全状况稳定好转, 大同五部门联手严厉打击非法煤矿, 并确定了总体目标。山西省市安全生产监督管理局、大同煤矿安全监察办事处、市发改委、市国土资源局、市工商局五部门按照《国务院办公厅关于坚决整顿关闭不具备安全生产条件和非法煤矿的紧急通知》等文件的要求联合执法。执法中, 要求五类矿井必须立即停产整顿。
其三, 引资重组。引资重组一般属于政府主导行为。引资可以包括引进外资、引进内资两种。引入外资是指引进的国外、境外的资金;引进内资严格意义上讲是指引进的国内公司、其他经济组织或个人在本地投资发展的资金。例如, 2009年, 甘肃华亭县将煤化工产业作为促进经济转型的主抓手, 共实施招商引资项目120个, 总投资63.99亿元, 借助招商引资之“外力”为培育壮大煤化工产业“助跑”。
(二) 市场配置方式主要方式包括以下几点:
其一, 兼并重组。一直以来, 兼并重组都是煤炭行业的关键词。兼并重组是指一家企业吸收另外一家或几家企业的行为, 被吸收企业的法人地位消失, 吸收的企业则存续。兼并通常发生在实力比较悬殊的企业之间, 在我国兼并又称为吸收合并。自2010年8月下旬以来, 国务院两度发文推动煤矿企业兼并重组工作, 以探索煤炭企业兼并重组的有效方式。霍州矿务局在兼并重组中效果显著。1997年末, 霍州矿务局就实施了扩张兼并措施, 组建了霍州矿务局洪洞煤焦总公司。在这一举措中, 大型国有企业的人才、技术、资金、设备优势得到充分发挥, 盘活了资产, 优化了资源配置。而地方政府甩开了属于不良资产的煤矿企业, 使资产变现用于发展地方优势产业, 实现了双方受益。
其二, 收购重组。收购是指一家企业通过用现金、债券或股票等方式主动购买另一家企业的股权或资产, 以获得对该企业的控制行为。企业可以通过收购尽快解决规模不经济、产业结构不合理的问题, 使资产存量得到优化。收购相对于投资新建可以降低企业进入新行业发展的风险和成本。山西煤炭资源整合过程中, 一些单位采用了“收购重组”的方式, 出现了“国进民退”的状况, 民营资本正逐渐让位于国有大矿。
其三, 新建重组。新建重组是指在煤矿所在地已经整体上进入了资源枯竭期, 企业寻求从外部获取资源, 在其他地方新建煤矿, 实现资本的扩张。这种重组方式常被称之为“捆绑式重组”。新设重组可以发挥各公司的优势, 将各公司的优势资产、高新技术、管理方法、优秀人才等注入新成立的公司, 从而使新组建的公司具有各原企业所不具备的新的优势, 具有较强的成长性。
其四, 入股重组。入股重组可以改善资产负债结构, 促使重组后公司的产权清晰, 权责明确。但是由于其没有对非经营性资产进行有效剥离, 因而不大适合较大规模的企业集团重组, 同时还存在着股权稀释的问题。淄博矿务局在入股重组成效显著。近年来, 该局通过实施股份制、股份合作制等改革措施, 形成全员承担风险的经营机制, 把企业的存亡与经营者、职工的切身利益捆在一起, 推动了全局扭亏脱困。
其五, 产业链重组。产业链重组可以减少链条传递中的额外成本, 通过并购上下游企业对整个生产流程进行优化, 从而在最终产品上获得更多利润。目前, 山西省以煤为基础延伸产业链有三种运作方案:一是“煤-电-路-港-航”产业链;二是“煤-焦-电化”产业链;三是“煤-电-气-化”产业链。不过煤炭企业的产业链重组也存在着产业链短, 产品结构单一, 价值空间小等问题。
其六, 跨越重组。跨越重组即跨地区、跨行业、跨所有制的煤矿企业兼并重组。这种重组模式最大的优越性在于有利于突破原有企业资产规模、质量、地域、所有制、行业的局限, 有利于优势资产向制度先进的股份有限公司流动, 增强公司的竞争力。但是跨行业重组整合难度较大, 在资产整合、制度整合、利益整合、企业文化整合和人员整合方面会存在一些障碍。因此, 有可能增强重组成本, 同时, 由于重组涉及多个企业, 关联交易可能增强, 隐含着较大的风险。而跨地区整合遇到的主要困难可能是地方保护主义。
其七, 整合重组。整合重组是站在集团的角度上将几个经济实力相近的、主营业务相符的企业或地区进行整合, 从而提高核心竞争力。2008年, 河南省将原永煤集团、鹤煤集团、焦煤集团、中原大化、省煤气集团进行整合重组, 成立国有独资公司——河南煤业化工集团有限责任公司。河南煤业化工集团有限责任公司依托煤炭及其他矿产资源优势, 通过进行大矿业、大化工 (化肥) 、大装备、大电力、大物流整合, 已打造核心竞争力突出、国内一流、国际知名的特大型能源化工集团。
三、煤炭资源整合重组中应注意的问题
(一) 坚持政府引导与市场配置的有效结合
政府对于煤炭资源整合重组的支持和引导至关重要。目前, 我国市场经济机制尚未完全建立, 作用还不完善, 应该重视和发挥政府在整合重组中的积极作用。政府应当设定整合和被整合的条件、程序, 并通过合法的手段来引导市场主体的决策。同时也不能忽视市场机制的作用。煤炭资源的整合重组是市场竞争优胜劣汰的结果。市场机制对资源配置起基础作用。煤炭资源整合重组应坚持政府引导与市场配置有效结合。
(二) 建立完善的产权制度实行资本化管理
产权问题是企业兼并、重组的核心问题。煤炭资源凝结着人类的劳动, 因此煤炭资源具有价值。煤炭资源产权应当有偿获得, 实行煤炭资源“四权统一” (探矿权、发现权、采矿权、所有权相统一) 的资本化运作, 即煤炭探矿权占有资本化、发现权商品化、采矿权购入资本化、所有权收益资本化。要确立合理、清晰的产权制度, 必须通过立法来明确界定煤炭资源的产权, 使煤炭资源的产权有明确的归属, 同时允许煤炭资源产权在市场上进行自由交易, 实行煤炭资源资本化管理。
(三) 重视煤炭资源整合重组后的融合
企业并购重组后的融合往往对并购重组能否取得应有的效果起着决定性的作用。没有融合的并购重组只是形式上的并购重组, 很难产生整合后的效果。煤炭企业整合重组后的融合主要包括经营战略整合、人力资源整合、组织与制度整合、资产债务整合、财务整合、文化整合等, 每个企业在这些方面都或多或少的存在着差异, 融合并不是一件十分容易的事情。煤炭企业应把整合重组后的融合工作作为一项长期工作来做, 根据企业实际情况制定适合企业自身发展的方法、策略和模式, 有步骤地进行融合, 推进矿业经济向产业化、规模化、集约化方向发展, 实现煤炭企业资源整合重组的最终成功。
参考文献
[1]张烨:《企业并购重组的模式选择》, 《商业时代》2007年第1期。[1]张烨:《企业并购重组的模式选择》, 《商业时代》2007年第1期。
行业重组 篇9
据悉, 全国工业和信息化工作会议在北京召开, 会议明确指出, 加快结构调整, 促进产业优化升级成为明年工业经济发展中的六项任务之一。
会议强调, 将以钢铁、电解铝、水泥、平板玻璃等行业为重点, 提高并严格执行能耗、环保和安全等行业准入标准, 推动建立化解产能严重过剩矛盾长效机制。加大淘汰落后产能工作力度, 落实2014年淘汰落后产能任务。
会议进一步指出, 明年将推动出台进一步鼓励企业兼并重组的意见, 重点引导钢铁、水泥、船舶、光伏、婴幼儿配方乳粉等行业企业兼并重组。落实大气污染防治行动计划, 提升京津冀及周边地区工业企业清洁生产水平, 开展煤炭清洁利用技术研发攻关和示范, 建设一批节水关键技术产业化示范工程。 (摘自证券日报)
一行三会支持钢铁煤炭行业债务重组 篇10
这一点, 在“一行三会”发布的《意见》中也有所体现:支持钢铁、煤炭企业利用资本市场开展兼并重组。鼓励证券公司、资产管理公司、股权投资基金以及产业投资基金等参与企业兼并重组, 为企业提供多方位的融资服务。
化解产能过剩, 这是一场持久战。除了“一行三会”, 其他相关部门同样需要发挥重要作用。2016年伊始, 国务院相继下发《关于钢铁行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》和《关于煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》。
此外, 国务院办公厅日前发布《贯彻实施质量发展纲要2016年行动计划》, 明确提出加强质量整治淘汰落后产能和化解过剩产能。在煤炭、钢铁、电解铝、石油化工等高能耗、高污染行业严格执行生产许可及其他行业准入制度, 按标准淘汰落后产能和化解过剩产能。这项工作包括由国家发改委等多个部门分工负责。
国土资源部发布《关于支持钢铁煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》, 提出严格控制新增产能用地用矿;通过盘活土地资源、完善矿业权管理制度等支持钢铁煤炭行业退出、转产和兼并、重组。
国家安全监管总局、国家煤矿安监局发布《关于支持钢铁煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》, 提出各省级安全监管部门要于2016年6月底前组织对辖区内的钢铁企业进行全面梳理排查, 建立企业台账, 掌握企业安全生产和产能情况。对全国所有生产煤矿按每年276个工作日重新确定煤矿生产能力, 重新确定煤矿生产能力采取直接确定方法进行。
国资委在日前召开的一季度中央企业经济运行情况通报会上强调, 下一阶段经济形势依然严峻复杂, 企业自身也存在不少亟待解决的问题, 要做好“僵尸企业”处置、化解煤炭钢铁过剩产能和解决历史遗留问题等专项工作。
由此, 我们可以看到, 政府对于化解过剩产能的态度是坚决的, 所采取的措施力度也是空前的。对于这些产业而言, 只有加快调整、转型发展, 才能迎来一片新天地。